TA og kortsigtet kursanalyse

AZT 21.06.2020 kl 20:35 27362

You know the drill - nu i tråd med ny ticker!

Har vores ven heilo888 fundet vej herind?
Redigert 21.01.2021 kl 09:05 Du må logge inn for å svare
bj111
07.07.2020 kl 21:17 2767

Hm alt kan skje, oppskaleringsmulighetene er jo store. 10 dobling av kurs er mål langt over mitt hode og det kaller jeg drømmetenkning uansett. Får ta en dobling av gangen og om vi ser 60 som
Ikke er dobling innen jul så er eg svært fornøyd. Da er vel mcap 3 milliarder noe som ikke er urealistisk men var å betrakte som helt usannsynlig for 1 år siden.

Selskapet er noe helt annet enn hva det har vært men jeg tror ikke de kommer til å gå ut med «hausse» meldinger som jeg kaller ikke lovpålagte resultatvarsel.

Det var kanskje er kjipt innlegg😊
Redigert 20.01.2021 kl 22:38 Du må logge inn for å svare
oppturen
07.07.2020 kl 20:18 2846

Tror her skjer veldig mye allerede iløpet av kommende 12 mnd periode.

Redigert 20.01.2021 kl 22:38 Du må logge inn for å svare
07.07.2020 kl 20:06 2869

Hvis man sidder i AZT de næste 5-10 år kan alt ske.
Redigert 20.01.2021 kl 22:38 Du må logge inn for å svare
JosefK
07.07.2020 kl 19:40 2901


Nei, det kan være et utfall. Blant flere.
Redigert 20.01.2021 kl 22:38 Du må logge inn for å svare
heilo888
07.07.2020 kl 19:37 2911

bj111; Er ikke nettopp saken at det er helt ny kultur i selskapet nå kontra tidligere.

Klarer ikke helt å slutte å tenke på den oppskaleringsmulighetene det her er mulighet for.

Innen kreftsektoren er det ikke så umulig å se for seg en fremtidig 10-50 dobbling av aksjekursen. Kan det være et potensiale for eksempelvis en 10 dobbling her eller er det bare "drømmetenkning"?
Redigert 20.01.2021 kl 22:38 Du må logge inn for å svare
bj111
07.07.2020 kl 15:53 3124

Er ikke godt å spå hva som kommer fra AZT lenger. Trodde på total stillhet etter Q1 men det var feil så kan godt hende det kommer flere meldinger om avtaler eller annet krydder her i løpet av sommeren. Resultatvarsel eller guiding tror jeg ikke noe på da det ville være noe helt nytt fra AZT og et brudd på en gammel kultur.
Redigert 20.01.2021 kl 22:38 Du må logge inn for å svare
07.07.2020 kl 11:34 3317

Det tvivler jeg på. AZT foretrækker at guide konservativt og overraske positivt, så hvis vi får meldinger om omsætningstal intra-Q, så er det nok for at rapportere, at de skyder under guidance.
Redigert 20.01.2021 kl 22:38 Du må logge inn for å svare
Frekstad
07.07.2020 kl 11:19 3352

Mulig vi får vite noe før den tid. Virker som om den nye ledelsen er mer åpen mot markedet. Flere informerer nå om omsetningstall før Q.
Redigert 20.01.2021 kl 22:38 Du må logge inn for å svare
bj111
07.07.2020 kl 11:01 3407

omkring 19 august mener jeg.
Redigert 20.01.2021 kl 22:38 Du må logge inn for å svare
Yzf R1
07.07.2020 kl 10:57 3418

Når var Q2 presentasjonen igjen
Redigert 20.01.2021 kl 22:38 Du må logge inn for å svare
oppturen
07.07.2020 kl 09:38 3540

Enzymer er nærmest som nanopartikler.
De volumene vi snakker om i årsproduksjon kan vi fysisk få plass til i en trillebår. 😀
Så distribusjon og lager er neppe noe problem.
Redigert 20.01.2021 kl 22:38 Du må logge inn for å svare
bj111
07.07.2020 kl 09:33 3562

Produksjonskapasitet er neppe noe problem, selger de 100 ganger så mye så klarer de nok å produsere så mye.
Spennende å se da om den kommer seg gjennom 38 før Q2 eller skal ligge å svinge her.
Redigert 20.01.2021 kl 22:38 Du må logge inn for å svare
oppturen
07.07.2020 kl 09:26 3580

