PHO - 23 nye scop

Scoopfinder
PHO 07.11.2019 kl 07:07 13852

25,2 mill i USA
Redigert 21.01.2021 kl 05:11 Du må logge inn for å svare
Slettet bruker
07.11.2019 kl 07:16 6418

Ja antall nye scope var en stor overaskelse, spesielt 8 nye flexiscope. Men 0,7 mil opp var en
stor besvikelse, tyder ikke på noen bruksøkning. Og utbetalning før Cevira var tydligen i 3 deler
med 2 mil usd i oktober, så her hadde eg helt feil. Men i stort sett positivt..
Redigert 21.01.2021 kl 03:47 Du må logge inn for å svare
Scoopfinder
07.11.2019 kl 07:22 6314

Ja, 15 rigide og 8 flexi må sies å være en positiv overraskelse.
Net earnings på -0,6 var under mine tips (jeg tippet 26,9 i USA men ble 25,2) men helt i henhold til det de selv har guidet.

Antall scop er viktigste faktor mener jeg. Det er nye scop som gjør klinikkene til "BLC-klinikker" og gir inntekter i årevis fremover.
Neste Q blir i pluss.
Redigert 21.01.2021 kl 03:47 Du må logge inn for å svare
clanz
07.11.2019 kl 07:33 6165

Ja, overaskende at det ble 8 nye flex scope. Det kan se ut som Flex markedet har løsnet. Det er jo økning i antall scope med over 50% fra forrige kvartal.
Redigert 21.01.2021 kl 03:47 Du må logge inn for å svare
Oregon
07.11.2019 kl 07:34 6132

På en tidligere tråd anslo jeg følgende resultat:

«Jeg tror salget i Norden og Europa i Q3 har stått på stedet hvil eller går litt tilbake fra Q2. Korrigert for en høyere Euro og resultat i Nkr. så kommer man ut med omtrent samme tall som tidligere i Norden ( ca. 10-11mill.) og Europa på ca. 16 -17 mill.
Men USA blir nok mest avgjørende for om markedet blir skuffet eller ikke for det er der forventningene er størst. Men med en lineær vekst ( neppe fantomvekst), men supplert med noe ekstra fra Flexiscope og en gunstig dollarkursutvikling på resultatet i Nkr. så har jeg tippet at USA dessverre kommer inn under 30 mill (mulig også en del under ca. 27-28 mill er mitt umiddelbare tips) og totalt omsetning ca. 55-57 mill for Q3 inkludert Norden og Europa.
Ingen fantomvekst med andre ord, men med et utgiftsnivå på omtrent det samme som inntekter referert over så går PHO omtrent i null Q3 før ev. ekstra royalties/ avtale inntekter Cevira.

——————————————————-

Og fasiten ble altså 9,9 mill. i Norden, 16 mill i Europa og 25,2 mill. i USA.

Korrigert for en økt kurs for Euro og USD mot norske kroner så synes jeg tallene dessverre kommer inn på nedsiden.

Men for hausserne så gir salget av Flexiscope nok noe bensin på bålet.
Redigert 21.01.2021 kl 03:47 Du må logge inn for å svare
Scoopfinder
07.11.2019 kl 07:38 6048

Oregon, enig i at tallene kom inn på nedsiden.
Men hvis vi løfter blikket,- hva er det som skal gi fremtidige inntekter ?
Jo, det er scop.
De kom inn langt over det jeg turte å håpe på. Derfor må jeg si at summen er en positiv overraskelse for min del.

Tallene er akkurat nå. Scopene er fremtiden.
Redigert 21.01.2021 kl 03:47 Du må logge inn for å svare
Big_Bull
07.11.2019 kl 07:42 5950

Vanvittig sterk utplassering av scopes og fin ebitda. Når utplasseringen av scopes fortsetter i dette tempoet så er det kun et tidsspørsmål før inntektene følger etter. De opprettholder jo guidingen for 2020, så her kommer det til å skje ting på inntektssiden!

