AZT-Hva er egentlig potensiale?

focuss
AZT 30.11.2020 kl 09:39 45686

Når det gjelder denne aksjen så trenger jeg hjelp og er neppe alene om det. Aksjen synes jo attraktiv i markedet, men hva er egentlig potensiale? Jeg leser at de har mange kunder, men det største enkeltsalget er på 3mill. Hvordan regner dere hjem denne? Noen som våger hive seg utpå?
Redigert 21.01.2021 kl 09:37 Du må logge inn for å svare
JosefK
31.01.2021 kl 22:11 2209


Ja, de lagerføres. Bl a hos en lang rekke navngitte og ikke navngitte distributører.

Du finner også en post i balanse regnskapet som heter «inventory». Jeg går ut fra det for det meste er en buffer for å unngå leveranseproblemer.
rufus01
31.01.2021 kl 21:40 2252

Mulig dette er ett idiotisk spørsmål, men jeg spør allikevel :). Er de mest populære ensymene til AZT som SAN, COD Ung og SAP lagervare. Eller er dette varer som produseres på bestilling?
heilo888
31.01.2021 kl 17:37 2433

Tror du har en riktig forklaring her.

Faller US kraftig faller generelt det aller meste i Europa og spesielt i Norge.

Har kjøpt litt langsiktig rundt kr 60, men er spent på om man får en dipp ned til støtteområdet kr 50.
Redigert 31.01.2021 kl 17:40 Du må logge inn for å svare
Grunnpilar
31.01.2021 kl 16:24 2522

Ikke sikkert Europa og Asia blir med på krakket denne gang, men de vil jo gått litt ned når USA stuper. Ser P/B i USA ligger på rundt 3,8 nå,som er veldig høyt. Generell regel er kjøp når P/B i markedet generellt er lavere enn 2 og selg når den er over. Europa med P/B på over 1 og Asia ligger omtrent likt. Og ligger på "fear" siden visst også nå,og ikke "greed" i USA. I tillegg er AZT litt mer skjermet mot dette, såfremt ikke noen av de store bestemmer seg å gå ut av AZT.
Slettet bruker
31.01.2021 kl 12:58 2662

Rigtig mange i markedet er begyndt at snakke om en nært forestående korrektion - måske nærmest et regulært krak.

Sidste gang markedet stormede i kælderen, klarede AZT sig ganske fint. Vil det også ske den her gang? Eller holdt AZT sig kun godt dengang, fordi det stadig var et re-pricing-case?
rischioso
31.01.2021 kl 12:03 2738

Det store spørsmålet er om drektigheten vil være på linje med elefanten's - så fall kan det ennå ta litt tid ...

MEN for all del - den som venter på noe godt venter ikke forgjeves - sies det ... ;)

Fortsatt God Helg!
Redigert 31.01.2021 kl 12:04 Du må logge inn for å svare
riskypick
31.01.2021 kl 08:34 2907

Vi kan gå helt tilbake til q3-2017 for å høre om at Azt får en top 5 pharma kunde. Om dette er samme kunde som nå hadde gmp er jo ikke godt å si.

Det står imidlertid følgende om gmp kunden fra 2018:»the undisclosed customer is pioneer in the rapidly growing gene therapy market.»

Videre står det følgende om gmp kunden fra q3-2019:»Azt was audited by one of the therapautic customers who represents a world leading authority in the cell and gene therapy market.»
JosefK
31.01.2021 kl 02:09 3027


Skjønner ikke sammenhengen i det hele tatt. Joda, de går på de samme konferansene, men der stopper det. Ingen konkrete bevis for at hverken askbio eller bayer bruker SAN.

Kom med konkrete funn i form av publiserte artikler eller patenter. Først da blir det interessant. Hvis ikke får jeg inntrykk av en seriøsitet på linje med lifecare menigheten.

Slettet bruker
31.01.2021 kl 00:45 3083

Var det ikke også Bayer, der købte Algeta i sin tid?
Slettet bruker
31.01.2021 kl 00:38 3093

I en annen AZT-tråd nevnte jeg Bayer, som har kjøpt opp et selskap (meldt 26 oktober 2020) som holder på med AAV..


https://media.bayer.com/baynews/baynews.nsf/id/Bayer-acquires-Asklepios-BioPharmaceutical-to-broaden-innovation-base-in-cell-and-gene-therapy

I teksten står det interessante:

Bayer will own full rights to AskBio’s gene therapy platform, including a broad intellectual property portfolio and an established contract development and manufacturing organization (CDMO) laying the foundation for future partnerships in the area of adeno-associated virus (AAV) therapies.

