NHY - Fortsatt en investering for de tålmodige!
Nytt år og nye muligheter som det heter. Jeg brukte morgenen i dag på å kjøpe 4300 aksjer til i selskapet. Oversolgt og overmoden for en real runde opp så snart selskapet ser det for godt å informere markedet om prosessen i Brasil. Oppsigelsene som ble annonsert før jul ble som vanlig mistolket da dette var en god nyhet som viser at moderniseringsprosessen og oppgraderingen av anlegget i Brasil er i rute og nå startes opp, derav noen overflødige hoder. Er noen spennende måneder i vente men enn så lenge får vi aksjonærer smøre oss med en god dose tålmodighet.
PS: Begynner å bli litt lei den superlange tråden under som det tilsynelatende bare er en forum-nisse som skriver på så foreslår at ADMIN pensjonerer den!
PS: Begynner å bli litt lei den superlange tråden under som det tilsynelatende bare er en forum-nisse som skriver på så foreslår at ADMIN pensjonerer den!
Redigert 21.01.2021 kl 00:30
Du må logge inn for å svare
Frodon
03.02.2019 kl 17:32
4273
Hva tror dere om dette?
NORSK HYDRO
Expecting a weak Q4
We are 15% below Bloomberg consensus on Q4e EBIT and 19% below on the DPS for 2018 (results due at 07:00 CET on 7 February). We have cut our 2018–2019e underlying EBITDA by 10–15% (2020e unchanged) due to lower prices, but the medium-term risk reward still looks attractive on the back of our expectations of higher aluminium prices and a green light in Alunorte from Q2 2019e. We reiterate BUY but have cut our target price to NOK50 (54).
Norsk Hydro is trading in line with its historical average P/B. In terms of risk/reward: 1) we view Sapa as accretive and diversifying the ROE; 2) historically the P/B has bottomed out at c0.8x, while the 10x run-rate EPS in our bull-case scenario implies a peak P/B of 1.5x; and 3) we see a potential catalyst with an Alunorte restart.
NORSK HYDRO
Expecting a weak Q4
We are 15% below Bloomberg consensus on Q4e EBIT and 19% below on the DPS for 2018 (results due at 07:00 CET on 7 February). We have cut our 2018–2019e underlying EBITDA by 10–15% (2020e unchanged) due to lower prices, but the medium-term risk reward still looks attractive on the back of our expectations of higher aluminium prices and a green light in Alunorte from Q2 2019e. We reiterate BUY but have cut our target price to NOK50 (54).
Norsk Hydro is trading in line with its historical average P/B. In terms of risk/reward: 1) we view Sapa as accretive and diversifying the ROE; 2) historically the P/B has bottomed out at c0.8x, while the 10x run-rate EPS in our bull-case scenario implies a peak P/B of 1.5x; and 3) we see a potential catalyst with an Alunorte restart.
Redigert 03.02.2019 kl 17:33
Du må logge inn for å svare
nucleus
05.02.2019 kl 07:40
3644
Kjøper opp mere NHY aksjer , snittet på 39:78 nå.
Så gleder meg nå til Q4 Rapporten.
Så gleder meg nå til Q4 Rapporten.
Hvilken dag legger de ut Q4 rapporten?
satser på gode nyheter.. Ser på finn.no så ligger det ute 145 stillinger som Hydro søker etter
marketdoctor
05.02.2019 kl 13:26
3432
Det ser ut som mange har startet å selge og satser på en dårlig Q4 rapport.
tv68
05.02.2019 kl 13:41
3422
Slik kursen er nå, er det priset inn ett svakt q4. Glem ikke en sterk dollarkurs.
marketdoctor
05.02.2019 kl 13:46
3415
Er det noen som er sikker på at det vil bli en veldig dårlig Q4 rapport som forventet ?
tv68
05.02.2019 kl 14:47
3384
Ser ut for at det kan ta lang tid før den passerer kr 45 igjen, virker handlingslammet hele ledelsen. Det er nå ca ett år siden det ble stengt ned til halv produksjon nå. Hadde vært flott med noen utskiftinger i toppen.
marketdoctor
05.02.2019 kl 15:06
3364
Det ser ut som ingen har tro på at det skal bli en dårlig rapport som forventet, derfor skal jeg laste mer NHY på sluttauksjon i dag.
