Magseis oppdatert kursmål etter Q2 - 4kr stong buy


Plukket denne fra XI chat - mseis tråd.

Arctic oppdaterer analyse, target kr 4: etter Q2, onsdag denne uken,

Magseis ASA
Recommendation: Buy · Target Price: NOK 4.0 · Current Share Price: NOK 1.49
Impressive project execution
MSEIS delivered an all-time high EBITDA margin in Q2 of 20% which is impressive given a top line drop of almost 70% yoy. Improved profitability is driven by tight cost control and rock solid project execution. Moreover, the solid EBITDA margin is a proof of an asset light business model and should eventually revalue the stock. MSEIS is one of very few offshore companies with net cash and with a 2020 EBITDA above the enterprise value, valuation is attractive.

Ganske pen oppside.

Matsern
16.09.2020 kl 16:14 3383

Takk for link!
Gikk glipp av MSEIS, men PGS sjefen så rimelig kokt ut, virket sliten og litt deppa
Redigert 16.09.2020 kl 16:20 Du må logge inn for å svare

seismikk analytiker som snakker nå.
VB
16.09.2020 kl 16:26 3516

Her er presentasjonen for dem som er interessert

https://magseisfairfield.com/pareto-conference-2020/
Matsern
16.09.2020 kl 16:26 3559

de kan mye om historikken og ingenting om fremtiden
Matsern
16.09.2020 kl 16:32 3617

Pareto analytikeren gauler om TGS, men hallo, TGS har bibliotekene fulle med PGS data som PGS selv ikke for solgt. Det er logisk brist i analysen.
«Based on history...» er TGS valget 😂
Redigert 16.09.2020 kl 16:34 Du må logge inn for å svare

Enig at det var merkelig at havbunnseismikk ikke ble nevnt en eneste gang i presentasjonen. MSeis svært flat i dag på lavt volum. PGS rakk opp nesten 10% med en rally ved slutten, etter PGS presentasjonen. Fikk ikke med meg CH sin presentasjon heller, kun slides, og slide 9 synes jeg er fortsatt feilslått. De to store node survey i Gulfen (mseis og shearwater) har ingenting direkte med eksisterente felter å gjøre men med forbedret bildekvalitet og da særlig FWI. FWI er enormt i vinden for tiden, og såklart bidrar noder mye. Fokus på "noder og modne felter" virker på meg litt overdrevent og feilslått (mye streameraktivitet på eksisterende felter det også) men vi lar det være for hva det er.
Matsern
16.09.2020 kl 17:33 3482

Magseis er ikke inne i varmen hos meglerne, alt fokus er stort sett på de selskapene som gir emisjonsinntekter i kassen til meglerhusene, TGS og PGS.

Arctic har 4kr kursmål på MSEIS, ser 200% oppside.
Odi.1
16.09.2020 kl 17:39 3471

Er dette DNB kommet med noe?
Skulle ikke dem komme med en analyse?
Odi.1
16.09.2020 kl 17:49 3648

ja, som gammel pokerspiller så kunne en se noen spesielle trekk som ikke var helt bra

hva i alle dager var det på slutten der da? , en reklame gippo for ett utslitt TGS … hehehe…

Oljeselskapene ser jo nesten bare til OBN systemer nå, dette for at de utnytter feltene maksimalt og kostnadene blir betydelig lavere med mer treffsikker teknologi
Hvor vanskelig skal dette være å forstå? , dessuten sparer OBN systemene miljøet enormt, en Grønn vei å fange inn energi på.
Om noen tror Vindmøller er GRØNN energi ?? 99,99% av disse Kjøttkvernene er betalt med Olje og Gass kapital , du finner ikke en eneste slik propell i Norge som betaler seg selv, IKKE EN !
BS
16.09.2020 kl 17:58 3612

Nå er også DNB Markets ute med nye vurderinger.

