REC: ML er et blødende sår.

fattigstakkar
REC 20.01.2020 kl 10:51 3657

Analytiker om Rec Silicons prestisjeanlegg: – Det er et blødende sår
Det er likegyldig om Rec Silicon får tilgang til det kinesiske markedet eller ei, tror analytiker. – Det er for sent uansett, sier han.

Ikke levedyktig
Bertheussen, som dekker Rec-aksjen med en salgsanbefaling, tror uansett løpet er kjørt for Recs silisium-produksjon i Washington.

– Om de får tilgang eller ikke så er det for sent uansett. Kvaliteten på produktet har endret seg og kostnadskurven har endret seg så mye i løpet av de siste årene at det hadde ikke vært et spesielt godt businesscase uansett, sier Bertheussen.

Analytikeren tror det er verdier i selskapet, men at Recs prestisjeanlegg i Moses Lake ikke er levedyktig som silisiumfabrikk. Rec bygget anlegget i 2010 og hadde investert 1,7 milliarder dollar.

– Jeg tror egentlig Moses Lake er et minus, for det er et blødende sår. De har en annen fantastisk fabrikk som ligger i Montana som lager gass og silikongass. Den har relativt høy verdi, sier Bertheussen.

https://www.dn.no/bors/rec-silicon/andreas-bertheussen/kepler-cheuvreux/analytiker-om-rec-silicons-prestisjeanlegg-det-er-et-blodende-sar/2-1-740277
Redigert 20.01.2021 kl 23:04 Du må logge inn for å svare
questi
20.01.2020 kl 10:58 3583

Akkurat nå så funker NextSi sin magiske 29% forbedringseffekt bare på ingoter av 6N-8N kvalitet...
med inngangsmateriale med snittpris 4,8 USD/kg og dermed estimert NextSi salgspris på 8 USD/kg.

Men med 50+50 millioner USD innskutt fra Røkke, vil den samme 29% forbedringseffekt virke også på ingoter av 9N+ kvalitet
med inngangsmateriale med snittpris 7,1 USD/kg og dermed estimert NextSi salgspris på 11 USD/kg.

I begge tilfeller er det lønnsomt for REC å starte opp MosesLake, men aller mest med sistnevnte alternativ :)


Se mitt argument på hvorfor her : https://finansavisen.no/forum/thread/72693/view/1439466/0
Redigert 20.01.2021 kl 23:04 Du må logge inn for å svare
Ærligtalt
20.01.2020 kl 11:05 3504

Det er ingen som hører på slikt - det passer slettes ikke inn i dagens baissestemning. ei heller passer det inn at dette var ventet av REC og at de er positive hva gjelder veien fremover i forhold til Kina samt kjøp av avtalte volumer
Redigert 20.01.2021 kl 23:04 Du må logge inn for å svare
MorganKane
20.01.2020 kl 11:15 3400

Overraskende nøytral melding fra Bertha. Ser han er inne på tanken om salg av ML. Det tror jeg kan skje. Husk det fremførbare underskuddet på 3-400 millioner usd. Det er mange batteriprodusenter som kunne ha utnyttet det. Det eneste som må bli avgjort flest er skattekravet. Som det jo kan komme melding på når som helst.

Uansett, det er åpenbart at REC er av en annen oppfatning. Godt mulig man må kjøre en oppgradering først, men det ligger i planene. Rec er absolutt konkurransedyktig. Det har de vist ved Yulin hvor topp kvalitet har blitt produsert (ref q3 presentasjon). Mitt hovedscenario er fortsatt at solar polysil kun er en mellomstasjon, eventuelt et delprodukt hvor batteri tar mer og mer over. Husk også at TT sa at det var nok gass til batterier i 4-5 millioner biler. Dvs at det går omtrent med 5 kg gass til batteripakken i hver bil. Hvor mye tror dere det er verdt. Vi snakker lett 100 usd/kg. Det er klart ML utgjør sinnsyke verdier når dette kommer.
Redigert 20.01.2021 kl 23:04 Du må logge inn for å svare
fattigstakkar
20.01.2020 kl 11:24 3318

3,5 var forrigemotstand, som man kunne håpe fungerte som støtte, men ser ut som den faller gjennom.
Redigert 20.01.2021 kl 23:04 Du må logge inn for å svare
orhaugen
20.01.2020 kl 11:32 3222

Det varte ikke lenge med opptur denne gangen heller 3 børsdager og så bar det til h.. ned i igjen. Hahaha, denne forpine aksjen altså!
Hvorfor betalte noen kr 5,1 pr aksje den 15 januar og selger nå til kr 3,4? Handelsavtalen trumfer jo uansett evt forlengelse av toll.
Redigert 20.01.2021 kl 23:04 Du må logge inn for å svare
Slettet bruker
20.01.2020 kl 11:37 3163

Jeg har solgt... REC er bare dritt.
Jeg har kjøpt...REC er helt fantastisk.