Viss du hører siste 5 min av spørrerunde etter siste Q presentasjon så forklarer holter at en måte å øke produksjonen er å klone enzymene for å oppnå større volum i samme reaktor.
Slike grep kan trolig gi store utslag på volumet.
Ellers virker Holter meget selvsikker på at produksjonen fint skal kunne skaleres i takt med økt salg.
For meg ser det ut som de har full kontroll :-)
Redigert 20.01.2021 kl 22:38 Du må logge inn for å svare
heilo888
07.07.2020 kl 01:18 3753

Aksjen stanger i taket på kr 38, eller et relativt stor gap ned til kr 30 (som for oss som nå sitter long får håpe forblir et brakeaway gap som ikke skal lukkes)

Brytes 39 opp så har man lite teknisk å forholde seg til.
Det er litt derfor jeg spør fudamentalt om det virkelig er mulig å 100-dobble produksjonen ved behov som jeg mener å lest (eller drømt).
Redigert 20.01.2021 kl 22:38 Du må logge inn for å svare
bj111
06.07.2020 kl 14:44 4163

Min kommentar dreide seg fortrinnsvis om P/E vurdering og hvilken P/E en kan forvente at denne vil ligge på.

Skulle gjerne hatt en TA fra deg nå. Syntes de var interessante.
Redigert 20.01.2021 kl 22:38 Du må logge inn for å svare
oppturen
06.07.2020 kl 14:28 4172

Tipper siste avtale ikke inneholdt priser ettersom det pågår lignende avtale forhandlinger med andre. :-)

Nå som AZT fremstår som rendyrket enzymselskap kan det være beilere som står på trappen før en vet ord av det.

Topp 20 og topp 50 øker stadig..
Redigert 20.01.2021 kl 22:38 Du må logge inn for å svare
Andreas
06.07.2020 kl 13:53 4241

bj111 - en P/E på 40 vil jo bety at markedet priser inn en EBIT på ca 50 MNOK for 2020 med dagens kursnivå på ca 40. Det synes jeg kanskje er en litt beskjeden forventning.
Redigert 20.01.2021 kl 22:38 Du må logge inn for å svare

Gjennom oppkjøp og eventuelle strategiske samarbeid - Ja ... ;)
Redigert 20.01.2021 kl 22:38 Du må logge inn for å svare
heilo888
06.07.2020 kl 11:43 4445

Du kan vurdere dette bedre enn meg bj111.
Men tror du virkelig det er seriøst å 100-bobble produksjonskapasiteten?
Redigert 20.01.2021 kl 22:38 Du må logge inn for å svare
bj111
06.07.2020 kl 11:31 4472

Du kan trygt doble den P/E på et selskap i denne fasen. P/E20 er kanskje aktuelt for 2022 og da må vi nok se en renteøkning i tillegg. Har vi fortsatt rente 0 så kan du legge P/E25 til grunn. Så det ser ikke så vilt ut som en kan få inntrykk av. Aksjen kom fra ingenting der det var lagt inn underskudd i overskuelig fremtid, emisjoner og en ledelse som var diffus.
Redigert 20.01.2021 kl 22:38 Du må logge inn for å svare
Andreas
06.07.2020 kl 11:26 4483

Jeg må stadig minne meg selv på at aksjemarkedet ikke priser selskaper til dokumenterte realiteter, dvs gårsdagens verdi. Da hadde kursen vært en helt annen. Aksjemarkedet priser selskaper på forventet, framtidig verdi, og hvor dette skal ende vet bare framtiden.

Med en P/E på ca 20 så kan det virke som markedet priser inn en EBIT på ca 100 millioner kroner for 2020. Trolig vil markedet gi en høyere P/E for et slikt selskap, og da ser det kanskje litt mindre vilt ut? Om markedet sier man jo at det alltid har rett. Men det er neiggu ikke lett å vite hva det betyr til enhver tid.
Redigert 20.01.2021 kl 22:38 Du må logge inn for å svare
ruda
06.07.2020 kl 10:10 4627

Dette er nok en doblingskandidat på kort sikt
Redigert 20.01.2021 kl 22:38 Du må logge inn for å svare
oppturen
06.07.2020 kl 09:09 4762

Det er vel mer realitetene som kommer frem :-)
Redigert 20.01.2021 kl 22:38 Du må logge inn for å svare

RE - Tror det er veldig mange som ser seg blinde på den oppgangen som har vært.