Ifølge TDN Direkt beholdes imidlertid en kjøpsanbefaling, men kursmålet er tatt ned fra 18 til 12 kroner.
Men den er litt tid tilbake?????
Odi.1
16.09.2020 kl 18:05 3595

Den analysen tror jeg det må være mye muggost på... 12kr?
Var vel før nesten en milliard ble avskrevet det der?
Men skal jo aldri si aldri, se på NAPA etter at det kom inn en ordentlig rydde CEO, fra 1 kr til 12 på 8-9 Måneder i cov thime også, der snakkes det om 25kr også.
Alt faller på Baclog blir fetet opp , tendere finnes, så loddene kastes nok snart her.
Redigert 16.09.2020 kl 18:09 Du må logge inn for å svare
BS
16.09.2020 kl 18:15 3551

Er det bedre????
I ettertid har ABG Sundal Collier justert på sin anbefaling for seismikkaksjen.
Ifølge TDN Direkt er anbefalingen nedgradert fra «kjøp» til «hold», og meglerhusets kursmål er senket fra 13 til 7 kroner:)
Det er også litt tid tilbake:)
Redigert 16.09.2020 kl 18:16 Du må logge inn for å svare
Odi.1
16.09.2020 kl 18:18 3542

bedre? , det er vel ingen andre en den i mine øyner, foreldet analyse? , tenker den på 4kr bør vel være gaten en får konsentrere seg om inntil Baclog blir Maxet og en får like solid avkastning prosent vis, da kan dette gå langt, se Asset verdi , som en pekepinn.
Redigert 16.09.2020 kl 18:20 Du må logge inn for å svare
BS
16.09.2020 kl 19:32 3419


http://www.newsweb.no/newsweb/search.do?messageId=513719
MSEIS: MAGSEIS FAIRFIELD COMPANY PRESENTATION AT PARETO SECURITIES 27TH ENERGY CONFERENCE 2020

https://magseisfairfield.com/pareto-conference-2020/




Skuffende presentasjon, var ikke noe nytt. Avslutter med "already growing backlog 2021". Med den backloggen der så skjønner jeg at kursen skal ned til 0.79 øre innen et par uker.

Må leve på tro håp og kjærlighet om det blir noe Brasil kontrakt i horisonten.
Redigert 16.09.2020 kl 21:10 Du må logge inn for å svare

Jeg synes denne presentasjonen er ganske bra jeg. Selv om det kanskje ikke er veldig mye nytt for deg som leser Mseis kvartalspresentasjoner og hører på webcast så skal jeg love deg at det er veldig mange som er tilknyttet denne konferansen som ikke gjør det og ikke følger Mseis. Derfor er jo dette et supert fora å få vist seg frem, og akkurat det gjør denne presentasjonen på en god måte. Spesielt akkurat det Matsern trekker frem fra slide 10(det var på en pgs-tråd det..), samt beskrivelsene av den turnaround som selskapet har vært igjennom er viktige deler. Kuttet kostbasen med 75 prosent!! Ingen tvil om at selskapet nå har en veldig god ledelse som er ekstremt fokusert på å gjennomføre etter planen. På grunn av alt som har måtte gjøres med selskapet det siste året, vil jeg tro at IR-arbeidet har blitt noe nedprioritert, men tenker at nå som de har fått skuta på rett kjøl bør de styrke dette arbeidet. Er litt for få analytikere som følger selskapet tett (kun 3 som spør på hver presentasjon), og når koronaen slipper litt mer taket bør jo roadshows og investormøter prioriteres. Caset er jo veldig bra (i mine øyne), slik at en skulle tro at flere vil kjøpe aksjer i selskapet.
Redigert 16.09.2020 kl 21:32 Du må logge inn for å svare

Ja enig. Mseis profeter må nok lese seg opp her https://finansavisen.no/nyheter/oljeservice/2020/09/16/7567767/venter-massiv-vekst og her https://mb.cision.com/Main/18990/3194557/1306578.pdf Det la i kortene for en stund og nå er det offisielt: Shearwater kommer med sin egne noder. Og Shearwater har muskler mseis ikke engang kan drømme om. Fremtiden blir interessant.

Takk for info, da er ikke mseis investerbar i nær fremtid for meg. Her må det nok konsolidering til hvis det skal bli noe liv laga.

Ja, men dette betyr jo ikke at markedet ikke er der for Mseis. Det at de satser på egne noder til bruk i hybridløsninger er jo greit nok det. Betyr mer at Pgs er i enda mer trøbbel spør du meg.
sjakk
16.09.2020 kl 22:34 2944

Fremtiden for shearwater er veldig interessant. Ekstra spennende med refinansiering
" Shearwater’s USD 325 million bridge-to-
bond facility, which originates from the
acquisition of WesternGeco’s marine
seismic business in 2018, is maturing in
November 2020"
Matsern
16.09.2020 kl 23:47 2807

Egne noder? nei, det er humbug... de kommer med en spesiell source som kalles BASS (Broadband Acoustic Seismic Source), det er riktig. Shearwater har et utdatert 3 komponent nodesystem på kabel fra 1999, Qseabed. "Qseabed crews can record data from up to four cables, each with a maximum active length of 30km, and can operate in water depths up to 1500m". Igjen ikke operasjonell utover 1500 m dybde. Kan knapt kalles dypvann. Det bildet av en node i presentasjonen, er bare en illustrasjon. Shearwater leier noder i markedet. I seinere tid har de inngått et samarbeid med ION. Ingen av disse selskapene har noder som er i nærheten av å matche noder fra Magseis. Seabed geo prøvde seg med Manta noder, men ble stoppet av patentene til Magseis. Saken er ikke endelig avgjort, men Seabed har kniven på strupen.