Frodon
05.02.2019 kl 15:45
3328
Får håpe domstolen snart har nok dokumentasjon for å godkjenne 100% produksjon igjen
https://www.dn.no/bors/brasil/industri/norsk-hydro/-vi-gir-dere-en-ny-sjanse-gjor-hjemmeleksene-gjor-det-samme-som-dere-gjor-i-norge/2-1-526233
https://www.dn.no/bors/brasil/industri/norsk-hydro/-vi-gir-dere-en-ny-sjanse-gjor-hjemmeleksene-gjor-det-samme-som-dere-gjor-i-norge/2-1-526233
tv68
05.02.2019 kl 20:27
3176
Det forventes første underskudd på primærmetall på syv år (2012), men høye strømpriser kan redde total resultatet. De 15 analytikerne Hydro har intervjuet venter i snitt at selskapet vil levere et underliggende driftsresultat for hele selskapet på drøyt 1,2 milliarder kroner i fjerde kvartal. Blant alle Hydros seks virksomhetsområder, er det kraftproduksjonen som drar opp lønnsomheten.
– Høye strømpriser i Norge og Europa sørger for god lønnsomhet i energidivisjonen. Vi venter at denne vil levere et underliggende driftsresultat på 599 millioner kroner i fjerde kvartal, og krafthandel vil dermed stå for nær halvparten av overskuddet i hele selskapet, sier SEB-analytiker Truls Engene.
– Aluminiumsprisene er nå sesongmessig svake på grunn av kinesisk nyttår, men jeg venter at de vil stige i løpet av 2019. Det fortsatt god etterspørsel og et underliggende stramt marked, noe som kulle tilsi at aluminiumsprisen var høyere enn det den er nå, sier Truls Engene i SEB.
– Høye strømpriser i Norge og Europa sørger for god lønnsomhet i energidivisjonen. Vi venter at denne vil levere et underliggende driftsresultat på 599 millioner kroner i fjerde kvartal, og krafthandel vil dermed stå for nær halvparten av overskuddet i hele selskapet, sier SEB-analytiker Truls Engene.
– Aluminiumsprisene er nå sesongmessig svake på grunn av kinesisk nyttår, men jeg venter at de vil stige i løpet av 2019. Det fortsatt god etterspørsel og et underliggende stramt marked, noe som kulle tilsi at aluminiumsprisen var høyere enn det den er nå, sier Truls Engene i SEB.
Redigert 05.02.2019 kl 20:30
Du må logge inn for å svare
marketdoctor
06.02.2019 kl 06:49
3042
Aluminumspris sluttet på 1922 usd igår, den er over støtte på 1920 usd, så Aluminumspris skal videre opp.
Hvorfor faller Hydro aksen nå som Aluminiumsprisen stiger??
nucleus
06.02.2019 kl 10:36
2878
DN skrev en negativ artikkel pånytt, iforhold til forventninger Q4 rapport.
Noe som allerde er innbakt i kursen per idag, mener jeg da.
Spennende å høre veiledning fremover, utbytte? Hvor stort..
Jeg synes NHY burde sjå etter kjøpav flere bauksitt produsenter, redusere risikoen med Alunorte.
Alunorte kommer men når..?
Med flaks neste uke?-hehe, Forventet er vel om 2 månader. (Syfter givetvis på klarsignal fra domstol).
Noe som allerde er innbakt i kursen per idag, mener jeg da.
Spennende å høre veiledning fremover, utbytte? Hvor stort..
Jeg synes NHY burde sjå etter kjøpav flere bauksitt produsenter, redusere risikoen med Alunorte.
Alunorte kommer men når..?
Med flaks neste uke?-hehe, Forventet er vel om 2 månader. (Syfter givetvis på klarsignal fra domstol).
Det er mange som beskyldes for backtrading eller hva det heter når man påstår handler i ettertid. Men bare så det er klart, jeg har nå kjøpt 1 million aksjer. Samt har en put opsjon på 1 million aksjer på 37,- samt en call opsjon på en million aksjer på 41,- kurs.
Så får vi se hvordan dette går. Usikker, men har i hvert fall beskyttet nedsiden med dette.
Så får vi se hvordan dette går. Usikker, men har i hvert fall beskyttet nedsiden med dette.
Hvorfor hedge når det nesten ikke finnes mer nedside?
Å ha en call opsjon og en put opsjon, gjør at man sikrer seg over natten for resultatet. Er resultatet ekstremt dårlig, så har man en maksimal nedside. I terorien har man sikret seg for nedsiden, hvorav callen og puten tilsammen er verdt kanskje nesten det samme i morgen (og kan selges da), hvis kursen ikke går noen vei og kan selges da. Man vet jo aldri når de gjør en avskrivning på Alunorte eller annet. Dagene med overraskelser er vel neppe over i NHY.
