Bunnfiske for HKY investorer
Jeg tenker at vi nå opplever bunnfiske for Havila Kystruten. Der de tålmodige får gevinst mot de utålmodige som selger med tap.
Q3 2023 sier ikke så mye om gjeldssituasjonen for Havila Kystruten, men pr Q2 opplyser selskapet at de har rundt 648 millioner kroner i gjeld til leverandører, kredittinstitusjoner med flere.
Selskapets 4 moderne båter med en total verdi på over 4 milliarder kroner.
Selskapet eier selv båtene. Hvorpå de mottar 23 millioner i statsstøtte hver mnd. for alle båtene. Tidligere måtte selskapet betale 18.8 av disse millionene tilbake til leasingselskapet, noe de ikke trenger å gjøre nå, siden de selv eier båtene.
Selskapet sitter på 600-700 millioner i cash.
Selskapet har en rente på sin gjeld mellom 13 - 18% noe selskapet antakeligvis må refinansiere ila 2024.
Med en gjeldsgrad på under 60%, posisjonerer selskapet seg godt fremover med tanke på vekst. Havila Kystruten har de mest moderne skipene langs kysten, med over 80% av kundene er utlendinger, så tenker jeg at førstevalget er Havila Kystruten, da de rett og slett har et bedre produkt enn sin konkurrent.
Med en MCAP på skarve 652 millioner, så ser jeg stor oppside. Selskapet kan forsvare en MCAP på 1 milliard nå (kurs 1,1 eller 1,2). Med refinansiering i boks, og at selskapet viser til vekst, så tenker jeg at kursen videre opp.
Edit: har stengt denne tråden, slik at kun inviterte kan svare. Bare send en post, så innviterer jeg deg. «Alle» får være med!
Q3 2023 sier ikke så mye om gjeldssituasjonen for Havila Kystruten, men pr Q2 opplyser selskapet at de har rundt 648 millioner kroner i gjeld til leverandører, kredittinstitusjoner med flere.
Selskapets 4 moderne båter med en total verdi på over 4 milliarder kroner.
Selskapet eier selv båtene. Hvorpå de mottar 23 millioner i statsstøtte hver mnd. for alle båtene. Tidligere måtte selskapet betale 18.8 av disse millionene tilbake til leasingselskapet, noe de ikke trenger å gjøre nå, siden de selv eier båtene.
Selskapet sitter på 600-700 millioner i cash.
Selskapet har en rente på sin gjeld mellom 13 - 18% noe selskapet antakeligvis må refinansiere ila 2024.
Med en gjeldsgrad på under 60%, posisjonerer selskapet seg godt fremover med tanke på vekst. Havila Kystruten har de mest moderne skipene langs kysten, med over 80% av kundene er utlendinger, så tenker jeg at førstevalget er Havila Kystruten, da de rett og slett har et bedre produkt enn sin konkurrent.
Med en MCAP på skarve 652 millioner, så ser jeg stor oppside. Selskapet kan forsvare en MCAP på 1 milliard nå (kurs 1,1 eller 1,2). Med refinansiering i boks, og at selskapet viser til vekst, så tenker jeg at kursen videre opp.
Edit: har stengt denne tråden, slik at kun inviterte kan svare. Bare send en post, så innviterer jeg deg. «Alle» får være med!
Redigert 14.02.2024 kl 14:01
Du må logge inn for å svare
-
«
- 1
- 2 »
castro1
30.01.2024 kl 18:49
3183
Hva er nytt: 3q23 anmeldelse – Kjøp vedlikeholdt, TP uendret til 1,80 kr/sh
Vår vurdering: Med alle fire fartøyene i full drift, vil kontraktsinntektene øke. Sterk
Forhåndsbestillinger i 2024 betyr at vårt anslag på 75 % belegg er godt innen rekkevidde.