Siste setningen: future partnerships in the area of adeno-associated virus (AAV) therapies.


Bayer er vel ikke noen småbedrift heller...


Redigert 31.01.2021 kl 00:38 Du må logge inn for å svare
JosefK
31.01.2021 kl 00:26 3097


Jo, det er det. Men det er også en link mot Regeneron der Roche skal produsere (alt av?) viral vektor. Så dette er ikke greit å helt pinpointe.

Det er litt lettere å eliminere bort. Merck tror jeg ikke på pga Benzonase og pfizer tror jeg heller ikke på.
JosefK
30.01.2021 kl 23:02 3204


Da kan man snevre inn søket til disse:

Pfizer — $51.75 billion.
Roche — $50 billion.
Novartis — $47.45 billion.
Merck — $46.84 billion.
GlaxoSmithKline — $43.54 billion.

J&j på sjette plass ligger på vippen.

Jeg holder en knapp på Roche jeg for min del selv om det kan være hvilken som helst av dem.

Arne_And
30.01.2021 kl 22:29 3259

Har Jethro noen gang nevnt utbytte etterhvert i et slags tidsperspektiv med vekst?
rufus01
30.01.2021 kl 21:58 3293

Ja det er fantastiske fremtidsutsikter. AZT er høygravid, spørsmålet er vel bare når forløsningen setter igang :)
oppturen
30.01.2021 kl 21:04 3339

Dette har jo flere skjønt for lenge siden.
SAN salg i Q4 var på ca 1,2 mill til alle som utvikler covid vaksine. ReiThera er trolig kommet lengst og vil trolig iløpet av bare dager søke om oppstart på fase2/3 som trolig innbefatter mellom 15.000-30.000 pasienter.
De planlegger å starte produksjon av over 8 millioner doser hver måned. og disse skal selges fra August/September av.

Utifra diverse mediaoppslag om mulig klar vaksine i April/Mai og avtale med Israel om kjøp av 30 mill doser trodde jeg lenge at de måtte ha startet full produksjon allerede i Desember. Nå har vi sett at det likevel har vært noen finansierings utfordringer, men de virker å være løst.

SAN kommer voldsomt, spørsmålet er når. De kan allerede produseres SAN for over 100mill pr Q og iløpet av H1 blir teoretisk kapasitet på 1.000mill pr Q

10x oppskalering var vellykket i Q4, hvorfor prioriterer man å ta ytterligere 10x på direkten ? Kan det være markedsutsiktene ?

https://www.google.no/amp/s/mobile.reuters.com/article/amp/idUSKBN29A17V
Redigert 30.01.2021 kl 21:05 Du må logge inn for å svare
Slettet bruker
30.01.2021 kl 20:37 3380

Det er mig, der snubler over mit svenske. Der stod confidenta og ikke confidential - min fejl :)

At ledelsen har sagt, at de ikke kunne levere med mindre de havde udvidet produktionskapaciteten er jo mega BULL. Hvis den her ikke på relativt kort sigt står i 75 NOK igen, så er der da noget galt med folks fatteevne.
Redigert 30.01.2021 kl 20:39 Du må logge inn for å svare
oppturen
30.01.2021 kl 20:33 3390

Det var Top tier vi viste fra før 😉

of the highest level or rank with regard to quality, reputation, or importance Top-tier wines are the result of artisanal production techniques that demand rigorous attention to detail and, on occasion, financial sacrifice
rufus01
30.01.2021 kl 20:16 3409

De har tidligere sagt at det er blant topp 10, da er det ikke konfidensielle opplysninger når de sier at det er topp 5. Tror ikke Jethro kommer med andre opplysninger til største eier enn han ville gitt oss dersom vi hadde spurt.
Redigert 30.01.2021 kl 20:26 Du må logge inn for å svare
Slettet bruker
30.01.2021 kl 20:11 3419

Tak for svaret, det havde jeg ikke fået med mig. Det er da helt vildt. Men måske ikke så godt for tilliden mellem de store investorer og ledelsen, at de lækker confidential oplysninger på Twitter?
bj111
30.01.2021 kl 18:40 3487

Top 5 i verden ja.

