B2H stuuper 6-8%. På vei til 7 kr i første omgang?
Tenk vi ble anbefalt å kjøpe denne av pastoren på 19,63. Nå rake veien ned på 12 kr så 10 og kanskje det stopper på 6 kr.
Vevlen Gård tar vel alt av bordet nå, koste hva det koste vil.
SS
Vevlen Gård tar vel alt av bordet nå, koste hva det koste vil.
SS
Redigert 21.01.2021 kl 09:11
Du må logge inn for å svare
Funderer
14.05.2019 kl 09:13
2776
Har hittil vært en drit aksje for meg , men ser jo at det storsett er småsparerne som selger . De store selger ikke , de kjøper heler mer , småsparerne sine aksjer . Utolmodige småsparere . Hvem har mest peiling ? de med mengder av aksjer eller de med få aksjer ? de som har invistert millioner av kr eller de som har for lommerusk . Jeg har selv lyst til å selge dritten men er redd det er uuusmart . Vis det er en slik drittakse så kan jeg ikke fatte å begripe hvorfor Dnb handler .
markie
14.05.2019 kl 09:04
2788
Du mener aksjekursen går dårlig. De betaler utbytte ettersom det er iselskaps vedtekter 20-30% av eps.
Selskapet går utrolig bra når de klarer gjøre nesten 3milliarder cash på et år.
Selskapet går utrolig bra når de klarer gjøre nesten 3milliarder cash på et år.
Perpus
14.05.2019 kl 07:57
2842
Selskapet går så dårlig at de betaler utbytte for å kvitte seg med siste rest av tiltro ;-)
Varsom er en ynkelig liten dritt
Varsom er som en liten pisserotte, når noen kommer å kalle meg som langsiktg aksjonær for mongolid skal han jammen få gjennomgå her inne.
ta tapet og kom Dere over i Axactor , nei bare kødda.
markie
13.05.2019 kl 21:34
3075
Bunnen er der når du har gitt opp håpet. Der virker du være nå. La oss håpe vi er i nærheten. Aksjen må være billig for de store som funderer nevner her oppe.
Inside handler øker garantert på etter rapporten. Ingenting fundamentalt som tilsier noe annet. Den er bare billigere.
Inside handler øker garantert på etter rapporten. Ingenting fundamentalt som tilsier noe annet. Den er bare billigere.
Redigert 13.05.2019 kl 23:59
Du må logge inn for å svare
Varsom
13.05.2019 kl 21:20
3097
De nye opplysningene som er kommet nå har gjort at jeg har ombestemt meg!
Jeg har vært skikkelig dum som har sittet i denne så lenge som jeg har gjort! Virker ikke som det er noe bunn i denne aksjen.
Jeg har vært skikkelig dum som har sittet i denne så lenge som jeg har gjort! Virker ikke som det er noe bunn i denne aksjen.
Redigert 13.05.2019 kl 21:25
Du må logge inn for å svare
Ntops
13.05.2019 kl 21:07
3115
Varsom..13. og 16. mars 2018 så skrev du følgende på Shareville..."Jeg selv er all in! Kjøpte for siste rest nå på 20.20. Er det et selskap jeg ikke er redd for å sitte all in i så er det b2h."
Enig i at denne bør de følges med på
kanskje 11 er tallet den skal taes på
kanskje 11 er tallet den skal taes på
Varsom
13.05.2019 kl 20:43
3156
Ja, hvis det i det heletatt blir noe klatring. Venter da heller med å kjøpe meg inn igjen når jeg ser at shorterne starter inndekning.
markie
13.05.2019 kl 20:41
3145
Tror du surrer litt her. Han er vel inne på tilsvarende vekst som 2018. Jeg tror selskapet nå øyner muligheten til nye spennende portefølje kjøp med 5% faunding cost . De quider at prisene er svært lave. Dette er som i all annen business. De ønsker oppnå best mulig avtaler. Men kursen makter de ikke kontrollere.. Ingen her som riktig vet noe med sikkerhet. Q1 gir sikkert noen bra svar. Ingen grunn til å fortvile. Vekst er det hvertfall .