• Siste kvartal uten alle skip i drift
• Sterke 2024-utsikter, 45 % av kapasiteten allerede booket
• Kontraktsinntektene øker til 4q23, ’24 ser solid ut på 7,2x EV/EBITDA
3q23 var kvartalet der de siste brikkene i puslespillet ble satt sammen. Alle
fartøyene er nå i drift, med 4q23 klar til å være de første fullt operative
kvartal i selskapets historie. Justering av 3q23-tall for påløpte XO-kostnader
som saksomkostninger og honorarer, gikk EBITDA nesten i balanse og kom inn på NOK -1m (lovlig
gebyrer på NOK 35m bokført i andre driftskostnader). Ser vi inn i 4q23, øker vi belegget vårt
estimat noe til 59 % (56 %) på bakgrunn av anstendige bestillinger QTD, skjønt,
høyere kostnader gjør at EBITDA-estimatet vårt er litt ned 3 % til 40 millioner kroner.
HKY er stort sett en historie fra 2024, og med tanke på sterke forhåndsbestillinger på 45 %,
Selskapet er uten tvil på vei til å nå vårt beleggsestimat på 75 % for året.
Dette bør lette litt press på 4q24 tranche B-forfall (riktignok 100 %
garantert av største aksjonær). Dessuten med alle fire fartøyene i sin helhet
drift, vil kontraktsinntektene nå øke. Vi opprettholder vårt kjøp
anbefaling og holde vår TP til 1,80 kr/t uendret (1,80 kr/sh,
03.10.2023).
Vår vurdering: Med alle fire fartøyene i full drift, vil kontraktsinntektene øke. Sterk
Forhåndsbestillinger i 2024 betyr at vårt anslag på 75 % belegg er godt innen rekkevidde.
• Siste kvartal uten alle skip i drift
• Sterke 2024-utsikter, 45 % av kapasiteten allerede booket
• Kontraktsinntektene øker til 4q23, ’24 ser solid ut på 7,2x EV/EBITDA
3q23 var kvartalet der de siste brikkene i puslespillet ble satt sammen. Alle
fartøyene er nå i drift, med 4q23 klar til å være de første fullt operative
kvartal i selskapets historie. Justering av 3q23-tall for påløpte XO-kostnader
som saksomkostninger og honorarer, gikk EBITDA nesten i balanse og kom inn på NOK -1m (lovlig
gebyrer på NOK 35m bokført i andre driftskostnader). Ser vi inn i 4q23, øker vi belegget vårt
estimat noe til 59 % (56 %) på bakgrunn av anstendige bestillinger QTD, skjønt,
høyere kostnader gjør at EBITDA-estimatet vårt er litt ned 3 % til 40 millioner kroner.
HKY er stort sett en historie fra 2024, og med tanke på sterke forhåndsbestillinger på 45 %,
Selskapet er uten tvil på vei til å nå vårt beleggsestimat på 75 % for året.
Dette bør lette litt press på 4q24 tranche B-forfall (riktignok 100 %
garantert av største aksjonær). Dessuten med alle fire fartøyene i sin helhet
drift, vil kontraktsinntektene nå øke. Vi opprettholder vårt kjøp
anbefaling og holde vår TP til 1,80 kr/t uendret (1,80 kr/sh,
03.10.2023).
BLOODLINE
31.01.2024 kl 09:42
3125
Hva kommer: Q4 med blodrøde tall og emisjon, alle 4 skip i drift med alt av kostnader og 45% belegg, det vitterlig skriker blodrøde tall her
Jabbefly
31.01.2024 kl 10:14
3123
Hva feiler det deg egentlig? Ingen, absolutt ingen er interessert i å høre noe som helst fra deg.
NordicGuy
31.01.2024 kl 11:01
3155
Summary of the Fearnley Research from December 23
All About the Long-Term Story
What’s new: 3q23 review – Buy maintained, TP unchanged at NOK 1.80/sh
Our take: With all four vessels in full operation, contract revenues are set to increase. Strong
2024 pre-bookings mean our 75% occupancy estimate is well within reach.
• Final quarter without all vessels in operations
• Strong 2024 outlook, 45% of capacity already booked
• Contract revenues to increase into 4q23, ’24 looks solid at 7.2x EV/EBITDA
3q23 was the quarter where the final pieces of the puzzle were put together. All
vessels are now in operation, with 4q23 poised to be the first fully operational
quarter in the company’s history. Adjusting 3q23 numbers for incurred XO costs
such as legal costs and fees, EBITDA almost broke even, coming in at NOK -1m (legal
fees of NOK 35m booked in other opex). Looking into 4q23, we hike our occupancy
estimate somewhat to 59% (56%) on the back of decent bookings QTD, though,
higher costs leave our EBITDA estimate slightly down 3% to NOK 40m.