Tullebukker
Redigert 20.01.2021 kl 23:04 Du må logge inn for å svare
fattigstakkar
20.01.2020 kl 11:38 3150

For en uke siden lå REC rundt 2,50. Da var det et stort håp om at tollen ville forsvinne, men et mindre håp om at polysilicon var del av Fase 1. Resultatet ble motsatt, og jeg tror de fleste er enige om at det hadde vært langt bedre å få tollfritak. I mellomtiden har kursen steget 1 kr, så får enhver gjøre seg opp sin mening om det virker logisk.

I tillegg hadde kursen før det steget fra i overkant av 2 kr etter Røkkes inngang. Markedet syntes innsidesalget til JUM var så bra at de sendte kursen opp til det dobbelte av det han solgte for. Det er en veldig uvanlig markedsreaksjon når en styreformann selger alle aksjene sine. Så velger man å tro at JUM måtte selge og ikke hadde noe valg, og at Røkke har store planer for REC og vil opptre som selskapets rike onkel. Begge deler er antakelser og håp, og jeg føler ikke for å betale en stor ekstrakostnad i denne aksjen basert på håp etter å ha blitt skuffet rimelig mange ganger før.

Når kursen er nede på 2,5 er det aktuelt å vurdere kjøp.
Redigert 20.01.2021 kl 23:04 Du må logge inn for å svare
MorganKane
20.01.2020 kl 11:58 3079

Fattig,


Det er helt feil analyse. Hvordan kan du tro at den ikke skulle være med i fase 1, men samtidig at tariffen skulle helt bort den 19 januar? Det gir jo ingen mening.
Redigert 20.01.2021 kl 23:04 Du må logge inn for å svare
fattigstakkar
20.01.2020 kl 12:04 3027

Det er det veldig mange som har påstått her på HO bl.a., og jeg har også hatt de tankene selv. Argumentasjonen var at det ville sende et negativt signal i prosessen å provosere USA med å videreføre en straffetoll som uansett har liten praktisk betydning for Kina.
Redigert 20.01.2021 kl 23:04 Du må logge inn for å svare
fattigstakkar
20.01.2020 kl 12:17 2923

Polysiliconprisene holder seg på ATL:
http://www.sunsirs.com/uk/prodetail-463.html
Redigert 20.01.2021 kl 23:04 Du må logge inn for å svare
MorganKane
20.01.2020 kl 12:31 2845

Jammen hvis det ikke var med i fase 1 ville det jo vært åpenbart at Kina ikke ville løse det før fase 2 (og da ville det virke mot sin hensikt å slippe tollen 5 dager senere). Å ikke ha det med i fase 1, men samtidig slippe vekk tollen 5 dager senere ville de jo gi bort dette gratis. Altså, ikke få noe tilbake for det i forhandlingene. Det er mye mer naturlig at hvis noe skjedde så skjedde det i forhandlingene. Det er jo de ær man gir og tar...
Redigert 20.01.2021 kl 23:04 Du må logge inn for å svare
nemi's
20.01.2020 kl 12:34 2818

Nei, det er hele problemet for REC: handelsavtalen trumfer slettes ikke forlengelsen av toll.

MOFCOM's beslutninger er lovgivende. Nå er en ny lov om importtariffer innført for fem år. REC kan ikke investere og restarte ML basert på utsikter for 1-2 år av gangen, og kommer heller ikke til å gjøre det. REC trenger ikke støttekjøp av polysil fra Kina. REC trenger å konkurrere i Kina på samme vilkår som kinesiske polysil produsenter, og støttet av kinesisk lov.
Redigert 20.01.2021 kl 23:04 Du må logge inn for å svare
Slettet bruker
20.01.2020 kl 12:46 2721

REC har opsjon på 49% eierandel i produksjonsanlegget i Yulin (Kina), så sånn sett har de tilgang til det kinesiske markedet, forutsatt at selskapet får tilført nødvendig kapital for å kunne benytte opsjonen.
Redigert 20.01.2021 kl 23:04 Du må logge inn for å svare
Celsius
20.01.2020 kl 15:10 2525

Dårlig dag på jobben ?