Funderer
13.05.2019 kl 20:31
3684
De store selger jo ikke en aksje . Tenk på papirfallet fra 21 . Det logiske er at den går opp . En av disse kan blåse den opp til 15 - 16 kr akkurat når dem vil ..PRIORITET GROUP AB 52 913 000 12.91 21.48 COMP SWE
RASMUSSENGRUPPEN AS 43 073 236 10.51 17.49 COMP NOR
VALSET INVEST AS 25 000 000 6.10 10.15 COMP NOR
STENSHAGEN INVEST AS 17 893 376 4.36 7.26 COMP NOR
VERDIPAPIRFONDET DNB NORGE (IV) 14 593 304 3.56 5.92 COMP NOR
RASMUSSENGRUPPEN AS 43 073 236 10.51 17.49 COMP NOR
VALSET INVEST AS 25 000 000 6.10 10.15 COMP NOR
STENSHAGEN INVEST AS 17 893 376 4.36 7.26 COMP NOR
VERDIPAPIRFONDET DNB NORGE (IV) 14 593 304 3.56 5.92 COMP NOR
Ser ut som at SS får rett når de gjelder denne shit
aksjen.
aksjen.
Funderer
13.05.2019 kl 20:15
3698
Jeg ser jo at jeg burde solgt for lenge siden . Men trenger ikke pengene jeg har satset så kan likegodt vente . Blir hvertfall sur vis jeg selger nå å den begynner klatringen .
Varsom
13.05.2019 kl 20:04
3714
Sitter til den når kr. 13 igjen, hvis så skjer med det første. Skulle verdensbørser falle så kan jeg plukke noen andre mere lukrative epler som har falt på bunn.
Varsom
13.05.2019 kl 19:46
3740
Det vil si at vi i beste fall har 0 vekst i 2019... Jeg har nå tatt avgjørelsen om å selge meg helt ut ved beste anledning. Mulig jeg kjøper meg inn igjen om et år!
Kaisovski
13.05.2019 kl 19:18
3773
Vet det ikke var meg du spurte, men jeg tipper eps for 2019 blir ganske lik 2018. 1,4-1,7 ca.
Varsom
13.05.2019 kl 18:07
3832
Hadde dette selskapet vært så bra som det påstås.. så hadde det vært en helt annen utvikling. Shorterne tok shortposisjoner mot selskapet i begynnelsen av 2018 og utover, pga at de mente selskapet hadde betalt alt for mye gjeldsporteføljene. Dette ser vi jo resultatet av nå! Dalen Zahl har jo benektet at de har betalt for mye, men så grundig feil tok han. Hva mener du eps blir for 2019?
markie
13.05.2019 kl 17:26
3879
Tror du tar veldig feil her. Selskapet genererer store mengder cash. Blir vel nærmere 3 milliarder i år. Selfølgelig er dette interessant. Dersom potensielle kjøpere har tilgang på bedre kreditter blir dette bare bedre.Hva begrunner du påstanden med usikkerhet rundt porteføljer med? Naturlig og bli skuffet over utviklingen. Men glem ikke inside handler. Eierne har stor tro på dette.
La oss nå se hva de presenterer på q1.
La oss nå se hva de presenterer på q1.
Varsom
13.05.2019 kl 16:48
3928
Tviler på at noen vil by på B2h mtp all usikkerheten rundt porteføljene!
markie
13.05.2019 kl 15:41
3984
De har snakket mye om konsolidering i bransjen. Kan komme en kjøper av hele selskapet. Raskere vei opp enn alle kursmål ..
Selskapet genererer mye cash.
Selskapet genererer mye cash.
johnar
13.05.2019 kl 14:36
4052
markie skrev Hvem har rett? Varierer endel på kursmål.
Jeg aner ikke hvem som har rett, men disse kursmålene er som regel på 6/12 mnd sikt, og da har jeg større tro på Swedbank og Paretos lave estimater enn Arctic og ABGs veldig høye. Litt skremmende er det også at tilretteleggerne deres er de som har veldig høye estimater. Ikke ofte jeg ser selskaper der businessen er såpass moden og estimatene varierer så mye.
johnar
13.05.2019 kl 14:32
4065
Tusen takk, Markie. Skal lese nøye gjennom den når jeg kommer hjem og gjøre meg opp en mening om estimatene. Vært litt skeptisk til Artic sine kursmål på B2H, grunnet deres svært tette bånd til selskapet som tilrettelegger og finansiell rådgiver, men nå kan jeg endelig se hva estimatene deres baserer seg på!
markie
13.05.2019 kl 14:04
4113
Grau skrev Knekker sammen kursen blir 8
Vært drømmen for deg med nytt Nick. Går litt oppover nå da. Håper de kommer på banen med en bra presentasjon og status rapport. q1
Grau
13.05.2019 kl 14:00
4118
markie skrev Hvem har rett? Varierer endel på kursmål.
Knekker sammen kursen blir 8
markie
13.05.2019 kl 13:58
4121
Hvem har rett?
Varierer endel på kursmål.
Varierer endel på kursmål.