* Ja, det kan være at det også denne gangen vil være mange som vil gå i den fella, men trekker vi en parallell til Algeta så er den siste tids kursøkning for smuler å regne.

Algeta - etablert på slutten av 90-tallet, slo igjennom med kreftbehandlingsmedikamentet Alpharadin/Xofigo (det samme året som AZT tidligere Biotec Pharmacon kommersialiserte Woulgan) og ble kjøpt opp av Bayer det samme året (2014) for 362nok/aksje eller 17,6milliarder nok.

AZT - etablert på slutten av 80-tallet, fikk frem blockbuster kandidaten WB hvor kommersialiseringen startet i 2014, men med en naiv ledelse (Svein Lien & Co) som hadde inngått en ødeleggende partner avtale med en konkurrent innen Big Pharma S&N (Smith & Nephew) tilbake i tid som dessverre la grunnlaget for katastrofen som fulgte selv etter at partnerskapet ble oppløst i 2015 hvor det da var enzymbiten som lenge ble ansett som en på siden aktivitet i skyggen av Woulgan uten det store kommersielle fokuset så smått begynte å ta form ...

Det er nå gått rundt 5 år hvor sårene fra fiaskoen Woulgan er leget og på side aktiviteten Enzymer for alvor har fått fokus og er selve driveren hvor markedet for nettopp enzymer er mange ganger større enn både Algeta sin kreftmedisin og Woulgan til sammen nå som de også har fått en god fot innenfor virus forskningen relatert til bla Covid-19 og det vil ikke stoppe der.

Kursen, ja den har gått en del det siste året, MEN allikevel er den og markedsverdien kun knappe 10% (33,10nok/aksje eller 1,75 milliarder) av det Algeta ble kjøpt opp for (362nok/aksje eller 17,6 milliarder) - så ja, det er faktisk over 10x opp dit for å sette det i perspektiv så ingen grunn til å få høydeskrekk av å se ned fra teppekanten til gulvet ... ;)
Redigert 06.07.2020 kl 02:04 Du må logge inn for å svare
rufus01
06.07.2020 kl 00:47 1862

Fordi de har omtalt selskapet.

ArcticZymes Technologies ASA, a Norwegian biotechnology company, has seen its share price jump 650% so far this year as it benefits from the pharmaceutical industry’s Covid-19 efforts, making it the Nordic country’s best-performing stock in 2020.
[https://www.bloomberg.com/news/articles/2020-07-02/norway-s-best-performing-stock-jumped-more-than-600-this-year](https://www.bloomberg.com/news/articles/2020-07-02/norway-s-best-performing-stock-jumped-more-than-600-this-year)
rufus01
05.07.2020 kl 22:43 1987

Blir spennende å se om vi får noe hjelp av Bloomberg i morgen. Må jo være lov å håpe på at kapitalsterke amerikanere ønsker og ta en posisjon :)
Redigert 06.07.2020 kl 00:06 Du må logge inn for å svare
bj111
05.07.2020 kl 15:03 2321

Flere grunner til at PE 20 er for lavt i dagens marked og for AZT. Selskapet er et vekstselskap og det har normalt høyere PE, snittet er 40 for slike. Så har man faktum at renten er på null, jo lavere renten blir jo høyere PE kan investorer godta. Så når gjennomsnitt PE er 15 med en styringsrente på 2% vil vi trolig se en gjennomsnitt PE på kanskje 20 når renten er 0. Handler rett og slett om at det ikke er avkastning å hente på konto og mer penger søker til aksjemarkedet.
Det betyr og at terskelen for når en aksje vurderes som dyr flyttes opp.
Vi har sett dette på utleieboliger. Rundt år 2000 var det en gylden regel om at leieinntekten skulle kunne ganges med 15 år og da var prisen god. Dette er langt fra tilfellet i dag. Finner du en leilighet med PE15 så løp å kjøp. 30 er vel heller regelen i dag.
Så PE40 på selskap som AZT er en helt grei PE å bruke.
oppturen
05.07.2020 kl 14:07 2402

Nei, jeg skriver at covid 19 har gitt AZT minst 4-5 års markedsføring iløpet av noen måneder.
Videre har AZT et vekstmål gjennom uorganisk vekst, de store inntjeningen som kommer nå pga covid 19 vil også her gi store muligheter.
Så covid 19 vil gi varig vekst for AZT.

