MSEIS - DNB Markets mener aksjen kan gå 140%, være med?


MSEIS har falt rundt 50% på under 2 dager.
I dag har DNB Markets kommet med en kjøpsanbefaling og ser aksjen opp 140% til kr 12.
Dette kan være en gylden kjøpsanledning, være med?

Oslo (TDN Direkt): DNB Markets nedjusterer kursmålet på Magseis Fairfield til 12 kroner fra tidligere 18 kroner samtidig som kjøpsanbefalingen opprettholdes, ifølge en oppdatering tirsdag.

Meglerhuset nedjusterer kursmålet på grunn av estimatrevideringer. DNB Markets ser nå en omsetning i 2019 på 456 millioner dollar og 400 millioner dollar for 2020.

For ebitda ser DNB Markets 61 millioner dollar i 2020 og en margin på 15 prosent, ned fra 20 prosent.

PSP, finans@tdn.no
TDN Direkt, +47 21 95 60 70
15.10.2019 kl 16:04 6906

ABG komme med nytt kursmål på 7kr.
Vikpat
15.10.2019 kl 16:09 6872

Does ABG has any credibility ? Two years back for PGS they came with price target of 1 Kr.

https://finansavisen.no/nyheter/energi/2017/10/olaisen-torpederer-pgs

Abg og Piratene meler sin egen kake...(ikke vits at gutteklubben grei kommer med slaktekniven på samme dag...i morgen kommer nok Piratene med target ca 5 kr..)
Disse akrobatene tjener gode penger på negativitet..(short,sl,tvangssalg,etc..)
Tror Dnb er mer objektive...
Mulig å akkumulere mer på lavere kurser i morgen..?
Mvh.

Prata med flere som dekker aksjen i dag. Fallet er dramatisk og en klassisk overreaksjon. Fallet fra 22 kr til 13.95 kom også over to dager. Tredje dagen steg den igjen. Begynner man å rekne på på P/E nå er vi på ca 2 for 2019, og får Carel litt skikk på selskapet, noe han var hellig overbevisning om( ref CC i går), snakker vi PE langt ned på 1 tallet.. noe som er sinnsykt! Kjøpsanledning, i høyeste grad.

I morgen kan det komme en kraftig rekyl og innen helgen er nok kursen tilbake på 7 tallet.
Dette fallet er en kraftig overkorreksjon
chention
15.10.2019 kl 18:37 6497

Forventer at det kommer noen saftige innsidekjøp, jeg forventer at det kunngjøres planer for kostnadsreduksjon ... jeg forventer at om det skulle være sånn at kontrakter ligger klar for signering - så få de signert ! Og sist men ikke minst - det udugelige styret kan pakke sekken og forlate skuta - intet der å gjøre ! CEO må virkelig ta tak nå og gjenopprette tillit og få igang maskineriet ..... da kjøper jeg aksjer igjen !
dotcom
15.10.2019 kl 18:53 6443

Hvis det faktisk er slik at det ligger større kontrakter klare til signering, så blir det i hver fall ingen innsidekjøp før disse kontraktene er meldt til markedet.
chention
15.10.2019 kl 19:01 6411

Sånn situasjonen er blir det mye forventninger ;-)
chention
15.10.2019 kl 19:01 6400

Godt poeng , men få de signert og så kjøp... ligger de ikke klar for signering så kjøp ! :-)

CEO uttalte på conference call i går at det er kontrakter klar til signering. Når han sier kontrakter i flertall, eller "contracts" - vil jeg påstå at det er flere enn 1 kontrakt som blir børsmeldt innen kort tid. Styreleder må ta å pakke sammen! Han er en jævla idiot! Han satt på investorcallen og sa at det var ingen røde flagg/bekymringer for selskapet og spesifikt til q3 på direkte spørsmål. Jeg vet det jobbes med å fremme mistillitforslag mot styreleder - Charles Davison jr.
Redigert 15.10.2019 kl 20:19 Du må logge inn for å svare
omans
15.10.2019 kl 20:56 6210

Det som er helt sikkert, er at om kurs f.eks. skulle få rekyl til 7 kroner av en eller annen grunn, ila ikke alt for lang tid, så sitter ikke de som har kjøpt på ca 5 kroner og venter på 12 kroner, da selges det etter oppgang på 40% (ved et slik scenario, som kun er et skudd i blinde).
Redigert 15.10.2019 kl 20:56 Du må logge inn for å svare

Nå sitter det folk og ler av oss småsparere! De tar i mot samtidig som de sakte men sikkert presser kursen gradvis nedover. Stopp loss har gått på flere nivåer nå, først bruddet under 7, så 6 og sist 5 kr. Da ville dog ikke markedet mer. Bounset kjapt opp over 5 kr igjen flere ganger i dag. Så det virker å være noe støtte rundt 4.70-80.