Redigert 13.05.2019 kl 14:02
Du må logge inn for å svare
markie
13.05.2019 kl 13:58
4121
Arctic med denne i. Negativ update, men uendret anbefalning og kursmål: https://research.arctic.com/PDF/2c0b02c4-a60e-457c-9ebe-55533a5593c3
johnar
13.05.2019 kl 13:04
4406
Kom forresten over Swedbanks siste oppdatering på selskapet, dette er offentlig tilgjengelig informasjon:
Svagare inkassering än väntat
Under gårdagen kommunicerade B2Holding en affärsuppdatering i samband med emissionen av en obligation på 200 MEUR. Affärsuppdateringen avslöjar en miss med 25% i förhållande till estimaten för inkassoverksamheten. Enligt ledningen beror det på en slagighet i inkasseringen av den säkerställda portföljen. Inför Q1-rapporten sänker vi våra vinstestimat med 4% för 2019. Vi upprepar Behåll och riktkursen 14 NOK.
Lägre inkassering
Inkassering uppgick under det första kvartalet till 1 248 MNOK, vilket är 25% sämre än vårt estimat på 1 661 MNOK och sämre än bolagets egen guidning om 1 512 MNOK. Enligt bolaget beror avvikelsen på slagighet vid inkasseringen av säkerställda tillgångar där timingen kan avvika från förväntningarna. En liknande miss uppstod under Q4 2018, vilket ledningen hänförde till en engångseffekt på 30 MEUR för en exponering i ett hotell i Kroatien, vilken försenats till första halvåret 2019. Enligt ledningen finns ingen anledning att tro att kvaliteten på den säkerställda portföljen försämrats.
Sänkta vinstestimat för 2019p
Efter affärsuppdateringen sänker vi vinstestimaten med 4% för 2019p, primärt drivet av högre finansieringskostnader från obligationsfinansieringen. För 2020-2021p gör vi mindre negativa justeringar på 1-3%.
Värdering
Vi upprepar Behåll och riktkursen på 14 NOK. Vi värderar B2Holding genom en kassaflödesvärdering med WACC 7,6% och långsiktig tillväxt på 1,5%. Baserat på våra estimat för 2020p handlas B2Holding till EV/EBITDA på 7,2x och P/E på 4,9x. Vi förväntar oss en direktavkastning på 5,7-6,2% för 2019-2021p
Svagare inkassering än väntat
Under gårdagen kommunicerade B2Holding en affärsuppdatering i samband med emissionen av en obligation på 200 MEUR. Affärsuppdateringen avslöjar en miss med 25% i förhållande till estimaten för inkassoverksamheten. Enligt ledningen beror det på en slagighet i inkasseringen av den säkerställda portföljen. Inför Q1-rapporten sänker vi våra vinstestimat med 4% för 2019. Vi upprepar Behåll och riktkursen 14 NOK.
Lägre inkassering
Inkassering uppgick under det första kvartalet till 1 248 MNOK, vilket är 25% sämre än vårt estimat på 1 661 MNOK och sämre än bolagets egen guidning om 1 512 MNOK. Enligt bolaget beror avvikelsen på slagighet vid inkasseringen av säkerställda tillgångar där timingen kan avvika från förväntningarna. En liknande miss uppstod under Q4 2018, vilket ledningen hänförde till en engångseffekt på 30 MEUR för en exponering i ett hotell i Kroatien, vilken försenats till första halvåret 2019. Enligt ledningen finns ingen anledning att tro att kvaliteten på den säkerställda portföljen försämrats.
Sänkta vinstestimat för 2019p
Efter affärsuppdateringen sänker vi vinstestimaten med 4% för 2019p, primärt drivet av högre finansieringskostnader från obligationsfinansieringen. För 2020-2021p gör vi mindre negativa justeringar på 1-3%.
Värdering
Vi upprepar Behåll och riktkursen på 14 NOK. Vi värderar B2Holding genom en kassaflödesvärdering med WACC 7,6% och långsiktig tillväxt på 1,5%. Baserat på våra estimat för 2020p handlas B2Holding till EV/EBITDA på 7,2x och P/E på 4,9x. Vi förväntar oss en direktavkastning på 5,7-6,2% för 2019-2021p
Mr.negativ
13.05.2019 kl 12:34
4449
Voksesyken og grådigheten som har tatt de. Er bekymret for den høye gjelden selskapet har opparbeidet seg...
johnar
13.05.2019 kl 12:12
4487
Problemet er nok ikke at de har gjort for lite DD på porteføljene sine, men heller at porteføljene som har vært til salgs har hatt for lav IRR og at de har vært avhengig av å kjøpe disse. I følge mine estimater var gjennomsnittlig IRR omtrent 30,1% i 2016, 25,5% i 2017 og 21,7 i 2018. Dette betyr jo at porteføljene som ble kjøpt i 2017/2018 i det store bildet har ligget i intervallet 10-20% IRR, selv om de dog har fått noen i intervallet 20-30% også. Effekten av at gjennomsnittlig IRR går ned er motstridene mot reduserte kostnader/økte inntekter og er nok en av de betydelige driverne bak kurssvekkelsen. Heldigvis har B2H fortsatt en ganske bra snitt (i motsetning til f.eks. AXA som har større andel porteføljer med lav IRR), og nå er IRR på porteføljene igjen på vei opp!
