Softbank dundrer på, ikke bare i Saudi Arabia. Nytt i dag - nå også JV med GCL og 4GW PV-installasjoner i India:

https://in.reuters.com/article/softbankgroup-gcl-solar/softbank-chinas-gcl-team-up-for-930-million-indian-solar-venture-idINKCN1H90GP?feedType=RSS&feedName=businessNews

Daqo New Energy Announces 39,600 MT Polysilicon Supply Agreement with LONGi Green Energy

LONGi støvsuger markedet for polysilikon og binder opp kapasitet i kontrakter.

CHONGQING, China, April 2, 2017 /PRNewswire/ -- Daqo New Energy Corp. (NYSE: DQ) ("Daqo New Energy", the "Company" or "we"), a leading manufacturer of high-purity polysilicon for the global solar PV industry, today announced that it has signed a 32-month 39,600 MT ultra-high-quality polysilicon supply agreement with LONGi Green Energy Technology Co., Ltd. ("LONGi"), the world's leading mono-crystalline solar products manufacturer with 15GW of mono-crystalline wafer capacity and 6.5GW of mono-crystalline module capacity in 2017.

Under the terms of the supply agreement, Daqo New Energy will supply LONGi with 39,600 MT of ultra-high-quality polysilicon starting from April 2018 through the end of 2020, for use in the production of high-end mono-crystalline solar products. As part of the supply agreement, LONGi will make an advance payment on the ultra-high-quality polysilicon to Daqo New Energy.

https://www.prnewswire.com/news-releases/daqo-new-energy-announces-39600-mt-polysilicon-supply-agreement-with-longi-green-energy-300622526.html

................................

LONGi har nå på kort tid inngått avtale med både OCI og Daqo for store deler av deres produksjon. Da blir resten av markedet strammere for øvrige aktører.

Om REC uten tollen kunne ha fått en “advance payment” for 39.600 tonn, så hadde ting sett annerledes ut gitt!

Men ingen tvil om at TianREC blir utsolgt nei.

Det ser ut til å gå mot positiv avklaring omkring silisium-tariff i USA.

http://clevelandbanner.com/stories/wacker-trade-decision,77201

........................

@poly

Nå vil så og si hele produksjonen til Daqo gå rett til LONGi. Det innebærer videre at denne kapasiteten ikke vil være tilgjengelig i Kina, og at andre kjøpere må gå til dyrere suppliere.

Merk videre at dette er høyere kvalitet av polysilikon for bruk til MonoSi.
For et selskap som LONGi er f.eks. 6N totalt verdiløst for dem. De skal ha 9N+.
Både OCI og Daqo har nå bundet opp store deler av sin produksjon direkte til LONGi frem til slutten av 2020.

@polygon:
Takk for hyggelige ord. Med EG-poly mente jeg primært polysilisium (fra FBR eller Siemens-ovner) som tilfredsstiller krav til Electronic Grade som elektronikkindustrien etterspør. Der stilles det strengere krav til feilrate, og at halvlederkomponenter oppfører seg som forventer enn i «passive» energisamlere som solceller. Vanligvis måles EG-nivå i andelen urenheter i form av antall Ner. Jo flere Ner, desto renere. EG = 11-11+N, PV-grade 9-10N, annengrads PV-grade 6-8N. Fra FBR-A mener jeg REC produserer rundt 8N. Men her er det mange som går 5-på. Flere «standard målinger» benytter massespektrometri, men de måler forskjellig. Ikke alle grunnstoff som måles som urenhet, har like negativ innvirkning på kvaliteten til en solcelle. Og om et grunnstoff utelates i en av standardmålingene ikke har betydning for kvalitet, kan det avgjøre at silisiumet hopper opp i en annen renhetsklasse. F eks antall Ner inkluderer sjelden måling av atmosfæriske komponenter. Tror nettopp FBR-A granulert inneholder mye oksygen, men husker ikke andelen. F eks REC Solar lager høykvalitetsmoduler basert på polykrystallinske celler fra Elkems Solars UMG (5-6N?) i bunnen. Som regel kan man med EG blande inn billigere polysilisium for til slutt å få en rimeligst mulig mix som tilfredsstiller kvalitetskravet til en wafer eller solcelle.

Spørsmålet er: hvor stor mengde av hvilken urenhet har innvirkning på ytelse og kvalitet? Det er ikke entydig, men er avhengig av prosess og type wafer og celle som lages. Derfor bør det egentlig lages solceller av et materiale før en med sikkerhet kan si at silisiumet oppfyller kvalitetskravet endelig. Derfor er det ikke like lett som å kjøpe helmelk eller skummet melk i butikken. Polyprodusenten må først kvalifisere sitt produkt hos kundene, noe som tar tid. Unntaket er kanskje såkalt off-spec produkter (inkl fines & powder) der kundene kun aner hva de kjøper.