Demningen som brast, kan også påvirke prosessen her, selv om det ikke er samme type anlegg. Hvis det blir politisk uspiselig å dra i gang Alunorte, fordi befolkningen generelt er utrygge, så kan mye skje. Men enig, nedsiden burde være tatt ut nå.
Demningen som brast, kan også påvirke prosessen her, selv om det ikke er samme type anlegg. Hvis det blir politisk uspiselig å dra i gang Alunorte, fordi befolkningen generelt er utrygge, så kan mye skje. Men enig, nedsiden burde være tatt ut nå.
marketdoctor
06.02.2019 kl 13:18
2703
Alt virker så hemmelig akkurat nå, det har ikke kommet en eneste melding om NHY, før Q4 dagen. Jeg tror mange har bløffet, og Q4 rapporten som vil komme i morgen er MYE bedre enn forventet, Så kjøp folkens jeg vil laste flere NHY aksjer i slutten av dagen.
Høyere priser bør kunne motvirke noe mot kapasitetreduksjonen.
Markedet er overnervøs, og priser NHY helt feil.
JEg tipper Q4 bør kunne forsvare kurser på 40-41kr på ca 42 vil dommen bli løftet.
Markedet er overnervøs, og priser NHY helt feil.
JEg tipper Q4 bør kunne forsvare kurser på 40-41kr på ca 42 vil dommen bli løftet.
marketdoctor
06.02.2019 kl 13:36
3906
Det kan ikke blir dårligere Q4 rapport enn forventet.
Her er en rask beregning av EBIT:
Energi: ca 500 miliioner
Extruded Solutions: ca 500 millioner
Prim. Aluminium: ca 500 milloner
Baux. Alumina: ca 500 miliioner
Jeg tror det vil bli bedre enn min beregning.
Her er en rask beregning av EBIT:
Energi: ca 500 miliioner
Extruded Solutions: ca 500 millioner
Prim. Aluminium: ca 500 milloner
Baux. Alumina: ca 500 miliioner
Jeg tror det vil bli bedre enn min beregning.
bådleguten
06.02.2019 kl 14:59
3865
Eg fryktar for utbyttet, sist fekk me 1,75kr pr aksje, gulvet er satt til 1,25kr.
Jeg krysser fingrene, og tror og håper på oppside i dette, og at Q4 blir bedre enn forventet. Blir utrolig spennende i morgen.
ULKEN
06.02.2019 kl 15:25
3834
Robotene holder den i jerngrep på stabilt lavere kurs. Så langt indikerer det små forventninger, men NHY kan overraske, det har de vært flinke til, ikke bare i negativ betydning.
blir et blodbad imorra :P
så lenge Brannzæg får holde på å brenne verdier så er aksjen dødfødt
så lenge Brannzæg får holde på å brenne verdier så er aksjen dødfødt
Frodon
06.02.2019 kl 16:48
3759
Det var synd aksjen sluttet ned slik idag, da frykter jeg at vi ikke har sett bunnen nå. Følg med på kr 37,77 imorgen, holder den bunnen eller bryter aksjen ned? Jeg tror dessverre vi bryter ned imorgen. Det er mulig fallet de neste dagene etter Q4 blir en veldig fin kjøpsmulighet, før meldingen om full produksjon i Brasil kommer.
Det mest positive nå er at forventningene til resultatet er satt ned de siste månedene, så det burde være større mulighet for at resultatet slår forventningene. Underliggende EBITDA resultatet er ventet 42% lavere nå enn tidligere. Utbyttene er forventet å lande på kr 1,30-1,60 for 2018. Men for 2019 er utbyttene ventet å øke til ca kr 2, så bare de får igang fabrikken igjen, kan dette bli bra ;)
Det mest positive nå er at forventningene til resultatet er satt ned de siste månedene, så det burde være større mulighet for at resultatet slår forventningene. Underliggende EBITDA resultatet er ventet 42% lavere nå enn tidligere. Utbyttene er forventet å lande på kr 1,30-1,60 for 2018. Men for 2019 er utbyttene ventet å øke til ca kr 2, så bare de får igang fabrikken igjen, kan dette bli bra ;)
Av erfaring så skal man opp når forventningene er så dårlige til resultat som de er nå, er det betre eller på nivå med forventninger og utbytte på eit akseptabelt nivå kommer kursen til å gå selv om resultat er dårlig i seg selv.
Frodon
06.02.2019 kl 17:02
3737
Tallene spriker i hvert fall en del, det er ventet underliggende Ebit fra 900 til 1,5 mill. Hvis kursen går ned på resultatet, regner jeg med at nedturen blir kortsiktig, da mld om Brasil må komme før sommeren?