HKY is largely a 2024 story, and considering strong pre-bookings of 45%, the
company is arguably on track to reach our occupancy estimate of 75% for the year.
This should alleviate some pressure on the 4q24 Tranche B maturity (albeit 100%
guaranteed by largest shareholder). Moreover, with all four vessels in full
operations, contractual revenues will now rise. We maintain our Buy
recommendation and keep our TP to NOK 1.80/sh unchanged (NOK 1.80/sh,
03.10.2023).
All About the Long-Term Story
What’s new: 3q23 review – Buy maintained, TP unchanged at NOK 1.80/sh
Our take: With all four vessels in full operation, contract revenues are set to increase. Strong
2024 pre-bookings mean our 75% occupancy estimate is well within reach.
• Final quarter without all vessels in operations
• Strong 2024 outlook, 45% of capacity already booked
• Contract revenues to increase into 4q23, ’24 looks solid at 7.2x EV/EBITDA
3q23 was the quarter where the final pieces of the puzzle were put together. All
vessels are now in operation, with 4q23 poised to be the first fully operational
quarter in the company’s history. Adjusting 3q23 numbers for incurred XO costs
such as legal costs and fees, EBITDA almost broke even, coming in at NOK -1m (legal
fees of NOK 35m booked in other opex). Looking into 4q23, we hike our occupancy
estimate somewhat to 59% (56%) on the back of decent bookings QTD, though,
higher costs leave our EBITDA estimate slightly down 3% to NOK 40m.
HKY is largely a 2024 story, and considering strong pre-bookings of 45%, the
company is arguably on track to reach our occupancy estimate of 75% for the year.
This should alleviate some pressure on the 4q24 Tranche B maturity (albeit 100%
guaranteed by largest shareholder). Moreover, with all four vessels in full
operations, contractual revenues will now rise. We maintain our Buy
recommendation and keep our TP to NOK 1.80/sh unchanged (NOK 1.80/sh,
03.10.2023).
BLOODLINE
31.01.2024 kl 13:31
3140
plix, ikke glem at lånene må betales tilbake med 107% av hovedstol som tillegg til 18% renter, se regnskapet på finanskost, det skremmer fanden bort fra dette selskapet
Redigert 31.01.2024 kl 13:45
Du må logge inn for å svare
BLOODLINE
31.01.2024 kl 13:56
3272
Selskapet har 4 260 000 000 i gjeld pr 9/23, om du snur kalkulatoren rett vei og klarer taste inn over 20% renter ser du galskapen. Selskapet kommer vel ut med 1 000 000 000 i tap for 2023. Slik jeg ser det er egenkapitalen tapt, så her må det komme en "utvask" og en refinansiering som vasker ut små aksjonærene
Redigert 31.01.2024 kl 14:02
Du må logge inn for å svare
BLOODLINE
01.02.2024 kl 09:56
3174
Plix!! Du skriver: "Q3 2023 sier ikke så mye om gjeldssituasjonen for Havila Kystruten, men pr Q2 opplyser selskapet at de har rundt 648 millioner kroner i gjeld til leverandører, kredittinstitusjoner med flere."
Hva sten er det du har krøpet ut fra? Står det ikke om gjeldssituasjonen sier du? Alle som har IQ over 75 klarer lese at gjelden er enorm, det er jo ren løgn du farer med. Skulle tro det var 13 åringer som skriver her§!
Hva sten er det du har krøpet ut fra? Står det ikke om gjeldssituasjonen sier du? Alle som har IQ over 75 klarer lese at gjelden er enorm, det er jo ren løgn du farer med. Skulle tro det var 13 åringer som skriver her§!
Jabbefly
01.02.2024 kl 10:19
3162
Hvorfor holder du på slik??? Kan du ikke finne på noe annet?? Ingen hører på deg og ingen bryr seg om deg. Nett troll!
