HAV Fearnley tar opp dekning, Analyse Target 25 (Bull 50), KJØP!

Slettet bruker
HAV 27.03.2021 kl 19:48 54499

Da kom Fearnleys analyse og de spår nesten dobling av HAV innen kort tid. HAV i dag koster 14.1 kroner pr aksje, men vil nok innen relativt kort tid nå Target 25. Så snakkes det i tillegg om Bull target på 50. Lager derfor denne tråden så vi kan samle alle diskusjonene i en tråd etter denne viktige analysen kom.

Her er hvordan analysen starter. Tenk et grønt selskap som vokser mens det tjener penger ;)

"HAV Group – The Maritime Cleantech Play You Must Own
What’s new: Initiation of coverage with a NOK 25/sh TP. Buy
Our take: Through the pure-play Maritime Cleantech setup, we see HAV positioned for
positive FCF generation, margin expansion and market recognition of its positive ESG impact
We initiate Equity Coverage of HAV Group (ticker: HAV) with a Buy recommendation
and NOPK 25/sh Target Price. On the back of spinning off the HAV Group companies
into a pure-play Maritime Cleantech machine, we see the stage set for positive FCF
generation right off the bat (FSest FCF yield 2021/’22/’23 3/7/10%) on conservative
estimates, higher margins (FSest EBIT margins 2.5-12.5%), all supported by a maritime
industry that is screaming out for a greener future. Combine this with favorable
trading vs. peers (EV/EBITDA’22 of 6x vs. 19x) and a healthy backlog of c. NOK 850m
(FSest 70% execution in 2021), we see HAV bound to attract investor interest. Buy
This is HAV Group – the Cleantech machine...
HAV Group comprises of four companies - Norwegian Electric Systems (NES), HAV
Design, Norwegian Greentech (77.3% ownership) and HAV Hydrogen. HAV’s broad
range of offerings exposes the company to multiple Renewables segments with prompt
growth outlooks, highlighting SOV designs (FSest fleet growth >4x through 2030E),
ballast water treatment systems (potential market of 60k vessels), and emission-free
propulsion technologies.
…focused on a maritime industry that is screaming for a greener future
The maritime industry is likely to see ever-tightening regulations. Shipping already
accounts for 2.5-3.0% of total global emissions, with seaborne trade set to triple from
2015-2050. Organizations have implemented ambitious targets and restrictions. More
are expected to come. One example is the BTWS requirement for sailing vessels by
2024. Another is zero carbon tenders within the Offshore Wind installation space. Both
examples add to demand prospects for HAV.
Valuation – Buy, TP NOK 25/sh
We model HAV on a cash flow basis (10% WACC), with EBIT margins of 10-12.5% for
HAV Design (NOK 18/sh), 2.5-10% for NES (NOK 5/sh) and 5-10% for NGT (NOK 2/sh).
Given we do not assign any value to HAV Hydrogen and our TP still being c. 85% above
previous close, HAV Group should be an attractive proposition for investors. BUY "
Redigert 02.04.2021 kl 17:46 Du må logge inn for å svare
H2peroksid
19.04.2021 kl 11:14 3482

Hei - du har god kunnskap om disse forholdene. Utfordringen med Hydrogen - enten den er komprimert til 350, 575 eller 700 bar er at det er veldig begrenset med effekt i den tenkte beholderne for Hydrogen. En spesialbygd tank kommer neppe til å romme mer enn 1,2 til 1,5 tonn med Hydrogen og da skal du ha mange tanker for å kunne klare av en seiling. DFDS har tegnet sin nye ferge og de ser ut til å ha beregnet bruken til 10-12 slike tanker på et døgn. Man kan altså ikke lagre ( i dag i hver fall) Hydrogen i tankene man har fuel på. Hydrogenet går igjennom stål og lekker ut. Så lagringstanker må i prinsipp stå på dekk eller være 'åpne'. Så for skipsfarten i det store og hele vil valget falle på ammoniakk - ganske sikkert. Liquified Hydrogen er neppe veien å gå heller. Ved overgang til fuelcell mister man 30-40% av Hydrogenet. Det er bra for å transportere mye samt lagre, men en disaster på grunn av tapet av effekt.
Amore
19.04.2021 kl 12:00 3447