Shearwater benytter Geospace generiske noder
https://www.shearwatergeo.com/222/resources/shearwater-blog/shearwater-places-its-first-deepwater-ocean-bottom-node

Nodene du ser på bloggen til shearwater:
https://www.geospace.com/seabed-ocean-bottom-recorders/seabed-obx-90-ocean-bottom-recorder/
Redigert 17.09.2020 kl 00:05 Du må logge inn for å svare

Skal vi tippe d kommer et kursmål fra pareto i etterkant av presentasjonen i dag? 5? 7?

Jeg selger på 3...

Humbug? Det var dagens! Du som hele tiden snakker om fremtiden, så skal jeg gjenta følgende sitat fra CFO Aubert: "[Aubert trekker frem] at selskapet blant annet **utvikler sin egen node**, som skal bidra til kostnadskuttene." Pearl noden virker den samme som Equinor etterlyser for sitt joint industri havbunnseismikk prosjektet basert på bruk av AUVer isteden for trege ROVer og det de presenterte for noen uker sider på marineseismikkkonferansen i Oslo. Du må henge med Matsern! SeabedGeo ble ikke stoppet i det hele tatt heller, saken har ikke en gang kommet opp i rettsystemet, kun i ptab (patent trial and appeal oard, et slags forliksrådet for patenter). Begge parter er selvsagt helt uenig med hverandre, så får vi se hva som skjer videre. Men forløpig business as usual.

Ikke overasket om det lukter stram svette på Strandveien, der også....
Redigert 17.09.2020 kl 00:41 Du må logge inn for å svare
Matsern
17.09.2020 kl 02:02 2668

Det er ikke et kvekk å finne om pearl, det må være på drømmestadiet. Det er BASS som de har en avtale med Eqionor om https://www.shearwatergeo.com/166/news/shearwater-and-equinor-to-develop-next-generation-marine-seismic-source-technology

Det er drøssevis av selskaper som har ferdige noder, men ingen av dem har arbeid. Det tar flere år å utvikle en node, skal testes i lang tid etc. Klart det er mange som kaster seg på trenden, alle skal ha en bit av kaken. Du får spørre deg selv hvorfor kineserne ikke er større enn de er på OBN. Det høres så lett ut, bare noen få komponenter og klæsje det sammen i en vanntett boks. Magseis Fairfield har ca 30 års erfaring og har bygger alt fra bunn med komplex software. Ikke bare å spasere inn i dette markedet
Redigert 17.09.2020 kl 02:09 Du må logge inn for å svare
BS
17.09.2020 kl 07:27 2481

ANP GODKJENNER UTVIDELSE AV YTTERLIGERE FEM UTFORSKENDE PROSJEKTER
16. september 2020 evan1313Brasil , operatører , Petrobras , regulatorisk Legg igjen en kommentar

16. september 2020

ANP godkjente i begynnelsen av september fem flere interessetilkendegivelser fra operatører for forlengelse av utforskende frister på grunn av covid-19-pandemien. Petrobras, ExxonMobil og BP fikk mer tid til å analysere sine prosjekter på grunn av pandemien.

Muligheten for utvidelse, som gjelder både for den første utforskingsperioden (PEM) og for Discovery Assessment Plan (PAD), er gitt i ANP-resolusjon nr. 815/2020.
BOHICA
17.09.2020 kl 07:46 2444

Lopogkjop, du taper diskusjon med Matsern gang på gang og ender opp svar skyldig. Feelsbad
Matsern
17.09.2020 kl 08:08 2394

Hvis du mener det er business as usual i seabed geosolution, så blir jeg alvorlig bekymret for fremtiden til konkurrentene til Magseis, for Seabed Geosolutions har ikke fått en ny kontrakt siden november 2019 og de mistet så og si alt arbeid når covid-19 dukket opp.
Det er ikke helt uten grunn at CGG solgte seg ut av Seabed Geo etter patentsaken dukket opp og leier inn Magseis istedenfor.
Redigert 17.09.2020 kl 08:12 Du må logge inn for å svare