Plix
01.02.2024 kl 13:13
3104
Nå skummet jeg igjennom Q3 2023 og kunne ikke finne noe spesifikt der de informerte om gjelden pt. Det sto mer om det i Q2 rapporten. Det er jo bare å lese selv :)
BLOODLINE
01.02.2024 kl 14:27
3055
Seriøst, om du ikke klarer du ikke lese totalgjeld på kr 4,26 milliarder kroner bør du slette nicket ditt her og vente til du blir 15 ihvertfall
LV-Invest
01.02.2024 kl 19:14
3009
Hadde det stått så dårlig til i HKY som du vil ha det til, hadde du vært langt fra så ensom pessimist, som du er her på forumet.
Redigert 01.02.2024 kl 19:15
Du må logge inn for å svare
castro1
01.02.2024 kl 21:26
2963
Hender det at du synes det er litt flaut å poste 10 innlegg etterhverandre …? 😂😂😂. Litt desperat liksom…..
BLOODLINE
02.02.2024 kl 09:19
2876
Derfor jeg tjener penger, tenkt på det? de fleste som skriver her inne har tapt, ingen har tjent på Hky, så derfor er stillingen 100-0 til meg. Nei synes ikke det er flaut å komme med fakta om hvor mye gjeld Hky har idag, og at noen her inne ikke klarer lese q rapport og bruke kalkulatoren rett vei når finanskostnader river i stykker selskapet blir det for dumt. Det er på det rene at det må komme en refinans her, nye dyre obligasjoner og emisjon til de største aksjonærene, en klassisk vipp ut småaksjonærer strategi for at selskapet i det hele tatt skal overleve
BLOODLINE
02.02.2024 kl 11:50
2816
Glemte legge inn link i sted: https://indd.adobe.com/view/7abf679d-930e-43ff-a63d-faad3b8db8cd
Det er skremmende at det finnes nick her som ikke klarer lese hva hky sin totale gjeld er, se selv!
Det er skremmende at det finnes nick her som ikke klarer lese hva hky sin totale gjeld er, se selv!
BLOODLINE
02.02.2024 kl 16:04
2735
uff da, ny kansellering av ruter, har ingenting å si dette...jaddda
castro1
04.02.2024 kl 15:54
2549
Uff da enda et innlegg fra deg. Skriver 20 innlegg om dagen for å advare mot HKY. For en barmhjertelighet. Get a job!!
BLOODLINE
08.02.2024 kl 11:44
2308
wow, benytt sjansen på dette "oppspillet" til å kommer dere ut. Her trikses det, ser ut som det er om å gjøre å eie mest mulig aksjer for å få mest mulig nye aksjer som skal trykkes i refinansiering. Ble krysset 25 mill aksjer på kr 0,68
castro1
08.02.2024 kl 11:46
2302
Blir nok kjøpt opp. Fort opp til 3,- tenker jeg. Ryktes om ekstremt bra booking for sesongen nå.
BLOODLINE
08.02.2024 kl 11:49
2289
wow, benytt sjansen på dette "oppspillet" til å kommer dere ut. Her trikses det, ser ut som det er om å gjøre å eie mest mulig aksjer for å få mest mulig nye aksjer som skal trykkes i refinansiering. Ble krysset 25 mill aksjer på kr 0,68
castro1
08.02.2024 kl 13:50
2235
Ikke la dere lure til å selge billig her. Denne skal høyt! Mange som er ute etter billig inngang her. Se andre innlegg her…
BLOODLINE
13.02.2024 kl 09:41
1902
Noen som benytter sjansen til å komme seg ut: HKY SELACO AS -334.077 1.165.923 0,1
Ingen forandring i selskapet, utenom at 4 skip i drift med 40% belegg og 4-5 millarder i gjeld til opp mot 20% rente.
Her kommer en grisete utvanning av aksjonærene, er nok derfor selaco selger seg ut nå
Ingen forandring i selskapet, utenom at 4 skip i drift med 40% belegg og 4-5 millarder i gjeld til opp mot 20% rente.