Q4 ender i grønt basert på organisk vekst, og i tillegg kommer asieris innbetaling
Redigert 21.01.2021 kl 03:47 Du må logge inn for å svare
Scoopfinder
07.11.2019 kl 07:47 6258

Endelig har Finansavisen fått en god journalist :-)

"Photocure økte omsetningen i tredje kvarta, og resultatet før skatt viser nå positive tall."
https://finansavisen.no/nyheter/bors/2019/11/07/7470351/her-er-tredjekvartalstallene-fra-photocure

Bra Siri :-)
Redigert 21.01.2021 kl 03:47 Du må logge inn for å svare
EmmieSi
07.11.2019 kl 07:49 6175

Mine første tanker... utgifter ser faktisk ut til å flate ut. Vi er i rute for å treffe guiding. Overraskende mange utplasseringer.

Tror de fleste ser hvor dette går:D
Redigert 21.01.2021 kl 03:47 Du må logge inn for å svare
Scoopfinder
07.11.2019 kl 07:53 6112

Akkurat EmmieSi !
Jeg aner ikke hvordan kursen går i dag, men dette styrker min visshet om at dette går til værs på sikt.
Husk at Q3 vanligvis er det dårligste pga ferie.
Dessuten får vi nå en ytterligere signaleffekt fra myndigheten om at Cysview skal brukes (økt refusjon)
Redigert 21.01.2021 kl 03:47 Du må logge inn for å svare
Sydney
07.11.2019 kl 07:55 6061

Det er jo snakk om inntekter som forsvarer dagens verdi kun for asiris avtalen.

Det vil være rimeligere for asiris å kjøpe pho enn å betale de ut...
Redigert 21.01.2021 kl 03:47 Du må logge inn for å svare
SoriaMoria
07.11.2019 kl 08:00 5981

Over 200 % økning i utplassering av skop siden 3Q18?
Redigert 21.01.2021 kl 03:47 Du må logge inn for å svare
Scoopfinder
07.11.2019 kl 08:02 5954

Sydney, den tanken er du ikke alene om.
Jeg vedder på at Asieris har tenkt tanken også.
Jeg har tidligere spådd at PHO kjøpes opp for 250-500kr i 2020/21 og det står jeg ved.
Redigert 21.01.2021 kl 03:47 Du må logge inn for å svare
SoriaMoria
07.11.2019 kl 08:03 5916

Det er 2 måneder igjen av året og guidingen for neste år opprettholdes. De må ha forventninger til god vekst i 2020!
Redigert 21.01.2021 kl 03:47 Du må logge inn for å svare
Carrera4S
07.11.2019 kl 08:03 5909

Dette var en blandet rapport. Veldig positivt med scopes. Veldig positivt med fallende kostnader. Veldig skuffende US salg, men får håpe det er en q3 effekt, og at det kommer seg i q4. Så lenge scopes øker kraftig, må vel dette bli bra. De som kjøper scopes må vel ha et langsiktig mål om å bruke de.
Redigert 21.01.2021 kl 03:47 Du må logge inn for å svare
Oregon
07.11.2019 kl 08:07 5840

USA: Ca 200 scop ( i Q3) som brukes kun ca. en gang i uka med blålys ( kr. 10.000;-) og 12 uker i Q3 gir ca. omsetning på 24 mill.

Økningen i salget av scop gir foreløpig kun en lineær vekst og bruksfrekvensen for scopene; de brukes litt over en gang i uka med blålys.

Schneider har ikke klart å øke bruksfrekvensen ennå slik jeg ser det.
Redigert 21.01.2021 kl 03:47 Du må logge inn for å svare
SomSa
07.11.2019 kl 08:09 5800



• Third quarter Hexvix/Cysview revenue increased 18% to NOK 51.1 million (NOK 43.5 million)
• Continued strong U.S. Cysview revenue growth with a third quarter increase of 42% in USD
• The installed base of blue light cystoscopes was 211 at the end of the third quarter, an increase of 74 or
54% since the same quarter last year. The installed base included 22 flexible cystoscopes at the end of the
quarter
• EBITDA for the third quarter was NOK 8.3 million (NOK -3.1 million)


Redigert 21.01.2021 kl 03:47 Du må logge inn for å svare
Slettet bruker
07.11.2019 kl 08:15 5707

