Okeanis Eco Tankers - Inntektene opp ca 300% neste 12 mnd

Frodon
OET 22.06.2019 kl 12:48 31537

Selskapet er fullfinansiert for alle skipene de har bestilt som kommer i 2019 og Q1 2020. Siste emisjon var på kr 83 og den største aksjonæren kjøpte alle aksjene i emisjonen. Dagens kurs er kr 68.

Totalt kommer de til å ha 8 stk VLCC (de første 4 VLCC er eiet av Ocean Yield og er chartret av Okeanis på 15 års kontrakt fra 2019), 4 stk Suezmax (2 av disse er eiet av Ocean Yield og er chartrert av Okeanis på 16 års kontrakt fra 2016 for skipet Milis og 14 års kontrakt fra 2017 for skipet Poliegos) og 3 stk Aframax. Alle skipene er bygd med "ballast water treatment system (“BWTS”) og eco-standards (“ECO”)". De har også en gratis opsjon på 2 nye Suezmax med levering i Q3 2020 hvis de ønsker. Opsjonene må brukes før 1.11.2019. Selskapet har den yngste tank flåten i markedet og den er tilpasset de nye IMO2020 reglene med kostnadseffektive skip.De har betalt USD 86,117,000 pr stk for 4 stk av VLCC, USD 87,630,000 pr stk for 2 stk av VLCC og USD 89,500,000 pr stk for de siste 2 VLCC. Alle prisene er ink scrubbere.

Selskapet guider at kvartals utbytter starter fra Q4 2019/Q1 2020. Selskapet har en del faste kontrakter, slik at de er sikret stabile inntekter.

Innsidere eier ca 58% av aksjene i selskapet, mens topp 20 aksjonærene eier nå utrolige 93,5% av alle aksjene i Okeanis. Da er det ikke mange aksjer tilgjengelig til alle andre som ønsker å bli aksjonær.

http://www.okeanisecotankers.com/top-20-shareholders/

Inntekt Q4 2018 på usd 16,3 millioner
Inntekt Q1 2019 på usd 19,2 millioner
inntekt Q2 2019 på ca usd 9.7 millioner
Iinntekt Q3 2019 på ca usd 22.7 millioner
Inntekt Q4 2019 på ca usd 31.6 millioner
Inntekt Q1 2020 på ca usd 43.8 millioner

Fleetwide opex of $7,162 per calendar day.
EPS i 2020 på ca kr 7,61 (usd 0,85)

Takk til Empire for hjelp til å finne ut av inntektene ;)

Kursmål kr 135. Stoplos bruker jeg ikke på dette selskapet før kursen har passert kr 100.

Kurs i OET (Okeanis Eco Tankers) på Oslo Axess
Siste Endring Endr% Kjøper Selger Åpning Høy Lav Forrige Volum Verdi Handler
68.00 -1.50 -2.16% 68.00 69.00 68.00 69.00 68.00 69.50 3 994 273 792 15
Redigert 21.01.2021 kl 03:38 Du må logge inn for å svare
Frodon
28.09.2019 kl 14:41 7291

I åpningsinnlegget hadde jeg estimert følgende inntekter:

Inntekt Q3 2019 på ca usd 22.7 millioner
Inntekt Q4 2019 på ca usd 31.6 millioner

Da har jeg regnet over på nytt, siden vi har fått ratene for Q3. Dette blir fortsatt bare estimater, men litt mer nøyaktig for Q3. Hvis dette slår til, vil Okeanis ha en dobling av inntektene fra Q3 2019 til Q4 2019 og utbyttene vil begynne å bli utbetalt slik selskapet har guidet i Q4/19 eller Q1/20

Inntekt Q3 2019 på ca usd 20.1 millioner
Inntekt Q4 2019 på ca usd 40.3 millioner

I mine beregninger ligger det an til et utbytte pr aksje på kr 15,8 for 2020 fordelt på 4 kvartal. Dagens kurs er kr 80, dvs det ligger an til en direkteavkastning på 19,75% i 2020 ved å kjøpe aksjer her pr dags dato.
Redigert 21.01.2021 kl 03:38 Du må logge inn for å svare
timmy80
07.10.2019 kl 10:49 7055