Ikke så enkelt å lagre på skip ,men mulig det er funnet ut noe smart. Den som lever får se .
Faren er at salgspresset vil øke nærmere 18. Da blir det vel større bevegelse i topp 50 .
Litt mye gjeld enda til at den skal fly. Trenger noe omsetning blant emisjons kjøperne på 18.
Redigert 19.04.2021 kl 13:04 Du må logge inn for å svare
Slettet bruker
19.04.2021 kl 12:57 3413

Registrerer at nok en top 20 er på vei ut av både Havyard og Hav, nemlig Rembakk As
Slettet bruker
19.04.2021 kl 14:14 3367

Havila Kystruten blir en bra test på det der. Hvor effektiv man klarer gjøre Hydrogenet avhenger av den som installerer og integerer. Det er viktig med et stort system da effektiviteten er bedre, DFDS har ikke det. HAV har det med sin PCELL pack. 3.2 MW. Videre kan man og styre bruken av fuelcell på optimal måte gjennom kode. Dette er viktig eller så klarer man seg ikke langt. Det blir som analogen med Ford Granada 3 L på mila i 1985. Samme ytelse får man i dag med under 1 L på mila. Det er HAV sitt system vil skinne. Jeg tror folk vil tenke seg to ganger fr de bruker noen andre enn HAV om det dropper effektiviteten så mye som jeg tror. HAV startet arbeidet med dette allerede i 2018 Prototype-E med Sintef og Powercell.

Ammoniakk vil rett og slett tape ganske grundig i kort transport fordi den koster 3 ganger så mye. Skal mye trøbbel til med Hydrogen for at det ikke skal lønne seg. MEN, på et eller annet punkt så kan det lønne seg å ha en ekstratank med Ammoniakk bak i båten som støtte. Ammoniakk omformes til hydrogen og brennes som Hydrogen i Fuelcell. og således er det likegyldig for HAV og andre system utviklere. Ammoniakk combustion er forøvrig uaktuelt da det er NOx emision uten sidestykke.
Redigert 19.04.2021 kl 14:22 Du må logge inn for å svare
Slettet bruker
19.04.2021 kl 14:29 3356

Ikke troverdige kommentarer Amore. Etter så mye harselas gjennom de siste ukene så mister du troverdighet. Ikke så mange orker å respondere tror jeg.

Du vil ha inngang, ok vi forstår det. Du kan få kjøpe noen av meg på 40. :)
Redigert 19.04.2021 kl 14:43 Du må logge inn for å svare
Amore
19.04.2021 kl 16:33 3296

Går det bra med kursen. Lagt lista for høyt kanskje på resultatet. Mye salgspress under 18.
teemos
19.04.2021 kl 18:19 3228

Kursen gikk opp idag såvidt jeg vet. Mange aksjer byttet hender idag til en høyere pris enn hva den lå på forrige uke. "Lagt lista for høyt"? "Salgspress under 18"? Den var jo på 15 for 3 børsdager siden. Det skinner så igjennom at du er desperat etter å vinkle ting om HAV på mest mulig negativ måte. Selv er jeg veldig fornøyd med at kursen ikke forsvant oppover idag, så får jeg lastet billigst mulig med lønningen imorgen 😁
Patron72
19.04.2021 kl 18:32 3212

Synes det var mye positivt i handelen idag. Stort sett det meste ble handlet over 17 kr. Litt høyere omsetting var det også.
At kursen droppet mot slutten skyldes nok at noen absolutt ville kvitte seg med sine siste(?) aksjer.
For de som har troen på Hav Group er det nok lurt å komme seg inn før torsdag. Blir alt som forventet der er hvertfall jeg meget optimistisk for fremtiden.

For min del kunne jeg solgt mine aksjer nå og fått 15% fortjeneste men jeg ønsker mye mere. Så takk til alle som har solgt billig den siste mnd.
Slettet bruker
19.04.2021 kl 18:55 3181

Et av de viktigste budene på børs i tillegg til ikke å forelske seg i aksjer, er å aldri takke for billige aksjer.
Slår ofte hardt tilbake.
teemos
19.04.2021 kl 19:04 3160

Jeg var ikke klar over dette budet selv men håper du trekker tilbake takkingen din Patron72! 😆
Slettet bruker
19.04.2021 kl 19:04 3165

Og her henger hjelperne fortsatt ser jeg 😆. Solgte 2 kroner under dagens kurs men er likevel eksperten som skal hjelpe .. hehe. Ta plass, toget går. 😉 Få det overstått så slipper du bite mer negler Oppgang.
Redigert 19.04.2021 kl 19:06 Du må logge inn for å svare
Slettet bruker
19.04.2021 kl 20:14 3080

Bare så å det er sagt:
Ingen vil se.meg på noen aksjonærliste i HAV Group.
Jeg akter ikke å kjøpe aksjer i dette selskapet.