Ingen av kjente annalitiske bank omtaler Pho, bortsett av ukjente Norne?
De fleste anbefaller Europris som selger billig Zallo.
Hvordan billig Zallo kan være viktigere en kreft medisin, strategisk sett?
Det må være at Pho overdriver såpass mye med sin Cys-me?
Redigert 21.01.2021 kl 03:47 Du må logge inn for å svare
riskypick
07.11.2019 kl 08:16 5688

Vi ligger da under 3 musd/q i U.S. salg. Det virker noe tøft å heise det til 5musd/q i snitt for 2020. Her tror jeg Schneider gjør lurt i å nedjustere 2020 guiding.
Redigert 21.01.2021 kl 03:47 Du må logge inn for å svare
billionæren
07.11.2019 kl 08:18 5651

23 skop vs 7 skop q318. Flex løsner fremover (pengemaskina). Vi vil aldri mer se røde tall. Dårligere US omsetning enn ventet, men i tråd med Q2 vs Q3 2018. 20-25 musd guiding i USA-markedet opprettholdes for 2020 (som starter om under 2 mnd). Altså vi skal tjene 200 Mnok kommende år. Da må vi se cysview-tall på 30-35-40-55-70 de neste 5 kvartalene!
Redigert 21.01.2021 kl 03:47 Du må logge inn for å svare
Mdg1
07.11.2019 kl 08:18 5637

22 flexi var veldig bra. Da borger det mot gode kvartaler fremover. Sammen med enda bedre behandlingsstøtte i USA blir det veldig bra. Ser ikke ut til at de har ført 5m$ i betaling fra Kina i dette kvartalet. Da kommer vel det i neste.
Redigert 21.01.2021 kl 03:47 Du må logge inn for å svare
riskypick
07.11.2019 kl 08:18 5615

Også håper jeg ALDRI å se en guiding flere år frem i tid for pho igjen.

Jeg ser at fler klamrer seg til 2020 guiding. Den tror jeg ikke kommer til å nåes. Vi kommer til å få en melding ala:vi må dessverre utsette 20-25musd guidingen litt.
Redigert 21.01.2021 kl 03:47 Du må logge inn for å svare
Slettet bruker
07.11.2019 kl 08:22 5563

Kunne ikke forvente mer enn dette nå i Q3 -19
Men etter all haussingen vil det alltid være skuffede sjeler. Kostnadene vil reduseres , omsetningen vil stige.
En må huske på at PHO ikke har midler til å drive utstrakt reklame.Slik sett hadde det vært best at et større selskap tok over hele PHO
For utålmodige sjeler som meg ville en prislapp på 300/aksje vært greit
Redigert 21.01.2021 kl 03:47 Du må logge inn for å svare
focuss
07.11.2019 kl 08:22 5563

Mdg1
De har tatt med 1 mill usd (sign on fee) har mottatt 2 mill usd i oktober og 2 til kommer i Q4
Redigert 21.01.2021 kl 03:47 Du må logge inn for å svare
Slettet bruker
07.11.2019 kl 08:23 5492

Hvis de da kommer og det ikke blir noe rør med kineserne da......
Redigert 21.01.2021 kl 03:47 Du må logge inn for å svare
Scoopfinder
07.11.2019 kl 08:24 5471

Guiding er ikke noe annet enn guiding.
Ingen katastrofe om de bommer med noen mill.
Det som teller er at overskuddene vil skyte i været de kommende årene
Redigert 21.01.2021 kl 03:47 Du må logge inn for å svare
focuss
07.11.2019 kl 08:26 5434

Som jeg har skrevet tidligere, fornøyd med alt over 25 i Q3 som er et vanskelig kvartal. Uansett høyeste salg ever og slik har det vært 7 kvartaler på rad.
Scope utplassering på plussiden, salg under konsensus på forumet.
Redigert 21.01.2021 kl 03:47 Du må logge inn for å svare
riskypick
07.11.2019 kl 08:28 5368

Hvordan kan dere være fornøyd med 8 flexskop?? Er det very,very strong pipeline? Det må skje noe her i q4 ellers tviler jeg på CEO
Redigert 21.01.2021 kl 03:47 Du må logge inn for å svare
billionæren
07.11.2019 kl 08:29 5345