Spetalen har altså lastet opp med 486 433 aksjer i Okeanis rett i forkant av oppsvinget i ratene. 11. største aksjonær i selskapet. Har selv en snittkurs på 65 - dette kan bli morro.
Redigert 21.01.2021 kl 03:38 Du må logge inn for å svare
fleken
14.10.2019 kl 18:12 6847

Gjorde som sjefen og kjøpte meg inn i Okeanis i dag. Vil med det samme sende en hilsen til trådstarter Frodon og si att du er sårt savnet, håper att du kan se bort fra de som ikke kan oppføre seg og komme tilbake med dine gode råd.
Styreleder og CEO i Okeanis Eco Tankers, Ioannis Alafouzos, kjøpte 18.000 aksjer i selskapet til en kurs på 98 kroner mandag. Han eier med dette 522.286 aksjer i selskapet, tilsvarende 1,59 prosent.

Broren til CEO kjøpte i tillegg 45.000 aksjer, gjennom Sea Shell Enterprises Limited, og har med det 556.500 aksjer i selskapet, tilsvarende 1,69 prosent.
Redigert 21.01.2021 kl 03:38 Du må logge inn for å svare
canarias
11.01.2020 kl 12:12 5858

De 20 største aksjonærene eier ca 90% av aksjene, så lite tilgjengelig her. HER VIL DET I TILLEGG TIL KURSSTIGNING KOMME MEGET BRA DIVIDENDER.
Redigert 21.01.2021 kl 03:38 Du må logge inn for å svare
canarias
11.01.2020 kl 13:09 5798

Kursmålet er hevet bra siden vi gikk inn i høst.
Redigert 21.01.2021 kl 03:38 Du må logge inn for å svare
canarias
13.01.2020 kl 15:22 5512

Veldig fin kursstigning i dag , tunge kjøpere drar fort kursen oppover.
Redigert 21.01.2021 kl 03:38 Du må logge inn for å svare
Frodon
22.09.2020 kl 22:54 4266

Det siste nybygde skipet til Okeanis er på Sea Trial, børsmelding på vei av levering på nytt skip? Skipet skal ut på 3 års kontrakt med inntekt på usd 30.000 pr dag i 365 dager pr år.

https://www.marinetraffic.com/en/ais/home/shipid:6311331/zoom:10

Okeanis guidet utbytte på usd 20 millioner i 2020. Så langt i 2020 har de utbetalt usd 40,5 millioner i utbytter til aksjonærene sine og de skal utbetale overskuddene i utbytter videre også ;)
Redigert 21.01.2021 kl 03:38 Du må logge inn for å svare
Kalle Kurtasje
23.09.2020 kl 11:15 4164

Kursen faller og faller, og jeg kjøper og kjøper :)

OET tjener fortsatt penger på lange kontrakter, med bra utbytter.
Utbytte for Q1 og Q2 utgjør 17,4% av investert kapital i OET så langt i 2020.
Redigert 21.01.2021 kl 03:38 Du må logge inn for å svare
Frodon
23.09.2020 kl 23:06 4061

Jeg blir svært overrasket hvis du ikke får tilbake dagens kurs i utbytter hvis du sitter med aksjene til 2024 ;) Kan bli noe lavere utbytte i 2021, før det blir full gass igjen 🤩
Redigert 21.01.2021 kl 03:38 Du må logge inn for å svare
Kaisovski
23.09.2020 kl 23:14 4052

EKSTREM earnings power sammenlignet med børsverdi.

Aldri sett noe liknende. Er vel gjeldsspøkelset/skipsverdiene kortsiktig som er største usikkerheten her.
Redigert 21.01.2021 kl 03:38 Du må logge inn for å svare
Frodon
23.09.2020 kl 23:39 4039

Det er i slike selskaper store formuer skapes ;) Litt usikker på hva folk er redd for rundt gjelden? De har cash på bok, utbetaler høye utbytter og har kapital sterke eiere/investorer bak som kan hjelpe til ved krise. Men med så mange lantidskontrakter på høye rater, er det rart hvis selskapet kommer i likviditets krise 😜 Skipsverdiene har gått mye ned allerede. Nå begynner skrappingen av gamle skip snart, som vil skape den perfekte stormen i 2022-2024 💪
Redigert 21.01.2021 kl 03:38 Du må logge inn for å svare
Kaisovski
23.09.2020 kl 23:52 4091

De har noen klausuler angående lånevilkår som kan brytes, spesielt om skipsverdier går for mye ned.
Har ikke helt fått tak i hva slags vilkår på gjelden som da blir gjeldende, men positivt er det uansett ikke!