Kommer heller ikke til å bry menigheten med mange innlegg, men jeg kommer til å følge med på hvordan det går med dette caset fordi jeg hadde tro på dette helt til spinoffen.
Da forsto jeg en hel del mer enn jeg gjorde før.

Lykke til alle sammen.
Slettet bruker
19.04.2021 kl 21:59 2996

Så alvorlig oppgang.

Her må man jo kunne trekke på smilebåndet. Dere troller jo, da tåler dere litt troll tilbake? Det var ikke vondt ment.
And0
19.04.2021 kl 21:59 2996

Skjønner deg godt, syntes selv det gjorde vondt å sitte i HYARD med så store forhåpninger frem til fadesen med spinoff. Det ble håndtert ekstremt dårlig av ledelsen. Solgte meg selv ut av HYARD før den traff bunnen, men tapte det meste av gevinst som var opparbeidet, og var en stund svært irritert på måten de gjennomførte emisjonen, spinoff osv. men nå har det seg slik at jeg i ettertid gikk inn i HAV basert på tall og fakta som viser at selskapet er veldig lavt priset. Jeg ser en potensiell stor oppside med svært begrenset mulighet for nedside. Så fra aksjen lå i 13kr frem til i dag har jeg vektet meg opp kraftig, og vil fortsette å øke mens aksjen fortsatt prises under emi kurs. Jeg tror vi vil se en flott årsrapport på torsdag som gir oss en svært god guiding videre samt nye kontrakter og avtaler fremover som vil belyse hvor lavt priset HAV i dag er.
Redigert 19.04.2021 kl 22:00 Du må logge inn for å svare
Slettet bruker
19.04.2021 kl 23:25 2898

Flere er der. Om HYARD var billig på 16 så er hvertfall HAV drt.
Redigert 20.04.2021 kl 00:12 Du må logge inn for å svare
Amore
20.04.2021 kl 00:08 2874

Er det ikke samme folkene som styrer Hav som styrte selskapet før spinn of. Gikk ikke så bra da hvorfor skal det gå bedre denne gang
Slettet bruker
20.04.2021 kl 00:13 2884

Hvis du ikke ser forskjell på verftsdrift og tech drift så kan jeg ikke hjelpe deg

Sjekk denne. Så enkel. Så vakker. Hydrogen.

https://www.facebook.com/693866264/posts/10158911056166265/
Slettet bruker
20.04.2021 kl 00:16 2891

2/3 av aksjene i HAV er for tiden pantsatt og kommer over på HYARD sine hender hvis de klarer å løse ut lånet hvor aksjene er pantsatt.
Noe sier meg at denne spinoffen var en manøver for om mulig å redde noe av selskapet, (nå HAV Group) som eierne bare eier 1/3 av aksjene i, i sitt eget selskap!

Noen som har hørt om en slik løsning før?

I tillegg ble det foretatt flere tåkeleggingsmanøvre i forbindelse med splitten av selskapet.
Men det mest skuffende av alt, var presentasjonen av H2 løsningen til HAV hydrogen.

Dette har ingenting med trolling å gjøre, men er et faktum av hvordan jeg og mange andre har oppfattet det hele, og er nok sterke bidrag til at det går så dårlig som det gjør med de opphaussede aksjene som det gjør pr idag.
Redigert 20.04.2021 kl 00:31 Du må logge inn for å svare
Slettet bruker
20.04.2021 kl 00:16 2879

Kanskje fordi det IKKE er et verft i Hav?
Slettet bruker
20.04.2021 kl 00:27 2885

Huff , nå brydde du menigheten igjen med et av dine meningsløse innlegg om en aksje du aldri ifølge deg selv skal eie 🤡
Amore
20.04.2021 kl 00:41 2927

Akkurat nå er det endelig noen som tør å nevne noe jeg har hatt en fornemmelse av i lang tid nemlig at deling var siste utvei for å redde selskapet. Mitt siste innlegg med dette innholdet ble raskt slettet av adm. Alle positive meldinger som kom løpende daglig fra selskapet fikk opp kursen astronomisk fra 2-30 tallet. Presentasjonen viste også at det bare har vært spill. Det er slik jeg også tenker . Jeg kommer heller ikke til å kjøpe aksjer i noen av selskapene 14+17 er disse selskapene priset til samlet,
Slettet bruker
20.04.2021 kl 00:49 2925