Blir ikke overrasket om det kommer et bud på selskapet.
oppturen
30.01.2021 kl 17:54 3535

« Kom precis ur 1-on-1 med mgmt som uppleves confidenta. Hade inte investments i prodlina gjorts nu skulle man behövt tacka nej till kunder i år. Fick även veta att det big pharma bolag som gjorde GMP audit i höstas är top-5 i världen. Framtiden ser ljus ut när man lyfter blicken!»

https://twitter.com/zimp_a/status/1354741209001037824?s=21
Slettet bruker
30.01.2021 kl 17:12 3596

Hvad er det for et 1til1-møde, som I snakker om?
Fünke
30.01.2021 kl 15:55 3669

Det absolutt mest interessante som kom ut av Q4-presentasjonen og etterfølgende 1 til1 intervju var at det i 2020 så godt som har sprengt SAN-produksjonskapasiteten. De har produsert og solgt «back to back». Altså når en produksjon er ferdig går de i gang med neste umiddelbart. Det som igjen verifiserer det positive med dette er det Jetro sier til’labull’ i 1 til 1 møtet. Om ikke de hadde økt produksjonskapasiteten ville de ikke klart å levere alle fremtidige ordrer som er forventet i 2021 og videre.
bj111
30.01.2021 kl 14:39 3739

Inntekter vil gå over kr 100 mill i 2021. Så kommer det an på kostnadene og hvordan de utvikler seg. Dersom selskapet tar investeringer for å ekspandere vil disse trolig bli høye. Samtidig er det ganske naturlig at selskaper i denne fasen foretar investeringer med sine inntekter med mål om at det igjen skal gi enda høyere inntekter. Man bør derfor være oppmerksom på at markedet vil se på hva selskapet gjør og ikke kun netto resultat. Holder de kostnadene lave uten å foreta investeringer vil pengesekken svulme opp og en kan vel spørre hva man egentlig har igjen for det?
rufus01
30.01.2021 kl 13:57 3790

Ja håper dine antagelser slår til. Håper også på tre siffret kurs iløpet av året. Men tror nok vi må få resultater som indikerer ett sluttresultat på rundt 100mill for 2021 skal vi bikke 100kr i aksjekurs. Men slettes ikke umulig at det skjer, hvis kundene som produserer vaksiner får fart på produksjonen. Og laboratoriene igjen starter med forskning og utvikling. Bare en ting er sikkert, 2021 blir nok ett spennende år som aksjonær i AZT
bj111
30.01.2021 kl 13:39 3810

Helt naturlig for Q2 gjorde et stort innslag i den beregningen de utfører. Regner med den ligger på 150 etter neste Q og vil muligens stige derfra eller holde seg. Tror ikke Q1 i 2021 blir så høyt som Q2 2020 men det blir høyere enn Q4 i 2020. Kr 100 passeres senest i August ved Q2 fremleggelsen og kanskje når vi kr 150 innen Julen ringer inn.
Dr_Eval
30.01.2021 kl 12:16 3881

Simplywall.st har nedjustert fair value til 166.85kr. Fremdeles langt opp fra dagens kurs. Jeg tror aksjekursen har potensial til å nærme seg et stykke oppover i løpet av neste kvartal.
oppturen
28.01.2021 kl 16:41 4092

Ja, der er massevis, men nei det er ikke lenge til en må betale skatt 😉
egor
28.01.2021 kl 16:39 2975

Det må da være massevis av tidligere fremførbart underskudd i firmaet slik at det er lenge til det er aktuelt å betale skatt?
Jensemand
28.01.2021 kl 16:04 3037

Jeg fatter ikke at investeringer (formoder det er hardware) kan bogføres som engangskostnad.
En investering skal være et uttryk for et bidrag der forbrukes over tid - gennem flere kvartaler - og derfor avskrives i regnskapet over tid.
Mon bokholderen her har misforstået forskellen mellem investering i produktionsudstyr og kostnader, som normalt er variable avhængig av produktionens størrelse.
Konvulutter, kontorartikler, maling er kostnader. Rustfrit stål over et vist beløp er investering -Hmmm!
oppturen
28.01.2021 kl 15:32 3098

Ja, og det er positivt.
Av samme grunn fører de invisteringer som engangskostnad.
Her er ingen grunn til å pynte på resultatet for å kjøre emi. , en velger heller å ta alle avskrivninger med engang for å slippe skatt.
Grunnpilar
28.01.2021 kl 13:35 3193