Verdi av teknologi:
Husk at REC Silicon har en mengde med patenter, derav FBR-teknologi for produksjon av granulert poly. Sitter med lite innsikt i hvor ettertraktet RECs FBR-teknologi virkelig er. Mye nysgjerrighet, men store penger vil sannsynligvis de færreste betale pga Kinas dominans og moment innen bransjen. Trolig yndet industrispionasjeobjekt, men der har jo REC gjort sitt allerede med JV i Yulin. Men plutselig dukker det kanskje opp en sjeik med ambisjoner om å melde seg på innen bransjen, så det er vanskelig å si noe med stor sikkerhet.

Ad produksjonskapasitet er det bare å nevne ~18000 MT i Moses Lake som de offisielle tallene. I tillegg planlegger REC å produsere 700 MT med Siemens solar/PV-grade i Butte i 2018, men denne produksjonen er vedtatt nedlagt.

@ nemi's (innlegg)

Jeg er overbevist om at dette kommer til å gå veien for Amerikansk eksport også. Som det står i artikkelen, så har Kineserne ren egeninteresse av å fjerne tollen, og Trump vi få noe å skryte uhemmet av. Dette er den letteste biten av de pågående forhandlingene mellom de to landene.

Og selv om Anton mener at det er en ren bonus etc., så mener jeg at muligheten for at tollen blir fjernet nå i løpet av året er den eneste grunnen til å betale noe særlig mer enn 1,40 pr. aksje. Men oppsiden knyttet til dette utfallet er til gjengjeld enormt!

@JBG

Takk for svar. Med teknologiverdi, så var det verdien av teknologi utviklet etter 2014 jeg lurte på, da det er dette som i følge TT skal sette REC i en forhandlingsposisjon i forhold til 34% eierandelen i 2021. For meg virker det som et tynt halmstrå, men jeg kan absolutt ta feil. Og jeg har ikke så veldig tro på en sjeik - som du også er inne på, så tror jeg framtiden for billigere celler og moduler ligger i Kina alene. Selv om man har mange penger er det ikke lenger mulig å komme inn fra sidelinjen å bygge opp en hel verdikjede i en annen del av verden.

Ordinært var FBR-A opp til 6N-8N. REC produserte mye 8N, men med FBR-prime ble kvaliteten bedret tilsvarende 9N.
FBR har dermed vært 6N-9N.
FBR-B går over til 9N-11N.

På varelager vil REC ha polysilikon av ulike typer kvaliteter.

Merk at N-systemet gjelder for Siemens og ikke er direkte overførbart til FBR-granules. Dette er ulike typer produkter med ulike typer egenskaper. Man kan egentlig ikke operere med 8N-9N for FBR, men for daglig bruk er det enkelst for folk flest å forstå.

11N har en "sinnsyk" renhet som er komplisert å oppnå og koster himla mye å fremstille. Wacker er det selskapet i verden som klarer å produsere best 11N. Gamle tradisjonelle Siemens for semi-conductor produserte så høy kvalitet. Men for solar var ikke behovet for så dyr polysilikon nødvendig og man startet med Modified Siemens hvor man kutter masse til å lage bra nok polysilikon til langt lavere kostnad.

Men når prisen på høyere kvaltiet faller blir dette mer tilgjengelig for solar som da kan produsere moduler med bedre kvalitet. En modul produser selvfølgelig best om man har de beste råstoffene i seg. Man kan produsere ganske så gode moduler i dag på labratorium, men de egner seg ikke for masseproduksjon og forbrukermarkedet. Man må da foreta kompromiss mellom kostnad og materialvalg til god nok ytelse.

Solarrevolusjonen har eksplodert i stor grad pga billige lavkost moduler fra Kina.
Nå får vi en ny vridning over på høyere kvalitet og MonoSi.

........................................

Vi kan jo spekulere i om de 700 MT Siemens solar-grade som er vedtatt nedlagt ved Butte kan erstattes med FBR solar grade fra Moses.

..................................

RECs FBR-teknologi har høy verdi. Det har også RECs know-how og 30 års erfaring.

Til sammenligning er det mange selskaper som har forsøkt FBR-teknologi, men det er kun REC som har klart å kommersialisere teknologien. Det har vært mange piloter rundt omkring. Mest kjent var vår erkerival SunEdison. Men i løpet av deres 30 år klarte ikke de å kommersialisere sin FBR-teknologi. Nå er det GCL som både har utviklet sin egen som ikke har fungert, og som har kjøpt SunEdisons teknologi som de forsøker å implementere. Disse skulle egentlig fungert fra 2014 med store drømmer. Nå er det signaler om at GCL forsøker på nytt i 2018. Men det er fortsatt bare REC som har bevist at de har teknologi som fungerer for masseproduksjon. Og det er kun REC som har erfaringen med å drifte slik masseproduksjon over tid uten driftsstans.