Her kommer en grisete utvanning av aksjonærene, er nok derfor selaco selger seg ut nå
Plix
13.02.2024 kl 10:21
1866
Hvis du hørte helgens episode så forklarte han jo salget. Han er jo Trader av yrke. Det vil si at han lever av å kjøpe og selge aksjer. Virker ikke som du forstår der helt. Han solgte opp mot 400k aksjer da han var i pluss på dem. Han besitter fortsatt en stor andel i HKY. Hvorfor bryr du deg så mye om andres kjøp og salg? Du er en rar person
BLOODLINE
13.02.2024 kl 10:31
1846
Hvordan tror du Hky skal refinansiere over 4 milliarder i gjeld? Hky har låne som skal betales tilbake med 107% av verdi, i tillegg renter opp mot 20%. Forklar leserne hvordan dette skal gå i pluss? En skal ikke ha mange mattetimene for å skjønne at dette rakner. Dere skulket sikkert disse timene og sitter nå og ikke skjønner hvorfor kursen har falt fra kr 12 , da er den liksom billig på kr 0,78?
Plix
13.02.2024 kl 10:47
1831
Ikke så bekymret for det. Gjeld er positivt for selskapet da det skaper økt avkastning på egenkapitalen. Havila har alle båtene i drift, et sterkt produkt å selge opp mot internasjonale kunder, som ønsker opplevelser og luksus i samme slengen. Havila har hatt troen på at gjelden de selv har påført selskapet på sikt vil gi avkastning. Se Aker i sin tid. Lån til over hode på selskapet, men det ga avkastning. Ikke samenlignbare selskaper for øvrig, men bare et eksempel. Soff er et annet.
Havila blir å tjene penger i Q423 og hele 2024. Gode kort og ta med seg inn i refinansieringen om gjeldsituasjonen.
Men skjønner ikke hvorfor jeg gidder å skrive med deg. Du er bare sur å negativ uansett. Gå tilbake til Nordic mining forumet å spre galle. Du passer bedre der, en her
Havila blir å tjene penger i Q423 og hele 2024. Gode kort og ta med seg inn i refinansieringen om gjeldsituasjonen.
Men skjønner ikke hvorfor jeg gidder å skrive med deg. Du er bare sur å negativ uansett. Gå tilbake til Nordic mining forumet å spre galle. Du passer bedre der, en her
BLOODLINE
13.02.2024 kl 11:19
1799
Du sammenligner Aker med HkY;))) Aker har 100år tradisjon og er/var politisk velsignet, hadde ikke Røkke vært AP mann ville heller ikke dette skjedd. men men, ta gjelden på 4,6 milliarder kroner, her er jo renteutgifter m.m på opp mot 800-900 millioner, så kommer alle driftsutgiftene i tillegg på 4 skip men full besetning og 40-45% belegg. Jeg kan garantere at her kommer det en refinansieringsplan som innholder en rettet emisjon til utvalgte aksjonærer for at nye obligasjonslån kan etableres. Slik det er nå er det dødens dal for selskapet. Q4 tallene kommer snart og der vil det mest sannsynlig være melloom 400-450 mill i minus
Plix
13.02.2024 kl 11:25
1791
Skrev jo ingen samenligning for øvrig. Så nei sammenligner ikke selskapene, men informerte bare at Aker var i samme posisjon som HKY er pt. Når Aker begynte å tjene penger, eller få avkastning for sine belånte investeringer, så vet vi jo alle hvordan det gikk!:)
Jabbefly
13.02.2024 kl 11:58
1770
Men hvorfor holder du på som du gjør??du fremstår jo som fullstendig idiot og dum. Du må gjerne mene det du mener, men må du kjøre samme oppgulp 10 x pr dag med masse !!!!!!
Plix
13.02.2024 kl 12:39
1724
Eller så er han bitter for at kona forlot han til fordel for en som tjente seg søkkrik med å investere på børsen
Jabbefly
13.02.2024 kl 12:39
1723
castro1 skrev Deltar nok ikke i arbeidslivet
Det er helt sikkert. Og om en uke eller 2 må han dekke inn shorten sin, og da slipper vi å høre fra han noe mer
Jojoen
13.02.2024 kl 12:52
1692
Kan se ut som at Bloodline er short. Hvis han er short og sprer så mye negativitet og falsk informasjon så er dette straffbart. Jeg har rapportert han til Finanstilsynet da jeg ikke synes noe om dette.