Her har Schneider vært tydelig på at bruksfrekvensen er lav i starten men øker drastisk (opplæring, prøving, innarbeiding ny rutine...) den første perioden (år?) . Når det er voldsom økning i nye skop og bruksfrekvensen i snitt opprettholdes/stiger svakt så kan det tyde på at bruksfrekvensen øker betraktelig på skop som er i "full drift". Men man kan likevel ikke dytte under en stol at bruksfrekvensen ikke har vært spesielt tilfredsstillende. Det gjøres også en satsing på å øke frekvensen på eksist skop, som Schneider har forklart siste halve året.
Redigert 21.01.2021 kl 03:47 Du må logge inn for å svare
SomSa
07.11.2019 kl 08:44 5198


Daniel sa nettopp hva skjer i sommersesongen og hva har skjedd tidligere, veksten blir minimal i 3Q og øker kraftig i andre kvartaler.

Redigert 21.01.2021 kl 03:47 Du må logge inn for å svare
EmmieSi
07.11.2019 kl 09:01 5052

Vi får iværtfall bekreftet at Daniel ikke lyver når han sa at kostnader flater ut. Da blir sikkert pafo og bravi fornøyde hehe
Redigert 21.01.2021 kl 03:47 Du må logge inn for å svare
Slettet bruker
07.11.2019 kl 09:02 5036

Ja det er vel Bellete som står før scope salget og Schneider før bruksøkningen. Da blir det som det blir.
Vi får håpe de fleste ikke får med seg att Bellete er vekke.
Redigert 21.01.2021 kl 03:47 Du må logge inn for å svare
billionæren
07.11.2019 kl 09:02 5028

Da åpner børsen og "jeg forstår ingenting, men jeg kaster meg på det andre gjør-bølgen" effekten kan studeres
Redigert 21.01.2021 kl 03:47 Du må logge inn for å svare
Slettet bruker
07.11.2019 kl 09:08 4961

Markedet er skuffet ja , De som er skuffet bør kanskje prøve selv ;)
Redigert 21.01.2021 kl 03:47 Du må logge inn for å svare
såpe i øynene
07.11.2019 kl 09:17 4875

Her er bare å takke for glimrende kjøpsanledning. Alt viser at ting går fremover i USA. Trodde den skulle åpne over 70 på dette. En flott gave for oss som fremdeles laster dette her. Rett og slett utrolig når utplasseringen skyter fart.
Redigert 21.01.2021 kl 03:47 Du må logge inn for å svare
såpe i øynene
07.11.2019 kl 09:17 4871

Her er bare å takke for glimrende kjøpsanledning. Alt viser at ting går fremover i USA. Trodde den skulle åpne over 70 på dette. En flott gave for oss som fremdeles laster dette her. Rett og slett utrolig når utplasseringen skyter fart.
Redigert 21.01.2021 kl 03:47 Du må logge inn for å svare
kreinh
07.11.2019 kl 09:20 4837

Ja ja, den som hadde solgt i går og kjøpt igjen i dag.... Så lur er ikke jeg.
Redigert 21.01.2021 kl 03:47 Du må logge inn for å svare
Haltopen
07.11.2019 kl 09:22 4804

Asia - more to come!

Dialog med Ipsen om å ta tilbake rettigheter utenfor Europa. Utrolig fremoverlent CEO.
Redigert 21.01.2021 kl 03:47 Du må logge inn for å svare
Scoopfinder
07.11.2019 kl 09:25 4779

Nå kan vi i alle fall slutte å fantasere om Grad A. Det har jeg aldri trodd på uansett.

Spennende med partnere i Kina & Korea.
Jeg blir likevel ikke sjokka om Asieris eller andre heller kommer med et bud.
Redigert 21.01.2021 kl 03:47 Du må logge inn for å svare
Slettet bruker
07.11.2019 kl 09:29 4733

The dangers of over expectations
Redigert 21.01.2021 kl 03:47 Du må logge inn for å svare
Slettet bruker
07.11.2019 kl 09:32 4704

Tror ikke de som selger sitter igjen med en god følelse. Det koster å komme seg inn igjen også.Og alternativene innen Farma er nesten fraværende
Redigert 21.01.2021 kl 03:47 Du må logge inn for å svare