Vi får håpe at GCL lykkes. Det vil gi økt fokus og verdi på vår FBR-teknologi. Det er et faktum at semi-grade FBR-granules vil ta markedsandeler fra solar/semi-grade Siemens siden det er en bedre og billigere teknologi. Det er også årsaken til at GCL har svidd av enorme summer på å forsøke å få FBR-teknologi.

Hva er en FBR-lisens verdt? Sist gang den ble omsatt til Yulin var den verdt 198 MUSD for teknologi og FBR-B reaktorer tilsvarende 2014.

Forskjellen mellom RECs FRB-B og SunEdison/GCL er størrelsen på reaktorene. Sistnevnte har kjørt mye større reaktorer som de ikke har klart å kontrollere prosessene i, mens REC har mindre reaktorer de har stålkontroll på.

Verdt å merke seg er også at Yulin-reaktorene er delvis bygd før de ankom Kina. Skal kineserne stjele reaktorteknologien må de demontere hele anlegget for å kopiere hver enkelt del. Og selv om de skulle klare å teknisk kopiere alt sammen og vellykket duplikere anlegget, må de også ha nok erfaring med å drifte disse.


Av presentasjonen til REC fremgår det at Moses Lake kan få nyeste FBR-reaktorer snart. REC har oppgradert sitt anlegg underveis, det er en pågående prosess. Det er altså ikke slik at vi står med en fabrikk bygd i 2010.

For REC vil det å kunne tilby produkt til MonoSi være en vei å gå.

Mer om Softbanks finansiering i Saudi Arabia:

http://www.renewableenergyworld.com/articles/2018/04/saudis-softbank-plan-world-s-largest-solar-project.html

Jeg tenker man med FBR kan dra paralleller til LGs OLED-paneler. Mange forsøkte en periode å lage paneler, da OLED ble sett på som The Holy Grail. Ingen andre enn LG klarte å masseprodusere paneler på en tilfredsstillende måte (inkludert Samsung), og alle som i dag lager OLED-TV-er bruker LGs paneler. Selv om LG står alene om panelteknologien, ser vi stadig flere TV-produsenter med OLED-modeller. LG bestemte seg i 2017 for å åpne OLED-fabrikk i Kina, tilsynelatende uten frykt for at kineserne skulle stjele teknologien.

RECs FBR-teknologi er gull verdt, og det forundrer meg ikke om mange omfavner den - til tross for at REC har «monopol».

Dersom verdikjeden gikk over til FBR-mix som standard ville nok modulprisene raskt kunne falle under 0,25 $/watt og dermed bli enda mer konkurransedyktige og se enda mer vekst.

Hvorfor gjør de ikke det ?

Hadde vært umulig å oppgradere MosesLake uten 50% produksjon :)
her går man
1. 50% for å tjene mer penger.
2. 50% for å kunne har tidsvindu for å oppgradere samtidig som man holder produksjon
3. 50% for å endre produksjonen til å kunne i nær fremtid servere en divers kundemasse der noen ønsker veldig høy kvalitet og noen ønsker middels

med 100% (eller 0%) i 2017+18 hadde intet av dette vært mulig :)

Spania skal satse tungt på solenergi – og forventer å installere 77 GW innen 2030.

https://www.pv-magazine.com/2018/04/03/spain-government-expects-solar-to-dominate-by-2030-with-up-to-77-gw/

Straffetollen vil først bli innført fra den 22. mai i år. Før den tid skal forslaget ut på en høring i USA. Beskjeden til Kina er at de har seks uker på seg til å komme med betydelige innrømmelser og åpne det kinesiske markedet for amerikanske produkter og tjenester. Kilde dn

Kina vil nok dessverre ikke bare legge seg flat og åpne opp for tollfri handel uten å få noen ære tilbake. Da taper de ansikt hvilket er det verste som kunne skje dem.

Skal det komme en løsning, må nok det skje gjennom et eller annet møte der alle kan klappe og smile og si seg fornøyde. Det skjer vel neppe ila seks uker?

Dette illustrerer hvor forkrøplet alt har blitt over tid. På tide at flere enn USA tar affære mot Kina. Lille Norge og nordmenn ble jo nesten mobbet bort fra Kina pga av en fredspris. Trodde jeg aldri skulle innrømme det, men dette er jo for en gangs skyld noe fornuftig gjort av "the Donald".

Utrolig bra tråd som løftes.