Viser til innlegg fra XI:
HAUSSESVINDEL: Globale tilsynsmyndigheter ser stadig flere haussesvindler der naive investorer manipuleres til å kjøpe aksjer før svindlerne selger seg ut. Den klassiske varianten er via spredning av feilaktige, falske eller villedende opplysinger, sier Thomas Borchgrevink i Finanstilsynet. Han nevner også bruk av aggressiv ordreinnlegging og handel der det skapes et momentum og aksjen stiger. Han forklarer at mens Finanstilsynet kan ilegge gebyr for markedsmanipulasjon må de som mener å ha tapt penger som følge av dette selv rette eventuelle krav mot den som har begått svindelen. I så fall må disse identifiseres og dømmes i retten til å betale erstatning. Noe som gjør det krevende å få tilbake tapte penger. (Fa+)
Viser til innlegg fra XI:
HAUSSESVINDEL: Globale tilsynsmyndigheter ser stadig flere haussesvindler der naive investorer manipuleres til å kjøpe aksjer før svindlerne selger seg ut. Den klassiske varianten er via spredning av feilaktige, falske eller villedende opplysinger, sier Thomas Borchgrevink i Finanstilsynet. Han nevner også bruk av aggressiv ordreinnlegging og handel der det skapes et momentum og aksjen stiger. Han forklarer at mens Finanstilsynet kan ilegge gebyr for markedsmanipulasjon må de som mener å ha tapt penger som følge av dette selv rette eventuelle krav mot den som har begått svindelen. I så fall må disse identifiseres og dømmes i retten til å betale erstatning. Noe som gjør det krevende å få tilbake tapte penger. (Fa+)
BLOODLINE
14.02.2024 kl 10:21
1572
Sladre til myndighetene for at jeg tror at selskapet trenger penger i form at emisjon og nye obligasjoner? Bare til opplysning jeg er ikke short og har mer en nok arbeid å gjøre. Forsøk å tenke selv, les gjennom tallene, er ikke mye pent!
BLOODLINE
14.02.2024 kl 10:24
1572
Amatør jojo, er du blitt anmeldt på BCS tråden? Jojoen
04.10.2023 kl 11:51
4324
OZZY skrev
Jojoen har ikke noe meglerhus ikke noe navn å gi ut ikke noen link Apsolutt ingenting Han er en løs kanon.....
Anmeldes! Den var ny.
Dette var bare informasjon om at noen vurderte et salg. Som investor, så er dette være veldig god informasjon om man vurderer inngang/utgang. Man ønsker selvfølgelig å vente med inngang til selger er ferdig før man kjøper.
Registrerer at noen har på seg andre briller her inne, men understreker at det ikke er et forsøk på å manipulere kursen på noen som helst måte. Bare info til de som følger med og vurderer når de skal inn igjen (som meg).
04.10.2023 kl 11:51
4324
OZZY skrev
Jojoen har ikke noe meglerhus ikke noe navn å gi ut ikke noen link Apsolutt ingenting Han er en løs kanon.....
Anmeldes! Den var ny.
Dette var bare informasjon om at noen vurderte et salg. Som investor, så er dette være veldig god informasjon om man vurderer inngang/utgang. Man ønsker selvfølgelig å vente med inngang til selger er ferdig før man kjøper.
Registrerer at noen har på seg andre briller her inne, men understreker at det ikke er et forsøk på å manipulere kursen på noen som helst måte. Bare info til de som følger med og vurderer når de skal inn igjen (som meg).
BLOODLINE
14.02.2024 kl 10:38
1562
Det selges fortsatt fra enkelte. Noen kaller det trading, andre en feil investering, kanskje lettere å si trading når du taper på invensteringen din og selger.
HKY SELACO AS -165.923 1.000.000 0,1
HKY SELACO AS -165.923 1.000.000 0,1
Jabbefly
14.02.2024 kl 12:09
1524
Kan du være så snill å slutte???!!! Du er jo enten 14 år eller mentalt tilbakestående. slutt å plag oss med dritten din. Finn på noe annet. Kanskje en jobb hadde vært noe? Eller er det ingen som vil ha deg ?
-
«
- 1
- 2 »