Vokte seg for hjerneblødning.
Redigert 20.01.2021 kl 23:04 Du må logge inn for å svare
MorganKane
20.01.2020 kl 15:14 2501

Okey, så det er derfor de sender ut en børsmelding om at de er i samtaler med USG. Og både REC og USG er av den oppfatning av at dette ikke betyr noe. Begge parter mener nettopp det. At handelsavtalen overkjører mofcom og at det finnes mange muligheter. Hvem som vrøvler får bli opp til andre å vurdere, men jeg setter en knapp på Nemis...
Redigert 20.01.2021 kl 23:04 Du må logge inn for å svare
fattigstakkar
20.01.2020 kl 15:20 2457

Jeg tror også det som er omtalt i handelsavtalen er fritatt for toll. Det betyr ikke at det legger grunnlag for at ML startes opp.
1. Volumet er antakelig ikke høyt nok.
2. Avtalen gjelder kun to år, og det vil være knappt et år igjen når REC produserer for fullt.
3. Prisene er så lave at de i beste fall går break even - ETTER oppgradering. Før oppgradering vil de produsere med tap.
Redigert 20.01.2021 kl 23:04 Du må logge inn for å svare
MorganKane
20.01.2020 kl 15:21 2450

Du får sette shorten Fattig👍
Redigert 20.01.2021 kl 23:04 Du må logge inn for å svare
fattigstakkar
20.01.2020 kl 15:22 2438

Håper å få den litt høyere først :)
Redigert 20.01.2021 kl 23:04 Du må logge inn for å svare
Celsius
20.01.2020 kl 15:30 2375

Ja, vent til den når 5 kroner.
Redigert 20.01.2021 kl 23:04 Du må logge inn for å svare
MorganKane
20.01.2020 kl 15:33 2340

Hehe, good,

Ser at ingen endring i shorten på fredag. Bra. Blir spennende å se om den gjør det denne uken.
Redigert 20.01.2021 kl 23:04 Du må logge inn for å svare
MorganKane
20.01.2020 kl 15:34 2332

Ja,

Du hauser noe ekstremt synes jeg😄
Redigert 20.01.2021 kl 23:04 Du må logge inn for å svare
fattigstakkar
20.01.2020 kl 15:43 2267

Som sag, jeg tror ikke jeg påvirker kursen i REC.
Redigert 20.01.2021 kl 23:04 Du må logge inn for å svare
nemi's
20.01.2020 kl 15:45 2255

Hvis du for en gangs skyld viser evne til å forstå meldingene REC formidler, bør du snart ha fått inn i nøtta di at Butte skal selges fordi REC/CEO sier at semi er non-core business. Og at midlene skal brukes til å betale ned all gjeld, og forberede oppstart av og oppgradere FBR-produksjonen i ML. Det er ikke første gang Butte-salg har vært aktuelt, men det er altså presis hva arbeidsstokken i Butte må forholde seg til. På tide at du evner å forstå det også. Og når Butte skal selges for fortsatt å kunne investere i å produsere solar polysil, trengs mer enn "oppfatninger" i US, skjønner du. Det kreves et forutsigbart lovverk i Kina også, selv om du kaller det vrøvl.
Redigert 20.01.2021 kl 23:04 Du må logge inn for å svare
Celsius
21.01.2020 kl 13:16 2050

Fattig

I går lanserte du REC som et svulmende sår.

Etter din døgnfluetilværelse i Skyggenes dal, ser du i dag bare "sol, sol, sol".

Da er det vel på tide for deg straks å ikle deg shortsen...
Redigert 20.01.2021 kl 23:04 Du må logge inn for å svare
fattigstakkar
21.01.2020 kl 13:17 2043

Skal avsløre en hemmelighet. Jeg er ikke Andreas Bertheussen.
Redigert 20.01.2021 kl 23:04 Du må logge inn for å svare
fattigstakkar
21.01.2020 kl 13:20 2023

Så hva var poenget ditt? Hvor lang karantenetid på å kjøpe har jeg etter å delt en artikkel som hadde et negativt fokus?
Redigert 20.01.2021 kl 23:04 Du må logge inn for å svare
Celsius
21.01.2020 kl 13:22 2006


Fattigstakkar

Dette dreier seg ikke om din mangel på penger

Dette dreier seg om din mangel på troverdighet


Addendum: Ferdig snakka
Redigert 20.01.2021 kl 23:04 Du må logge inn for å svare
fattigstakkar
21.01.2020 kl 13:26 1979

Så man må kun poste artikler med positivt innhold hvis man har planer om å kjøpe, og kun negativt innhold hvis man har planer om å selge? Greit å vite.
Redigert 20.01.2021 kl 23:04 Du må logge inn for å svare