Norwegian legger frem nye detaljer i redningsplanen

Norwegian børsmelder at intensjonen deres er å utstede aksjer for inntil 400 millioner kroner i restruktureringsplanen etter møter med obligasjonseiere. Sammen har de som målsetting å redde Norwegian fra konkurs. 

Norwegian opplyser at det har foreslått til obligasjonseierne å gjøre om 60 prosent av gjelden i obligasjonslånene NAS07 og NAS08 til aksjer. 

Norwegian vil også gjøre om 85 prosent av det konvertible obligasjonslånet på 150 millioner dollar til egenkapital. 

Det bes også om at forfallet på disse tre lånene utsettes med ett år.

Långivernes syn på Norwegians forslag går ikke frem av børsmeldingen, men det er klart at dette vil vil vanne ut dagens aksjonærer.

Les også

– Vi tøyer strikken så langt vi kan for å stå ut krisen lengst mulig

Det sier konsernsjef Jacob Schram. Det er pilot- og kabinselskapene i Sverige og Danmark som har blitt begjært konkurs.

Dagens aksjonærer

Selskapet anslår at dagens aksjonærer - før en planlagt emisjon - vil bli sittende igjen med 5,2 prosent etter at gjeld er omgjort til aksjer. 

Norwegian vil hente 400 millioner kroner fra aksjonærer og nye investorer i en emisjon, hvor nåværende aksjonærer skal bli foretrukket. Foreslått tegningskurs vil bli annonsert når Norwegians styre har vedtatt dette, heter det.

Flyselskapet ber også leasingselskaper om å redusere sine krav med 500 millioner dollar, ved at Norwegian får redusert leie fra juli, mens leie ut juni skal gjøres opp med nye aksjer i Norwegian. Det bes også om å skyve forfall på lån.

Les også

Schram kvitter seg med dansker og svensker

Konkursene i de danske og svenske bemanningsselskapene gir Norwegian langt lavere kostnader, dersom morselskapet unngår den tunge veien til skifteretten.

Statsgaranti

Norwegians mål er å kunne oppfylle kravene til statsgarantien som er på 3 milliarder kroner. Hittil av Norwegian nådd 1 av 3 transjer:

• I transje 1 har Norwegian fått tilgang på 300 millioner kroner.
• I transje 2 venter 1,2 milliarder kroner, men det avhenger av at Norwegians lånegivere utsetter forfall i flere måneder.
• I transje 3 er det 1,5 milliarder kroner. Det forutsetter at flyselskapet har en egenkapitalgrad på åtte prosent eller mer. Ved årsskiftet var denne på 4,8 prosent. Norwegian opplyser at deres plan er en egenkapitalgrad på langt høyere enn åtte prosent.

Krise

Norwegian antar at dersom deres plan lykkes, vil de gå tydelig over kravet om egenkapitalgrad på åtte prosent.

Selskapet har måtte avlyse de fleste rutene på grunn av coronakrisen, mange av flyene står på bakken og mesteparten av de ansatte er permittert. Nylig begjærte Norwegian sine kabin- og pilotselskaper konkurs.

– Vi tøyer strikken så langt vi kan for å stå ut krisen lengst mulig, sa konsernsjef Jacob Schram.

Aksjekursen har stupt dette året. Selskapet vil holde generalforsamling online 4. mai. 

Les også

Norwegian klarte ikke å få til låneutsettelser

Norwegian har innkalt til obligasjonseiermøte 30. april.