Desto mere Amore og oppgang åpner munnen blir jeg mere og mere sikker på at min investering i Hav er noe av det lureste jeg har gjort 😀😀
Slettet bruker
20.04.2021 kl 00:50 2931

Jeg hadde 250k aksjer i HYARD før splitten, og tjente en god slump på det, men nå er det så mye annet å velge i av aksjer på OSE (som jeg har oversikt over), at jeg ikke ønsker å kjøpe aksjer som Investech har beskrevet som -ekstrem risiko- i sine analyser.
Slettet bruker
20.04.2021 kl 00:56 2968

Jeg vet det Reidar
Slettet bruker
20.04.2021 kl 01:25 2939

Lurer på hvordan du har tilegnet deg formuen, når du investerer etter råd fra meglere. Høres skikkelig troverdig ut.
Slettet bruker
20.04.2021 kl 01:29 2940

Hvorfor gidder du å bruke tid på noe som ikke har livets rett? Du er og blir en gedigen fadese. Må være kjipt at du ble stående på perrongen når toget begynte kjøre?
Slettet bruker
20.04.2021 kl 01:41 2942

I januar mente du at det Hyard var et av de mest banebrytende aksjene på Ose på Facebook sia. Slutten av februar mente du at Hyard og Hav kunne stå i kr 40 i slutten av Mars. Du sa også at du skulle sitte rolig med dine gjenværende aksjer mens du i virkeligheten skuffet ut alt du hadde. Så ja, det som kommer fra deg tar jeg med en STOR klype salt. At du nå driver og prøver å trykke ned Hav aksjen ser jeg på det største kjøpstegnet som finnes. Forresten ble det så du kjøpte noe i Soff? 🤔
Slettet bruker
20.04.2021 kl 07:29 2851

Tar vi 18 i dag? :)
Slettet bruker
20.04.2021 kl 10:29 2729

Håper vi tar 18 i dag. Eller så kommer Amore og Oppgang til å trolle hardt igjen.. hehe..
And0
20.04.2021 kl 10:47 2705

Jeh tror ikke vi ser 18kr før rapporten. Fortsetter å øke mens jeg kan rundt 17-tallet. Har vanskelig for å se ett «rally» opp mot 18kr med mindre noen store aktører skal inn før års rapporten slippes.
Redigert 20.04.2021 kl 10:48 Du må logge inn for å svare
Slettet bruker
20.04.2021 kl 10:53 2711

Er ikke trenden bare at folk kjøper etter Fearnleys analyse?
And0
20.04.2021 kl 11:14 2710

Ser ikke ut til å være en veldig stor trend i HAV mtp Fearnleys bull analyse tidligere. Og de var svært forsiktige i sin target på 25 ;)
Slettet bruker
20.04.2021 kl 12:00 2674

Det target tror jeg ganske fort juster opp til 40. Fearnley var overforsiktig når de tok utgangspunkt i EBIT 47 mill. HAV hadde EBIT 68 mill i 2020.

Husk også at bulltarget er allerede satt til 50.
Redigert 20.04.2021 kl 12:16 Du må logge inn for å svare
Amore
20.04.2021 kl 13:05 2633

Skjønner dere ikke at alle de store, samt ledelsen selger i mor og kjøper ikke i datter. Beste salgssignalet som finnes . Slutt med det der tøyset nå. Evl. Tvangssalg av havaksjene som morselskapet sitter på kan kjøre datteren til hell. Hjelper ikke med gode tall da . Stor risiko med dette. Selskapet er ikke reddet samlet sett enda.
Kallanavn
20.04.2021 kl 13:22 2625

Amore😂 har du fått lest deg opp enda? Venter fremdeles på svar på spørsmålene mine til deg..
Amore
20.04.2021 kl 14:23 2576

Tegn godt nok med å se at Bagger også selger ned, Listen er 3 dager gammel. For se til neste uke hvor mye han sitter med pr. dato . Samtidig som han prater for sin syke mor.
Slettet bruker
20.04.2021 kl 14:24 2584

Amore. Ledelse har kjøpt for 2.5 mill på kroner 18.

Du er så desperat du.. hehe...
Slettet bruker
20.04.2021 kl 14:25 2614

Du er bare sur for at jeg har kapital til å viske ut slappe sperrer fra desperate tradere :)