Nå når kundene har måtte søke beste løsninger og best kvalitet ser jeg ingen grunn til at de vil gå tilbake på noe gammelt. Selvsagt kan 2022 bli litt svakere enn 2021 men AZT er langt langt fra å ha priset inn flere hundre mill i overskudd.
05.07.2020 kl 13:46 2440

Så hvis Corona-effekten forsvinder og vaccinerne bliver et flop, så mener du strengt taget, at aktien skal falde 50% fra nuværende kurs?
Redigert 05.07.2020 kl 13:46 Du må logge inn for å svare
oppturen
05.07.2020 kl 13:37 2444

Se på Q4 2019 og Q1 2020 tallene. Uten covid 19 ville AZT trolig levert overskudd på ca 50 mill i 2020. Med fortsatt stort vekstpotensiale burde PE på 20 være helt innenfor og da blir kurs ca 20. :-)
50 mill X PE på 20 = 1000mill / 48 mill aksjer = kurs mål ca 20.

Nå med covid mente jeg at overskudd i 2020 kunne komme inn mellom 100-150 mill.
Siste melding som fastslår at det skal leveres SAN til produksjon av 30 millioner vaksiner iløpet av H2 2020 snur litt på det, for H2 2020 tror jeg den avtalen alene er verdt fra 50-100 mill i 2020.
Vi vet litt lite om hva det egentlig utgjør i kroner og øre for AZT. Kan være at AZT er med å ta litt rissiko på forhåndsproduksjonen av 30 mill vaksiner i såfall blir vel gevinsten desto større om vaksinen viser god effekt og blir godkjent tidlig 2021.

En ting er 100% sikkert, reprising av AZT er så vidt begynt. 1,7milliarder i mcap er småpenger.
Redigert 05.07.2020 kl 13:47 Du må logge inn for å svare
Frekstad
05.07.2020 kl 12:46 2519

AZT analyse på Bloomberg . Aksjen som har steget mest i Norden.
Redigert 05.07.2020 kl 12:47 Du må logge inn for å svare
05.07.2020 kl 12:31 2559

Hvorfor mener du, at aktien burde ligge på 20 NOK uden Corona-effekt?
oppturen
05.07.2020 kl 12:10 2609

Tror det er veldig mange som ser seg blinde på den oppgangen som har vært.

Faktum er at strategi endringen og omleggingen i Q4 2019 er det som har ført AZT over i overskudd. Ser ut som mange tror at Q1 var sterkt preget av covid 19, noe det ikke var.
Selv uten covid 19 ville en aksjekurs på over 20 fint kunne forsvares iløpet av 2020.

Nå med covid 19 har AZT fått en ekstra boost både i salg på kort/mellom lang sikt (minst 2 år fremover) og ikke minst i markedspenetrering for fremtiden ( har trolig hoppet frem 4-5 år med markedsføring)

Med dette som bakteppe er det ikke utenkelig at AZT kan gå 10 gangeren fra nok 20 (som den ellers burde ligge på) iløpet av det neste året.

Vaksinekandidaten som AZT har skrevet kontrakt på å levere SAN-HQ til vil starte produksjon å ha klar 30 mill vaksiner tidlig i 2021. Det vil da si at AZT må levere SAN til denne produksjonen iløpet av H2 2020.
Skulle det bli positive resultat fra vaksinen vil jeg anta at produksjonen vil ta seg ytterligere opp, 100millioner doser i 2021 burde ikke være utenkelig.
Gjetning fra min side er at AZT sitter igjen med ca NOK 2 på bunnlinja for hver dose.
Arrester meg gjerne om det er helt feil og jeg setter stor pris på om noen har bedre begrunnede estimat.
xjack
05.07.2020 kl 11:37 2657

Vekker tydeligvis mer interesse internasjonalt enn her heime!! - Sikkert en styrke, her "Jantes" det altfor mye?
oppturen
05.07.2020 kl 09:01 2885

👍😎
Da er vi helt på samme linje 💵💵