Endúr børsmelding mandag.
fortsetter med konsolideringsstrategien og kjøper Artec Aqua. Det opplyser selskapet i enArtec Aqua er en totalleverandør av prosessanlegg og løsninger til landbasert oppdrett, både innenfor smolt, stamfisk og matfiskanlegg. Selskapet er en markedsledende aktør med historisk vekst, og med en ordrereserve på 1,55 milliarder kroner med ledende aktører i oppdrettsindustrien som sine kunder.
I 2020 hadde selskapet inntekter på om lag 625 millioner kroner og en EBITDA-margin nær 10 prosent.
Endúr kjøper 100 prosent av aksjene i Artec Aqua, basert på en selskapsverdi på 600 millioner kroner, som tilsvarer en egenkapitalverdi på 690 millioner kroner. Oppkjøpet gjøres opp med 345 millioner kroner kontant og 345 millioner kroner i Endúr-aksjer, til en tegningskurs på 1,1861 kroner pr. aksje.
Kontantoppgjøret for transaksjonen er fullfinansiert gjennom en langsiktig lånefasilitet fra en ledende norsk bank i tillegg til en forpliktelse fra hovedaksjonærene i Endúr – Songa Capital , Tigerstaden Marine, Middelborg Invest, Bever Holding og Gimle Invest.
Når omsetningsmål
Med oppkjøpet så forventer Endúr å nå selskapets omsetningsmål for 2022 tidligere enn indikert.
– Vi kjøpte nylig BMO Entreprenør, blant annet for å styrke vår evne til å påta oss større marine byggeprosjekter innen landbasert oppdrett. Oppkjøpet av Artec Aqua gir oss en langt sterkere posisjon i dette svært attraktive og raskt voksende markedet. Det er også betydelige strategiske synergier mellom Artec Aqua og Endúrs virksomhet som vi ønsker å realisere, sier Hans Olav Storkås, konsernsjef i Endúr.
Endúr gikk i juni i fjor ut og offentliggjorde en strategisk retningsendring for selskapet, hvor marin infrastruktur og produksjonsanlegg for akvakultur ble identifisert som kjernevekstområder. Samtidig lanserte konsernet ambisjonene om å øke konsernets omsetning til 2-2,5 milliarder kroner innen 2022, med EBITDA-margin på 10-12 prosent.
– Oppkjøpet av Artec Aqua, kombinert med lovende dialoger med andre oppkjøpskandidater, gjør at Endúr sannsynligvis vil nå tidligere kommuniserte 2022-målsettinger på omsetning og margin allerede i 2021, sier Storkås.
Transaksjonen forventes å være gjennomført innen midten av februar, Wikborg Rein Advokatfirma er engasjert som Endúrs juridiske rådgiver i transaksjonen, mens Sparebank 1 SR-Bank Markets har vært finansiell rådgiver og SANDS Advokatfirma har vært juridisk rådgiver for Artec Aqua og selskapets aksjonærer i transaksjonen.