Mr.negativ
13.05.2019 kl 11:45
4533
Ledelsen burde muligens brukt mer tid på å gjennomføre due dilligence på porteføljene de kjøper, enn å kaste bort tiden på å villede forumbrukere på HO...
Varsom
13.05.2019 kl 11:43
4547
Vi kommer jo til å oppleve lavere eps fremover. Muligens en eps mellom kr 1.30-1,60 for 2019... ser dere på dette som positivt?
markie
13.05.2019 kl 11:39
4558
Funderer skrev Varsom Hvordan kåle det til ?
Varsom tror du foregriper begivenheter. Intet nytt under solen her. De får ned finanskostnader med det nye lånet. Inntjening er omtrent som de quider. Men ettersom pengene for dette hotellet i Kroatia fremdeles ikke er på plass forpurret det noe. Er q2 som det er satt til nå.
Varsom
13.05.2019 kl 11:18
4610
Nei, dessverre. Men jeg trudde heller aldri at ledelsen i B2h skulle klare å kåle det til på denne måten. Jeg har vært i flere samtaler med Dalen Zahl, hvor han har sagt at shorterne tar feil osv... synes det egentlig er ganske merkelig at shorterne har mere peil på hva som skjer i B2h enn hva ledelsen selv har!!
Funderer
13.05.2019 kl 11:17
4615
Ingen av de helt store som selger seg ned . Dnb øker . Ikke morro med røde tall men man får bare vente til det snur .
markie
13.05.2019 kl 11:12
4633
Varsom skrev Nå går det fort til kr. 10 er jeg redd!!
Du har jo ikke fått så mye rett hittil. Så la oss håpe du tar feil.?
Slettet brukerskrev Axa er mye bedre valg. Så dere hvor sterk den var i dag? SS
Den skal til 17,- SS
Axa er mye bedre valg. Så dere hvor sterk den var i dag?
SS
SS
Redigert 06.05.2019 kl 21:36
Du må logge inn for å svare
Kaisovski
06.05.2019 kl 20:53
4929
Kort fortalt var gross cash collections langt under guiding. På samme nivå som Q4.
Ekstremt lave porteføljekjøp også. Så Q1 blir ganske sikkert svakere enn ventet.
Virker som om selskapet ruster seg for en mer solid finansiell situasjon på sikt, som ikke nødvendigvis er dumt strategisk.
Håper bare de redegjør for disse valgene og dets konsekvenser grundig nå i slutten av måneden.
Ekstremt lave porteføljekjøp også. Så Q1 blir ganske sikkert svakere enn ventet.
Virker som om selskapet ruster seg for en mer solid finansiell situasjon på sikt, som ikke nødvendigvis er dumt strategisk.
Håper bare de redegjør for disse valgene og dets konsekvenser grundig nå i slutten av måneden.
Mange som solgte tungt i B2H sist uke, men den tyngste var Evermore med 947.500 stk aksjer. De har nok solgt "litt " i dag og.:
26 EVERMORE GLOBAL VALUE FUND 0.69% 36 460 564 2 828 593 -947 500
DNB har kjøpt omtrent tilsvarende som Evermore selger.
SS
26 EVERMORE GLOBAL VALUE FUND 0.69% 36 460 564 2 828 593 -947 500
DNB har kjøpt omtrent tilsvarende som Evermore selger.
SS
Redigert 06.05.2019 kl 17:13
Du må logge inn for å svare
Overskriften stemmer den, B2H stuper 7% i dag.
Du verden, kom det dårlige nyheter?
McDreamy, hva skjer?
Tolket egentlig nyhetene i dag positivt jeg, men markedet har jo alltid rett, så hvorfor gikk denne ned?
SS
Du verden, kom det dårlige nyheter?
McDreamy, hva skjer?
Tolket egentlig nyhetene i dag positivt jeg, men markedet har jo alltid rett, så hvorfor gikk denne ned?
SS
Slettet brukerskrev Trenger ingen kai, vi henter deg med sjøbjørn! Vi har en plan! SS
Dæven salte, i boks.
Trenger ingen kai, vi henter deg med sjøbjørn!
Vi har en plan!
SS
Vi har en plan!
SS