Redigert 21.01.2021 kl 03:38 Du må logge inn for å svare
Frodon
24.09.2020 kl 00:17 4079

Se side 17 på linken under, på punktet «Shareholder support & Liquidity Runway». Det er nok en del investorer som ikke har lest seg opp rundt selskapet ;) Og snart er de sannsynligvis børsnotert på USA børsen også. Hva tror du skjer med aksjekursen da? 😉

http://www.okeanisecotankers.com/wp-content/uploads/2020/09/OET-Company-Presentation-Sep-2020-2.pdf
Redigert 21.01.2021 kl 03:38 Du må logge inn for å svare
Kaisovski
24.09.2020 kl 08:14 3756

Jeg er posisjonert for oppgang i hvertfall😉
Redigert 21.01.2021 kl 03:05 Du må logge inn for å svare
Slettet bruker
24.09.2020 kl 08:38 3714

Det er i tank formuer fordufter ja, galskap å handle tank nå
Å legge q1 og q2 -20 som argument for rimlig aksje kurs er jo helt hode løst.

Tank stuper i statene og aksje kursene er snarttilbake på 2017 nivåer

Frodon, skal de børsnoteres i Usa?
Siste signaler jeg så fra Oet var at planen var å avvikle selskapet innen 23
Redigert 21.01.2021 kl 03:05 Du må logge inn for å svare
Frodon
24.09.2020 kl 08:43 3703

Tja, det kommer an på langsiktigheten på investeringen? Hvor lenge tenker du å vente på å kjøpe solide utbytte selskap til halv pris? Hvis du får tank aksjene like billig eller billigere i midten av 2021, kan det være den mest optimale inngangen, men av erfaring må du løpe etter kursen når du minst venter det ;)
Redigert 21.01.2021 kl 03:05 Du må logge inn for å svare
Slettet bruker
24.09.2020 kl 08:48 3681

Planen er å ikke kjøpe tank før neste sommer, så sant det ikke skjer noe uventet, som f.eks at oljen stuper pga ny nedstengning eller lignende, noe jeg ikke tror på.
Jeg tror derimot at tank vil være elendig i hele vinter, stikk motsatt av hva anallytikerene skriver, fortsetter markedet som i dag vil tank bli shortet videre nedover, og kjenner jeg shipping rett vil du se meget lave aksje kurser, langt lavere en du kan tenke deg.
Redigert 21.01.2021 kl 03:05 Du må logge inn for å svare
Frodon
24.09.2020 kl 08:54 3670

Hehe, jeg synes det alltid skjer noe uventet i tank, haha. Egentlig litt for mye for min del, liker mer stabile investeringer. Okeanis var det selskapet jeg tjente mest på i 2019, så håper på gjentagelse det neste 1-2 årene ;)

Ja, jeg tror også tank vil være elendig i vinter og at bedringen kommer i H2 2021. Derfor jeg har begynt å fylle opp i Okeanis igjen, som har mange lukrative langtidskontrakter. Kursen går sikkert lavere, det er veldig bra så jeg får fylt opp enda mer billigere ;);) Hvis Okeanis går under kr 30, blir aksjen billigere enn jeg tenkte meg! Hørte du Q2 presentasjonen?
Redigert 21.01.2021 kl 03:05 Du må logge inn for å svare
fattigstakkar
24.09.2020 kl 15:26 3552

Gigantpost til salgs på 55,6. Reell eller skremmepost?
Redigert 21.01.2021 kl 03:05 Du må logge inn for å svare
fattigstakkar
24.09.2020 kl 15:54 3527

Og så kom det en enda større post på kjøpersiden. Spennende å se hvem som vinner.
Redigert 21.01.2021 kl 03:05 Du må logge inn for å svare
Frodon
24.09.2020 kl 17:18 3450

Bra innside kjøp i et selskap med langt lavere rater enn Okeanis. Da har han tro på tank fremover ;)

FRO: MACLEOD KJØPT 500.000 KJØPSOPSJONER, INNGÅTT TRS-AVTALE FOR 1,05M AKSJER
Oslo (TDN Direkt): Administrerende direktør Robert Hvide Macleod i Frontline har torsdag kjøpt opsjoner i markedet for kjøp av inntil 500.000 aksjer i Frontline til innløsningskurs på 65,00 kroner pr aksje og med en opsjonspremie på 4,26 kroner pr aksje. Opsjonene kan utøves når som helst til og med 18. desember 2020, ifølge en børsmelding.