I morgen kommer den berømte dag 3 - er nok mange som rett og slett kommer til å ta et lodd her, selvom de ikke vet hva en node er. Det kan være bra å få ombord nye investorer som leser seg opp, på hva de faktisk kan få være med på i årene som kommer.

Lurer på hva familien Fairfield sier som ble bortimot presset til å slå seg sammen med Magseis. De ler som de griner mens nomeneekonti handler med begge hender.

Det viktigste er at markedet ER der, og etterspørselen etter noder vokser enormt. At man er elendig på drift er heldigvis noe som kan gjøres noe med.

Magseis prises nå til konkurs og en rimelig heftig utvanning. Det skjer enkelt og greit IKKE!

Eller:
- P/E: 2
- Eller 54% av kontantbeholdning (495 millioner kroner pr 30 juni). dvs - 2,6 kr pr aksje.

Vent og se! Magseis kommer til å gjøre oss rik. Teknologien er ikke dårligere selv om en del prosjekter
blir utsatt til 2020. Ny Ceo vil kjapt få orden på skuta, her er det bare å kjøpe alt hva remmer og tøy kan tåle!
Jeg har selv øket med 50%, blir mulig 100% kommende dager. Nedsalget ser ut til å være en
gedigen overreaksjon.
Redigert 15.10.2019 kl 22:02 Du må logge inn for å svare

Er umulig å spå denne her - men at det er en overreaksjon er ingen tvil. Når støvet og nedsalget har lagt seg, ser man etter grunner til å presse kursen opp. Jeg vil anta at det i tiden fremover vil bli fokus både bra anaytikere og media at Magseis er

- En soleklar oppkjøpskandidat, bud kan reprise selskapet der det burde være
- Kontrakter som skal tildes i q4 som ceo sa var klar til signering.
- Ny Ceo og fremleggelse av konkrete sparetiltak
- Brasil kontrakter og nye anbudsprosesser, i alle basins.
- Offshore industriens økende etterspørsel etter noder

Om to-tre uker er kursen 6-8 kr og folk lurer på hva som skjedde for to uker siden..
Redigert 15.10.2019 kl 22:51 Du må logge inn for å svare

-... og hvorfor man ikke kjøpte da.
Matsern
15.10.2019 kl 23:00 5923

MSEIS: Eiendeler - gjeld = 3 milliarder kroner. Det betyr en kurs på 17kr med nåværende antall aksjer og dollarkurs 9,12.
PGS: Eiendeler - gjeld = 5,4 milliarder kroner. Det betyr en kurs på 16kr med nåværende antall aksjer og dollarkurs 9,12.

PGS er i krise, må refinansiere. I tillegg er eiendelene priset etter markedsverdi før teknologien ble kraftig akterutseilt. Biblioteket og skipene er verdt smuler i dagens seismikkmarked, hvor seismikkoperasjonene til Magseis krever 5 mann for å håndtere nodene og produserer dobbelt så bra bilder (https://youtu.be/BwWI-FGO4OA?t=26)
At MSEIS har sunket 60% i markedsverdi, er sinnsykt. Men slik er det å være tidlig inne i teknologiselskaper, kursen oppfører seg rimelig binært inntil massene oppfatter hva som er fremtiden og hva som kommer til å dø.

Hvor stort crewet til Ramform-skipene til PGS er, tør jeg ikke tenke på. Her spiller en gjeng fotball på Ramform Titan.
https://youtu.be/eFrvrHqnPVk?t=152

Redigert 15.10.2019 kl 23:31 Du må logge inn for å svare

Kr 17 pr aksje og folk unders om en bør kjøpe på kr 5?

Må si jeg stusser VELDIG over hva Fairfields synes om dette.
Ved fusjonen ifjor var det mange forståsegpåere som var imponert over at Magseis klarte å få til den dealen. "Alle" hadde prøvd å kjøpe Fairfield.
Så med fasit i hånd et år etter er jo verdsettelsen ikke til å kjenne igjen.

Oppgjøret var 233 MUSD. På norsk 2 mrd,
MSEIS har bidratt med 150 MUSD for nodesalg av en omsetning på 450 MUSD i 2019.
Jeg er snill med Fairfield og sier de har bidratt med 300 MUSD i omsetning i 2019.
Altså betaler MSEIS 77 kr per 100lapp i omsetning.
Meglerhusene går nå mot 15% margin. MSEIS sier over 10.
Det vil si at de skal tjene en halv mrd i 2020 og omsette for 4-4,5 mrd.