Du traff bra her. Ser i Q4 at de verdsatte BBG til 160 mill, så tap etter skatt ble 149 millioner, AZT måtte ta på dette salget av BBG.
rufus01
24.01.2021 kl 21:24 3709

Ser de nå snakker om sesongvaksinering i forhold til Covid-19, dette sikkert dersom vaksinene ikke fungerer så bra som alle håper over tid. Hvis Reithera sin vaksine blir godkjent og blir en av vaksinene som vil bli brukt til årlig vaksinering så kan vel AZT se for seg en langvarig stabil inntekt som følge av denne pandemien.

https://www.vg.no/nyheter/innenriks/i/41LRQa/eksperter-spaar-sesongvaksine-mot-covid-19-vi-klarer-ikke-aa-bekjempe-viruset
Redigert 24.01.2021 kl 21:25 Du må logge inn for å svare
Slettet bruker
23.01.2021 kl 21:47 4051

@bj111: Enig, Holter er en dygtig og nøgtern mand. Men jeg forventer stadig en mindre konservativ guidance for 2021. Det betyder naturligvis ikke, at de skal love mere, end de kan holde. Men hvis de forventer 25% vækst, så forventer jeg, at de siger i Outlook, at de forventer 25% vækst. Jeg forventer, at de begynder at sætte tal på. Indtil videre har det være vage fomuleringer som "expect growth to continue through organic and inorganic..." og "drive the company to profitability" etc. etc. Jeg mindes ikke noget sted, at de rent faktisk har guidet 25% vækst i deres eksplicit i deres kvartalsrapporters outlook. Det står i hvert fald ikke nogle steder, jeg kan finde på tekst. Når jeg siger mere "aggressiv" guidance, så er det, at Holter skal turde putte tal på - også i regnskaberne. Det tror jeg også, at han gør :)

Børsnoterede selskaber bør give et konkret bud på fremtiden - i tal. Om ikke et præcist tal, så indenfor et interval. Det er den bedste forudsætning, man kan give investorerne til at regne sig frem til, om det er en aktie, de også vil sidde i på lang sigt.
Redigert 23.01.2021 kl 21:58 Du må logge inn for å svare
Slettet bruker
23.01.2021 kl 21:36 4075

Lad være med at lægge ord i munden på mig, min ven :)
bj111
23.01.2021 kl 20:51 4128

Er nok ingen fare for at Jethro mister hodet. Det er aksjonærene som mister hodet når kursen blir det de kaller høy. Mange mistet hodet mange ganger før Algeta ble solgt og det var forbeholdt de få å gjøre de virkelig store pengene.Trolig vil det samme skje med AZT og de færreste blir med hele veien uten å hoppe ut og inn igjen flere ganger. Noe få tjener mer på dette men de fleste taper. At AZT skal forsvare sin fremtidige verdi med en kvartalsrapport er egentlig bare tøys. Finn et annet selskap i denne sektoren som gjør det på Oslo børs. Vel siden de fleste ikke leverer noe overskudd så blir det nesten håpløst. Men ta f.eks HBC, solgte på 2,5 milliarder i 2019 for skjønte ikke oppgangen, de forsvarer en verdi på 3.2 milliarder med 89 mill i underskudd i fjor (-84 i 2019) og har vel fortsatt ikke gjort annet enn å snakke om overskudd. Vaccibody leverer ikke overskudd men forsvarer en verdi på hele 20 milliarder. Hvorfor? Jo guiding. Som i andre farma selskaper så er det hva de sier om fremtiden som virkelig betyr noe om man ikke er fullblods trader som lever av det. Er man glad amatør trader så er det på sikt ikke noen stor butikk og bedre å bare sitte stille.

AZT er nøkterne når det gjelder guiding og det samme er aksjonærene til AZT for det overprises ikke på luftige løfter om inntekter de ikke klarer å levere. Ert flott selskap å sitte i.
rufus01
23.01.2021 kl 19:50 4200

Hva er det du mener? Skal de guide ut ifra de utsiktene de ser for fremtiden, eller skal de guide først og fremst for og forsvare enn gitt aksjekurs?? Merkelig uttalelse!
Jeg forventer at de guider utifra realitetene slik de har gjort sålangt, så får aksjekursen bli det den blir. Nok av selskap der ledelsen mister hodet og lover ting de ikke kan holde.