I tillegg har Macleod torsdag plassert 1.050.000 aksjer i Frontline på en total return swap (TRS)-kontrakt ved å selge 1.050.000 aksjer til en kurs 59,30 kroner pr aksje og inngått en TRS-avtale med eksponering for samme antall aksjer med utløpsdato 4. desember 2020 og TRS-kurs 59,535 kroner pr underliggende aksje.
Redigert 21.01.2021 kl 03:05 Du må logge inn for å svare
Frodon
24.09.2020 kl 19:24 3367

Innsidekjøp i Okeanis idag også. Hvorfor fyller tank ledelsen opp med aksjer hvis selskapene er så dyre og markedet skal være dårlig i lang tid? 😜

«24.09.2020 18:04:30: OKEANIS ECO TANKERS CORP (OET) - DISCLOSURE OF SHAREHOLDINGS

A fund managed by QVT Financial LP ("QVT") purchased 768 shares in Okeanis Eco Tankers Corp. ("Okeanis") at a price of NOK 56.4 per share on September 22, 2020
and another 7,131 shares in Okeanis at a price of NOK 56.14 per share on September 23, 2020.

QVT thereafter owns a total of 2,196,185 shares in Okeanis, or 6.68% of the Registered share capital. QVT's CEO and founder, Dan Gold, is a member of the board of directors of Okeanis»
Redigert 21.01.2021 kl 03:05 Du må logge inn for å svare
Kaisovski
24.09.2020 kl 20:50 3302

Du er i slaget for tiden Frodon. Må nok forberede deg på rufsete sjø en god stund.
Redigert 21.01.2021 kl 03:05 Du må logge inn for å svare
Frodon
24.09.2020 kl 21:38 3256

Hehe, jeg liker å kjøpe aksjer i kvalitets selskap med en p/b på 0,5. De aksjene kan jeg selge med god gevinst når alle er positive igjen og p/b er rundt 1-1,3 ;)
Redigert 21.01.2021 kl 03:05 Du må logge inn for å svare
Kaisovski
24.09.2020 kl 22:18 3213

Det fine er at dette tar selskapet seg av selv. Antar det blir noen gode salg av baljer i 2021:)
Redigert 21.01.2021 kl 03:05 Du må logge inn for å svare
Frodon
25.09.2020 kl 08:24 3067

Enda et innsidekjøp, merkelig når selskapet er så dyrt ;);)


Okeanis Eco Tankers - Ny nyhet 25.09.2020 07:59

25.09.2020 07:59:46: OKEANIS ECO TANKERS CORP (OET) - DISCLOSURE OF SHAREHOLDINGS



On September 24, 2020, a fund managed by QVT Financial LP ("QVT") purchased
229,159 shares in Okeanis Eco Tankers Corp. ("Okeanis") at a price of NOK 55.03
and another 22,101 shares in Okeanis at a price of NOK 55.54 per share.

QVT hereafter owns a total of 2,447,445 shares in Okeanis, or 7.44% of the
registered share capital. QVT's CEO and founder, Dan Gold, is a member of the
board of directors of Okeanis.
Redigert 21.01.2021 kl 03:05 Du må logge inn for å svare
Frodon
25.09.2020 kl 08:56 3028

Delivery of Second Suezmax Newbuilding Nissos Sifnos

(Greece, September 25, 2020)

Okeanis Eco Tankers Corp. (“the Company”) announces that it has taken delivery of the Suezmax “Nissos Sifnos” today, and that the vessel has commenced her three-year time charter to an oil company.

The vessel was delivered from Hyundai Samho Heavy Industries in South Korea and is the second and final Suezmax that has been delivered to the Company in September.