Om vi bruker samme verdisettelse for MF som Magseis gjorde for Fairfields separat, blir 77% av omsetningen ca 300-320 MUSD.
på 190 mill aksjer blir det 15 kr per aksje.

Altså bør ingen godta et bud under 15 kr, med dagens guiding fra DNB i bakhodet.
chention
15.10.2019 kl 23:35 5800

https://magseisfairfield.com/recording-teleconference-operational-update/

CEO sier her at «a number of contracts is about to be finalized in q4» ... håper og tror vi ser noe til dette i nærmeste fremtid !
Redigert 15.10.2019 kl 23:35 Du må logge inn for å svare
Matsern
16.10.2019 kl 00:22 5749

Brasil ble nevnt av CEO. Det er noen gigantiske kontrakter som Magseis er i pole position til å motta.
"Petrobras intends to carry out the programme over a five-year period, with mobilisation starting in mid-2020. Sources told Upstream they expect the company to approach the market in the next few months with an invitation to tender."
chention
16.10.2019 kl 07:36 5604

Samtidig som han også spesielt nevnte GoM hvor det skal gjøres mye på dypt vann ... Nordsjøen , både seismikk og reservoar-monitorering ... Allerede ved q3 rapport vil han presentere noen av tiltakene for å få kontroll på kostnadssiden.

Vil ikke overraske meg om det blir en sterk ukesavslutning i MSEIS, DNB mener kursen skal opp 140% og nå er den oversolgt

MSEIS:SEABED GEOSOLUTIONS FÅTT MEDHOLD OM REVURDERING AV PATENT
Oslo (TDN Direkt): Amerikanske patentmyndigheter (USPTO) har gitt Seabed Geosolutions medhold i forespørselen om en revurdering av flere krav i patentstriden med Magseis Fairfield.

Det melder Seabed Geosolutions tirsdag.

USPTO avgjorde 25. september at Seabed Geosolutions sin forespørsel reiser betydelige nye spørsmål rundt patenteringen og har bestemt en ny vurdering av kravene 1,3-11, 13-15 og 18-20 i patent 589, ifølge meldingen.

Magseis Fairfield meldte i januar 2019 at de vant frem i saken mot Seabed Geosolutions, og fremholdt at de forble sikre på validiteten av egne patenter (TDN Direkt-artikkel 25.01.2019)

PSP, finans@tdn.no
Flaxx
16.10.2019 kl 09:35 5317

Du refererte:
"For ebitda ser DNB Markets 61 millioner dollar i 2020 og en margin på 15 prosent, ned fra 20 prosent."
................................................
Vi nærmer oss 2020.
Har DNB innsikt i kontraktstatus når nå setter kursmål 12?
mikael33
16.10.2019 kl 09:40 5281

MAGSEIS blir gull i fremtid. Kuren ble masakrert av shortere. Den stabiliseres omkring 4-5kr så kommer rekyl opp. Magseis har en verdi i dag under 1 millard kr mens PGS verdsettes over 4 milliarder kr !
Flaxx
16.10.2019 kl 09:49 5236

Ja, det spørs hvor lenge tvangssalgene pågår.
Kanskje de allerede er over ... gitt fallet i MSEIS.
Da er vien kort til 6 kroner ...

Dekket inn shorten i går. Sitter på sidelinjen frem til analysen fra Pareto kommer, DNB sin er null verdt.

70 % avkastning på short på et år er til å leve med, men det er viktig å ikke bli for grådig, selv om jeg tror vi kan se 3-tallet i Q1 2020. Setter ny short hvis noen naive investorer sender denne opp til 8 kroner igjen. Oppfordring er herved gitt!
mini3
16.10.2019 kl 09:55 5222

Hvor mye betyr disse patentene det strides om?
Ikke særlig bra å oppleve slik usikkerhet når man er fallende kniv.
Noen som vet?
chention
16.10.2019 kl 09:56 5211

Mseis sitter pr idag med 25000 noder såvidt jeg vet - ifjor solgte de 17000 gen 1 noder til Kina for 150musd... sier litt om prisingen av selskapet pr nå.
omans
16.10.2019 kl 10:01 5183

Du fremstår litt patetisk, mulig du ikke ser det selv.

Om de tror kurs kan bli 12 kroner, så er det nok ila 1 års sikt,

Andre har 7 kroner, og ingen av de har hellig gral.