Hehe, neida, feelsgood, det må være tøff å sitte fastlåst med 1 mill i et selskap som ikke går noen vei, ingen mediaomtale, ingen interesse på børsen (forgårs kun 0.5 mill kr omsetning), og stram svettelukt rundt hele Lysaker hjelper heller ikke. Det er det jeg vet, og alt annet holder meg ikke oppe. I likhet med EMGS har MSEIS mye bra teknologi og kunnskap, men hva hjelper det. Nada. MSEIS er et lite selskap, den norske seismikkdrømmen, men helt til slutt leder det til lite. Men helt greit å ha en annen mening såklart, uansett umulig å argumentere med profeten Matsern. Tiden vil vise.
Redigert 17.09.2020 kl 10:58 Du må logge inn for å svare

Finansavisen skrive om endring i styre idag, ikke det jeg ville få nyheter om. Venter på nye kursmål, oppmerksomhet fra meglerhus og store aksjonærer, inside handel, nye kontrakter, og positive kvartalsrapporter. Min mørkerøde portefølje hadde hatt glede av en varig oppgang.
Tom_
17.09.2020 kl 13:02 2034

Støtten på 1,2kr virker meget sterk foreløpig. Tviler på at vi ser noe under 1kr mtp kontraktene som har kommet de siste månedene!
Så hvis dette er bunnen er det et sterkt kjøpssignal!

Hvilke kontraker venter vi på Matsern? Er det kun brasilkontrakten som vil gi kursen en boost?
Hvis utsalget nærmer seg slutt nå burde vi se en rolig stigning de neste ukene :)

Alt har en forklaring. Evermore er ferdigsolgt. Dem har solgt 14 mill aksjer, snitt nettosolgt 300 k pr dag. Siste 35 børsdager. Mrk børsdager eller 7 uker. (Isamme periode har olja svekket seg fra 46.50).

Så gratulerer til dem som har fylt opp lommene med Magseisaksjer ( volum) under 1.50.

Fremtiden er lys og Magseis skal reprises! Det kom sterke signal fra ceo Hoojkas og ceo i Sharewater om enorm vekst på OBN området.


Blir en Napateck kopi dette her!
Redigert 18.09.2020 kl 06:59 Du må logge inn for å svare
Dado83
18.09.2020 kl 07:28 1620

Vi som har kurs på under 2 kr kommer til å tjene noen kr i MSEIS, men de som har kurs på 6kr og oppover dem ønsker jeg lykke til.
Odi.1
18.09.2020 kl 07:33 1610

6 kr er ca halvparten av hva øvre eierskap har som snitt , så at det passerer seks kroner når Baclog blir maxet, er ikke litt i tvil en gang
Eller en større solid aktør kommer inn og vil kapre unik teknologi og konsept, da kan en holde på hatten.

Sitater fra selve profeten:
"Du har jo null greie på hva du snakker om. Noden du linker til hos Sercel er ingen dypvannsnode"
"Qseabed ... can operate in water depths up to 1500m. Igjen ikke operasjonell utover 1500 m dybde. Kan knapt kalles dypvann"

Synes det da er ekstra morsomt å notere at Mseis crewen i Gulfen (Baldplate OBN prosjektet) er i vanndybder fra 100m til 800m (mens Shearwater like ved siden har sine [Oyo] noder opp til 1600m dyp...), og den andre Mseis crew i Nordsjøen er ikke mere enn 100m dypt. Ingenting feil med noder som kan overleve på 3km dypde, men å sable ned alt som fungerer utmerket i samme dybder som Mseis er faktisk på oppdrag i virker virkelighetsfjernt. Og det er problemet med mange her som lever i en mseis bobble: Gårsdagens omsetning var ikke 0.8 mill kr engang, det er rusk, støv på havbunnen. Mseis er et interessant selskap men i praksis ikke vekker noe form av begeistring. Det er en deilig dag når sola skinner, men ikke når kursen går litt opp (og ned) på lavt volum. Det er flott å juble når Shearwater melder forventet sterk vekst i hybrid surveyer, men det hjelper lite, det er ikke et segment Mseis er aktiv i, og det dere trenger at det jubles når Mseis har noe å komme med av betydning. Mseis er en liten aktør, de har gjort mye bra, men det er ikke nødvendigvis det som er mest av betydning.

(NB de som svarer med føkk off, vet ikke hva [jeg] snakker om, BS, osv osv: gå i deg selv).