The delivery of the Nissos Sifnos marks the conclusion of the Company's newbuilding program.

https://newsweb.oslobors.no/message/514339
Redigert 21.01.2021 kl 03:05 Du må logge inn for å svare
Martin10
25.09.2020 kl 09:26 2987

Tok levering på sin aller siste bestilling i dag. En suezmax som går rett inn på kontrakt med stort oljeselskap. Noen som kjenner raten på denne?Kan vi begynne å øyne et utbytte også for 3 kvartal. De to foregående har vært over all forventning.
Redigert 21.01.2021 kl 03:05 Du må logge inn for å svare
reveneven
25.09.2020 kl 09:48 2953

Raten er $30.00/dag på begge nybyggene.
Redigert 21.01.2021 kl 03:05 Du må logge inn for å svare
Kaisovski
25.09.2020 kl 09:54 2939

Er det noen planlagt refinansiering som ikke er gjennomført enda? Eller vil Q3-rapporten vise det endelige gjeldsbildet helt tydelig?
Redigert 21.01.2021 kl 03:05 Du må logge inn for å svare
Sandsli invest
25.09.2020 kl 10:05 2909

De hevder at alle skipene er fullfinansiert. Men er det et sjakktrekk fra "Dan Gold" at "On September 24, 2020, a fund managed by QVT Financial LP (“QVT”) purchased 229,159 shares in Okeanis Eco Tankers Corp. (“Okeanis”) at a price of NOK 55.03 and another 22,101 shares in Okeanis at a price of NOK 55.54 per share.

QVT hereafter owns a total of 2,447,445 shares in Okeanis, or 7.44% of the registered share capital. QVT’s CEO and founder, Dan Gold, is a member of the board of directors of Okeanis" Gjorde denne handelen, dagen før nyheten om leveringen tok sted?
Redigert 21.01.2021 kl 03:05 Du må logge inn for å svare
Kaisovski
25.09.2020 kl 10:18 2884

Har vært i markedet lenge at de 2 siste suezmaxene skulle leveres i september.
Redigert 21.01.2021 kl 03:05 Du må logge inn for å svare
fattigstakkar
25.09.2020 kl 10:37 2855

Merkelig at ikke kursen reagerer opp på innsidekjøpene.
Redigert 21.01.2021 kl 03:05 Du må logge inn for å svare
ks1977
25.09.2020 kl 11:43 2795

Blir nok ikke salg av skip i 2021 (i hvert fall ikke H1) med mindre skipsverdiene stiger (ref "nyanseendringen" i siste kvartalsrapport ifht denne mekanismen).
For meg som har tenkt å sitte en stund i OET så er det positivt, for jeg ønsker ikke at de skal selge skip på billigsalg, men straks skipsverdiene stiger til et fornuftig nivå så kommer det fort et salg eller tre dersom aksjen fortsatt handles til latterlig lav P/NAV.
Redigert 21.01.2021 kl 03:05 Du må logge inn for å svare
fattigstakkar
25.09.2020 kl 13:29 2723

Hyggelig å få kjøpt billigere enn insiderne.
Redigert 21.01.2021 kl 03:05 Du må logge inn for å svare
Grylls
28.09.2020 kl 11:21 2374

Oslo (TDN Direkt): Okeanis Eco Tankers har inngått en timecharterkontrakt for ett av sine VLCC-skip, enten "Nissos Donoussa" eller "Nissos Kythnos" for ett år til en brutto dagrate på 34.000 dollar.
Det melder selskapet mandag.

Timecharteren vil starte opp i november 2020 og fartøyet vil leveres tilbake til OET for drift i spotmarkedet i fjerde kvartal 2021.

Redigert 21.01.2021 kl 03:05 Du må logge inn for å svare
Struts
28.09.2020 kl 11:47 2340

Ja, det og siste innsidehandler begynner å gjøre aksjen interessant igjen. Og så vidt jeg har fått med meg, så er den rimelig i forhold til en del andre med moderne flåte.
Redigert 21.01.2021 kl 03:05 Du må logge inn for å svare
Grylls
28.09.2020 kl 13:18 2263

Kythnos er allerede på TC (8mnd fra april 20 ->), så skjønner ikke annet enn at det må være Donoussa som går på denne. I så fall vil de på ett punkt muligens ha samtlige åtte VLCC'er på TC'er samtidig.
Redigert 21.01.2021 kl 03:05 Du må logge inn for å svare