Det er risiko også å kjøpe nå, det skjønner du selv om du har kjøpt og ønsker snarlig oppgang og profitt.
Flaxx
16.10.2019 kl 10:06 5152

Selvfølgelig er ikke analysen til DNB null verdt.
Det avgjørende er kontraktsdekningen i 2020 ... her har DNB vist hva de forutsetter.

Kursbildet på kort sikt er mest påvirket av tvangssalg.
DET vil opphøre ganske snart.
DA vil MSEIS finne sitt nye kortsiktige kursnivå ... det kan fort bli 6-7.
mini3
16.10.2019 kl 10:13 5126

DNB sin historiske oppførsel gir dette kursmål 0 verdi.
Se på deres oppførsel ved tidligere PW.
PGS ble hauset til 35 etter PW og dårlig kvartalsrapport.
Nå når kunder er ute er kursmålet mer realistisk på 8. Selv om ikke noe har forandret seg.

Følger med og vurderer inngang på 3-4
Redigert 16.10.2019 kl 10:14 Du må logge inn for å svare

MSEIS(NY):SPAREBANK 1 MARKETS NEDGRADERER TIL NØYTRAL, KURSMÅL 6 (14)

Oslo (TDN Direkt): Sparebank 1 Markets nedgraderer Magseis Fairfield til nøytral fra tidligere kjøpsanbefaling samtidig som kursmålet nedjusteres til seks kroner fra tidligere 14 kroner.

Det fremkommer av en oppdatering fra meglerhuset onsdag.

Sparebank 1 Markets nedgraderer aksjen på grunn av den nåværende usikkerheten samt reduserte estimater.

Meglerhuset nedjusterer ebitda-estimatene for 2019 til 50 millioner dollar fra tidligere 87 millioner dollar, mens de for 2020 og 2021 nedjusterer til 58 millioner og 87 millioner fra tidligere 95 millioner dollar og 112 millioner dollar.

Omsetningsguidingen nedjusteres til 460 millioner dollar for 2019, fra tidligere 480 millioner dollar, mens de for 2020 og 2021 nedjusteres til 382 millioner og 440 millioner fra tidligere 425 millioner dollar og 463 millioner dollar.

Sparebank 1 Markets mener ledelsen, med ny finansdirektør og konsernsjef, har en stor jobb foran seg i å gjenopprette tilliten til markedet, og de tror den påbegynte "oppvasken" er første steg i riktig retning.

"Vi har et godt inntrykk av den nye ledelsen, og tror Magseis som markedsleder innen markedet for havbunnsseismikk vil ta sin del av den forventede markedsveksten fremover", skriver de.

----------------------------------------------------------------------
Redigert 16.10.2019 kl 11:16 Du må logge inn for å svare

Artic oppdatert kursmål 12 kr. 140% oppside - Nodene alene verd 230 millioner dollar!

MSEIS: ADJUST OUR TARGET PRICE

1) The perception is that the prior management has had poor control in the company.

2) The integration with Fairfield has clearly been too a large task and especially the cost level has been completely out of control.

3) We however believe the new management will cut costs significantly, implement new control systems, ensure cost/capex and revenues are aligned and consequently deliver profitable margins.

4) Key success factor for new management is to ensure that cost/capex and revenues are aligned.

5) 20e EBITDA now at USD 70m (USD 94m) – down 25 %.

6) Some food for thought is that one year ago, a Chinese company bought first gen. 17.000 nodes from Magseis for USD 150m. Today, the whole m.cap is USD 100m, and they own 25.000 nodes, tech and patents!

7) We reiterate BUY but with a new target of NOK 12/sh (NOK 23/sh)
Redigert 16.10.2019 kl 11:33 Du må logge inn for å svare
Flaxx
16.10.2019 kl 11:35 4905

RSI på 13 ....
Med den lave omsetningen det er på MSEIS ... så er det ikke lett å kjøpe seg inn igjen på store volumer .
Flaxx
16.10.2019 kl 11:52 4859

Arctic angir bl. a.: "20e EBITDA now at USD 70m".

70 millioner dollar forventet for EBITDA i 2020.
Her burde Arctic fulgt opp med P/E basert på disse tallene.

Jeg klarer aldri å holde fingrene unna en fallende kniv. Inne på 5,08 med en studentpost!

Blir gevinstsikring på kr 6 for å ha penger til neste måneds nuddelmiddag. Med deal i Brasil så snakker vi kanskje et bedre kosthold?
Redigert 16.10.2019 kl 12:04 Du må logge inn for å svare